Bitwise mang lại lợi nhuận theo phong cách Wall Street cho các Vault DeFi

Đối tác của Bitwise hợp tác với Morpho để ra mắt các vault DeFi phi quản lý, hướng tới lợi suất 6% thông qua các chiến lược cho vay onchain có cấu trúc, minh bạch.

Bitwise đã bước chân vào lĩnh vực tài chính phi tập trung với một bước đi báo hiệu sự gia tăng sự thoải mái của các tổ chức với các chiến lược lợi nhuận onchain. Quản lý tài sản kỹ thuật số này đã công bố hợp tác với giao thức cho vay DeFi Morpho để ra mắt các vault phi quản lý.

Bitwise Ra mắt Các Vault Lợi Nhuận Onchain Có Cấu Trúc Với Morpho

Theo đó, thông báo đã được chia sẻ trên X vào thứ Hai, chi tiết chiến lược vault đầu tiên do Bitwise chọn lọc. Vault ban đầu có mục tiêu lợi suất hàng năm là 6%. Nó đạt được lợi nhuận này bằng cách phân bổ vốn vào các pool cho vay onchain được thế chấp quá mức.

Tài chính đang chuyển dịch lên onchain. Vaults là một phần quan trọng của điều đó, cung cấp cho nhà đầu tư một cách minh bạch để kiếm lợi nhuận kỹ thuật số từ tài sản của họ.

Hôm nay, chúng tôi rất vui mừng thông báo rằng Bitwise đang ra mắt các chiến lược vault phi quản lý như một nhà tuyển chọn trên @Morpho.

Các chi tiết nhanh:

-… pic.twitter.com/pUz9Upk4lV

— Bitwise (@BitwiseInvest) 26 tháng 1, 2026

Hơn nữa, Bitwise nhấn mạnh rằng tài chính vẫn đang hướng tới hạ tầng dựa trên blockchain. Vaults được mô tả là các công cụ cần thiết để truy cập lợi nhuận kỹ thuật số một cách minh bạch. Cách diễn đạt này phù hợp với các câu chuyện của các tổ chức mới nổi về các sản phẩm tài chính onchain.

_Đọc thêm: _****Bitwise Ra mắt ETF được hỗ trợ bởi Bitcoin và Vàng để phòng ngừa rủi ro Fiat | Tin tức Bitcoin trực tiếp

Trong khi đó, Bitwise xác nhận rằng họ sẽ đóng vai trò là nhà tuyển chọn trên giao thức Morpho. Các vault cũng hoàn toàn phi quản lý, giúp nhà đầu tư giữ quyền kiểm soát tài sản của mình. Cấu trúc này giảm thiểu rủi ro đối tác trong khi vẫn giữ tính khả chuyển của DeFi.

Ngoài ra, việc quản lý danh mục và quản lý rủi ro sẽ do ông Jonathan Man, CFA, phụ trách. Ông là Quản lý Danh mục và Trưởng bộ phận Giải pháp Đa Chiến lược tại Bitwise. Nhiệm vụ của ông là kết nối các chiến lược DeFi với các nguyên tắc quản lý rủi ro truyền thống.

Đặc biệt, Bitwise mang đến quy mô hoạt động đáng kể cho mối quan hệ hợp tác này. Công ty có khoảng 140 chuyên gia trên toàn thế giới. Nó cũng có hơn 8 năm kinh nghiệm, đặc biệt tập trung vào lĩnh vực quản lý tài sản crypto.

Hơn nữa, Bitwise cho biết các mở rộng bổ sung đã được xem xét. Một số phát triển dự kiến bao gồm các stablecoin bổ sung và các tài sản crypto chọn lọc. Công ty cũng đang xem xét các tài sản thế chấp token hóa của thế giới thực và thanh khoản của sàn giao dịch phi tập trung.

Khung Rủi ro Tổ chức Thúc đẩy DeFi Tiến tới Tiêu chuẩn của Phố Wall

Quan trọng, Bitwise xác định các vault như các công cụ dành cho các nhà đầu tư tìm kiếm lợi nhuận tinh vi. Đối tượng mục tiêu là những người quen thuộc với các sản phẩm thị trường truyền thống. Tính minh bạch và hiệu quả được xem là điểm khác biệt chính so với tài chính truyền thống.

Ngoài ra, công ty đã thảo luận về một số bài học rút ra từ sự biến động của DeFi vào năm 2020 và 2021. Thời kỳ đó đã bộc lộ những điểm yếu trong kiểm soát rủi ro của nhiều giao thức. Do đó, vốn tổ chức đã tỏ ra thận trọng với các sản phẩm lợi nhuận không cần phép.

Vì vậy, Bitwise đang giới thiệu các vault có cấu trúc với các nguyên tắc thiết kế phù hợp quy định. Phương pháp này tập trung vào quy trình (được kiểm toán) và rủi ro. Các đặc điểm này nhằm đáp ứng mong đợi của các sản phẩm tài chính cấp ngân hàng.

Hơn nữa, mối quan hệ hợp tác này là một phần của xu hướng ngành công nghiệp rộng lớn hơn hướng tới hạ tầng DeFi chuyên nghiệp. Các nhà quản lý tài sản xem DeFi như là biên giới cuối cùng của cuộc cách mạng tài chính dựa trên phần mềm.

Trong khi đó, Morpho cung cấp kiến trúc cho vay nền tảng hỗ trợ các chiến lược này. Giao thức của nó sẽ cung cấp các thị trường cho vay có thế chấp quá mức hiệu quả về vốn. Thiết kế này bao gồm khả năng tạo ra lợi nhuận dự đoán được dưới các tham số rủi ro đã định.

Kết quả là, các vault Bitwise Morpho vừa mang tính truyền thống trong danh mục đầu tư vừa có tính minh bạch của blockchain. Nhà đầu tư hưởng lợi từ tiếp xúc onchain mà không cần phải thỏa hiệp về tiêu chuẩn quản trị.

Tổng thể, việc ra mắt này là dấu hiệu cho thấy sự thay đổi trong nhu cầu về các sản phẩm DeFi sẵn sàng cho tổ chức. Cơ hội lợi nhuận trở nên hấp dẫn trong điều kiện vĩ mô không chắc chắn. Vì lý do này, các vault có cấu trúc có thể giúp thúc đẩy dòng vốn chảy vào hệ thống tài chính onchain.