SmartCon演讲全文》资产管理的未来-代币化：交易手续费下降99.7%、市场触及所有人

香港 SmartCon 在 10/30~10/31 号登场，本文为动区特派记者在现场精选讲题，对资产管理与基金经理来说，资产上链将带来什么商机，而百兆美元的基金市场在传统金融中遇到了哪些痛点，而区块链能解决什么问题？ （前情提要：SmartCon现场直击》基金经理、支付结算公司如何使用AI、区块链进行金融转型） （背景补充：迎接867兆镁传统机构代币化商机！Chainlink香港「SmartCon」打响 TradFi 首战） 由去中心化预言机 Chainlink 举办 SmartCon 在 10/30~10/31 期间于香港嘉里酒店盛大展开，迎来了诸多重量级的国际传统金融巨头，可说是 web3 与传统金融产业里程碑式的首次大型对谈会议，动区特派员也在 10/30 当天莅临现场精选场次带给读者第一时间的报导，本文将介绍《资产管理的未来》一题。 开场与来宾介绍 Sergey Nazarov：大家好，欢迎来到这里，我是Chainlink联合创办人 Sergey Nazarov， 我们正在推进区块链采用最重要的方面，即购买方和资产管理，这正在创造需求，推动资本市场和公共连锁世界采用区块链技术，很高兴能在这里与有成就的小组成员一起加入。 我会让他们自我介绍，从Emma开始。 Emma Pecenicic：我来自富达国际，领导亚太地区的数字伙伴关系和分销以及全球数字资产。 Andrew Wong：嗨，我是UBS数字资产团队执行董事 Andrew，致力于我们的BS令牌化平台，并领导了我们去年开始的基金代币化的许多工作。 Edgar Gehringer：我是Edgar Gehringer，是香港汇丰资产管理公司的执行长，我有大约24年的资产管理经验，在亚洲有大约22年的经验 Edwin Roflund：我是来自富兰克林坦伯顿的Edwin Roflund，我们在全球范围内管理着大约1.7万亿，我们于2021年在美国推出了第一个代币化基金，我们是美国的经理。 来宾列表： Sergey Nazarov，Chainlink联合创办人 Emma Pecenicic，富达国际亚太地区的数字伙伴关系和分销以及全球数字资产长 Andrew Wong，UBS数字资产团队执行董事 Edgar Gehringer，香港汇丰资产管理公司的执行长 Andrew Crawford：富兰克林坦伯顿数位资产副总 基金市场走向代币化的契机 Sergey Nazarov：太好了、太好了，很高兴你们在这里，你们知道，我们有很多话题要涵盖，所以让我们跳进去吧！ 那么，Andrew，你觉得导致资产管理人采用基金代币化的市场力量是什么？ 大幅降低手续费成本 Andrew Crawford：好问题，Sergey。 我们认为市场最好的一点是，我们有很多市场力量。今年，随着加密和区块链的分叉，我们发生了巨大的变化。 而且你知道，加密是基于区块链的记录系统、记录储存系统上的主要资产，我们看到的是，现在越来越多的人正在采用，看到了好处，无论是成本、效率、透明度、在基于区块链的系统上与单个分类账的互连性。 我们看到那真的是在推动，你知道，在推动增长，我们将在未来12个月内推动增长，我们希望非常快。 Sergey Nazarov：所以你觉得这是将基金结构放在链条上的效率收益吗？ Andrew Crawford：是的，我的意思是，我们做了一项研究，按照我们记录交易的传统方式，这样做花费了大约一美元，因此，我们在传统路线上进行5万笔交易需要花费5万美元，我们在Stellar网路上完成的5万笔交易仅花费了120美元，因此节省了大量成本。 但从这个意义上说，这种成本节约也导致了效率的提高，因为你不必对多个分类账进行对账。你不必补救问题。每个人都同步获得相同的资讯，因此我们可以确定实际节省的实际成本。 然后还有其他好处，你知道，我们每年在补救和和解上花费大约2亿美元，如果我们能继续前进，如果我们转移所有1.7兆美元的资产，目前我们大约有5亿美元，如果我们把这些全部转移到区块链上，我们将节省2亿美元，不包括交易成本，你知道，这将是0.0025美元或多少。 所以，你知道的，它很大。 只是你知道，重大举措是从多托管、托管模式转向基于区块链的系统，在这个系统中，我们没有像汇丰银行、海外银行这样的第三方。 所以你知道，我们必须做同样的挑战，我们必须投资，虽然会造成短期的摩擦，但那很有趣。 香港监管的信任帮助 Sergey Nazarov：谢谢你。 接下来 Edgar，你觉得吸引你和你的公司使用区块链和基金代币化的市场力量是什么？ Edgar Gehringer：是的，所以我们有点不同，我们是一家传统的银行。因此将传统银行迁移到区块链中需要更多地了解区块链的实际好处以及区块链的控制力。 你如何控制？你怎么能保证？人们对此非常担心，如果出现错误或交易走错了方向，可能会产生巨大影响。 它可能有一个声誉，它真的影响了你，对此有很多担忧。感谢上帝，在香港，监管机构真的来找我们，说我们想作为监管机构这样做 「我们想用区块链建立一个沙盒，但是我们没有钱，但我们希望您把资产放在上面，我们想让你去那里穿上它。」 因此，这给了我们真正的动力去做这件事，然后去那里，我们从绿色债券开始，然后用黄金进行代币化，因为有很多黄金交易，我们看到了进一步走这条道路的明确未来，因为如果监管机构看到最终投资者的利益，那就是与最终投资者有关，这与我们无关。 最终投资者，如果股东，正如你所说，因为我们可以自动对账而受益，这实际上将真正有利于监管机构，即股东，这将让我们的经理们专注于我们应该做的事情，推动绩效。 Sergey Nazarov：对，因此就您而言，监管机构看到了建立这些代币化基金产品的好处，并来找您。 Edgar Gehringer：是的。正如汇丰银行所说，嘿，这很重要。我们应该这样做，我认为这是对香港监管运作方式的有趣证明，这与其他地方的监管方...