Một gã khổng lồ mã hóa khác đang tiến hành IPO, Kraken nộp đơn với định giá 20 tỷ USD.

Tác giả: Chloe, ChainCatcher

Vào ngày 19 tháng 11, sàn giao dịch tiền điện tử nổi tiếng Kraken đã chính thức nộp đơn đăng ký S-1 bí mật lên Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ, dự kiến phát hành cổ phiếu phổ thông, số lượng cổ phiếu và khoảng giá phát hành vẫn chưa được xác định, đợt phát hành công khai lần đầu này dự kiến sẽ diễn ra sau khi SEC Hoa Kỳ hoàn tất quy trình đánh giá, thời gian cụ thể phụ thuộc vào tình hình thị trường và các điều kiện khác.

Ngày trước khi công ty nộp mẫu S-1, Kraken cũng thông báo đã hoàn thành vòng tài trợ hai giai đoạn với tổng số tiền 800 triệu đô la, đạt mức định giá 20 tỷ đô la.

Trước khi tiến hành IPO, Kraken đã thực hiện nhiều biện pháp mở rộng toàn cầu, tháng trước Kraken vừa công bố việc mua lại thị trường hợp đồng được chỉ định Small Exchange, dưới sự quản lý của Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai Hoa Kỳ (CFTC) với giá khoảng 100 triệu USD, không chỉ mở rộng bản đồ tuân thủ của Kraken mà còn nhằm củng cố kế hoạch IPO của họ, và việc nộp đơn này chính là minh chứng cho niềm tin của Kraken vào thời điểm thị trường.

sau khi hoàn thành vòng gọi vốn 800 triệu đô la sẽ củng cố sự hiện diện toàn cầu

Trong những năm gần đây, Kraken đã mở rộng ra nhiều thị trường toàn cầu, cung cấp hơn 450 loại tài sản kỹ thuật số để giao dịch, hợp đồng tương lai truyền thống, cổ phiếu, ETF và nhiều loại tiền pháp định khác nhau. Dòng sản phẩm của họ bao gồm Kraken App, Kraken Pro, Kraken Institutional, v.v., đáp ứng nhu cầu của cả người dùng bán lẻ và tổ chức.

Theo báo cáo tài chính Q3 của Kraken, doanh thu trong quý ba đạt 648 triệu đô la, tăng 47% so với quý trước; EBITDA tăng 124%, biên lợi nhuận đạt 27,6%; khối lượng giao dịch trên nền tảng đạt 561,9 tỷ đô la, tăng 23%; tổng tài sản đạt 59,3 tỷ đô la, tăng 34%. Những kết quả mạnh mẽ này đã tạo nền tảng cho việc huy động vốn và IPO của họ.

Xem xét chi tiết về đợt huy động vốn này, việc huy động 800 triệu USD của Kraken được thực hiện qua hai giai đoạn. Giai đoạn đầu do các nhà đầu tư tổ chức dẫn dắt, bao gồm các tổ chức nổi tiếng như Jane Street, DRW Venture Capital, HSG, Oppenheimer Alternative Investment Management và Tribe Capital, cùng với sự hỗ trợ tài chính từ văn phòng gia đình của Arjun Sethi, đồng CEO của Kraken, với định giá 15 tỷ USD. Giai đoạn thứ hai là khoản đầu tư chiến lược 200 triệu USD từ Citadel Securities, với định giá 20 tỷ USD.

Đồng thời, vòng tài trợ này đã đẩy giá trị của Kraken lên tới 20 tỷ USD. Để so sánh, hiện tại giá trị thị trường công khai của Coinabse là 69,4 tỷ USD, doanh thu trong quý ba gấp ba lần của Kraken, trong khi đó, giá trị tài trợ của Ripple tháng trước là 40 tỷ USD.

Theo báo cáo chính thức, Kraken dự định sử dụng số vốn huy động được để mở rộng hoạt động toàn cầu, dự kiến tiến vào các thị trường mới nổi như Mỹ Latinh, Châu Á-Thái Bình Dương và Châu Âu, Trung Đông và Châu Phi, đồng thời mở rộng sản phẩm ra ngoài các sản phẩm tiền điện tử.

Trong vài tháng qua, Kraken đã tích hợp giao dịch hợp đồng tương lai tại Mỹ (thông qua việc mua lại NinjaTrader), ra mắt giao dịch cổ phiếu và cổ phiếu token hóa, cũng như ứng dụng thanh toán, tiết kiệm và đầu tư toàn cầu KRAK, với mục tiêu hoàn thiện chuỗi sản phẩm tài chính truyền thống.

Polymarket dự đoán Kraken sẽ hoàn thành IPO vào cuối tháng Ba năm sau

Hôm qua, Kraken đã nộp bản dự thảo mẫu S-1 lên SEC thông qua Payward Inc., đề xuất phát hành cổ phiếu phổ thông ra công chúng. Mặc dù số lượng cổ phiếu và khoảng giá vẫn chưa được xác định, nhưng việc nộp hồ sơ bảo mật này cho phép công ty chuẩn bị và kiểm tra nội bộ mà không cần công bố chi tiết ngay lập tức. Dự kiến IPO sẽ diễn ra sau khi SEC hoàn tất việc xem xét, tùy thuộc vào điều kiện thị trường.

Kraken từ lâu đã có ý định niêm yết. Vào đầu năm 2021, người đồng sáng lập Jesse Powell đã tiết lộ rằng mục tiêu của Kraken là niêm yết vào đầu năm 2022. Mặc dù đối thủ cạnh tranh chính Coinbase đã niêm yết từ 4 năm trước, nhưng Kraken vẫn chưa thực hiện bất kỳ động thái thực sự nào. Việc nộp đơn này cho thấy Kraken tự tin về thời điểm thị trường, đặc biệt là trong bối cảnh môi trường quy định đang được cải thiện.

Trên X, @baeko_02 chia sẻ dữ liệu thị trường dự đoán Polymarket, tham khảo lịch sử, Bullish sẽ niêm yết sau 2 tháng nộp hồ sơ IPO, Gemini khoảng 6 tháng, thị trường kỳ vọng IPO của Kraken sẽ trở thành sự kiện trọng điểm vào đầu năm 2026.

Theo dữ liệu mới nhất từ Polymarket, các nhà giao dịch dự đoán khả năng Kraken hoàn thành IPO vào ngày 31 tháng 12 năm nay chỉ là 4%, trong khi vào ngày 31 tháng 3 năm 2026 là 69%, điều này phản ánh sự đồng thuận của thị trường về thời gian IPO của Kraken.