Gate nghiên cứu viện: Biến động thị trường tiền điện tử gia tăng dưới ảnh hưởng vĩ mô｜Mastercard mua lại công ty cơ sở hạ tầng mã hóa Zerohash

https://s3.ap-northeast-1.amazonaws.com/gimg.gateimg.com/learn/88715f0f0d50ec39d386325a6f429b9e1697981a.pnghttps://s3.ap-northeast-1.amazonaws.com/gimg.gateimg.com/learn/8b659967b6f4b45c07c4b80dc80cb54c5694bb03.pnghttps://s3.ap-northeast-1.amazonaws.com/gimg.gateimg.com/learn/0da0d3c134a402af80c30dd9ebb6e32d15d8763f.pnghttps://s3.ap-northeast-1.amazonaws.com/gimg.gateimg.com/learn/427b5f1fc577c3835879670cc3f6d3ce18fdab61.pnghttps://s3.ap-northeast-1.amazonaws.com/gimg.gateimg.com/learn/069fdfdf511f486fe2fc2e7133d81623a00316b7.png

Mã hóa tài sản toàn cảnh

BTC（-1.85% 丨 现价 110,572 USDT）

Trong 24 giờ qua, Bitcoin dao động hẹp gần MA5 và MA10. Do ảnh hưởng của dự báo giảm lãi suất bị thất bại, giá đã một lần giảm xuống còn 109,216 USD, sau đó nhanh chóng phục hồi lên trên 110,000 USD. Sự biến động của thị trường đã dẫn đến tổng số tiền thanh lý toàn mạng đạt 532 triệu USD trong 12 giờ qua, trong đó thanh lý lệnh mua lên tới 426 triệu USD, và thanh lý riêng của Bitcoin khoảng 224 triệu USD. Nhìn chung, Bitcoin vẫn đang trong giai đoạn điều chỉnh dao động nghiêng về trung tính, giá hoạt động giữa đường trung bình 100 ngày và 200 ngày, dự kiến giai đoạn điều chỉnh này sẽ kéo dài. Mức kháng cự chính ở phía trên là 116,000 USD, nếu vượt qua mức này sẽ có khả năng tiếp tục xu hướng phục hồi; trong khi khu vực 109,000 USD ở phía dưới là khu vực hỗ trợ quan trọng để cấu trúc tăng giá không bị mất hiệu lực.

ETH（-1.96% 丨 现价 3,923 USDT）

Trong 24 giờ qua, Ethereum đã dao động giảm trong khoảng 3,839—4,037 đô la. Biểu đồ 4 giờ cho thấy, ETH đã giảm xuống dưới các đường trung bình MA5, MA10 và MA30, giá nằm ở dưới đáy của dải Bollinger, áp lực ngắn hạn rõ rệt. Ở cấp độ ngày, khoảng cách giữa các đường trung bình đang dần thu hẹp, ETH vẫn loanh quanh dưới đường trung bình 100 ngày, vị trí này tạo thành kháng cự chính hiện tại. Nếu giá có thể vượt qua và giữ vững trên 4,000 đô la, sẽ có khả năng kiểm tra lại khu vực cung 4,200 đô la; ngược lại, nếu không thể vượt qua đường xu hướng tăng, có thể báo hiệu sự yếu đi hơn nữa trong ngắn hạn. Về phía dưới, khu vực 3,500 đô la vẫn là mức hỗ trợ quan trọng.

GT（-1.49% 丨 现价 14.45 USDT）

GT gần đây bị ảnh hưởng bởi sự không rõ ràng trong xu hướng của các đồng tiền chính, cũng như sự gia tăng của các yếu tố không chắc chắn vĩ mô, dẫn đến sự biến động gia tăng và mức giảm mở rộng. Kể từ ngày 13 tháng 10, khối lượng giao dịch liên tục thu hẹp. Nhìn vào biểu đồ hàng ngày, giá đã giảm xuống dưới các đường trung bình MA5, 10 và 30 ngày, và đã xuyên thủng đường dưới của Bollinger Bands, cho thấy xu hướng dài hạn có dấu hiệu yếu. Hiện tại GT đã giảm xuống dưới mức kháng cự quan trọng trên thị trường gần 15 đô la, và vẫn chưa xuất hiện tín hiệu tạo đáy rõ ràng, cần chú ý đến việc khối lượng giao dịch có thể phục hồi và tình trạng phục hồi của các đường trung bình ngắn hạn trong thời gian tới để xác nhận động lực phục hồi tiềm năng.

Token biên độ tăng giảm hàng ngày

Trong 24 giờ qua, thị trường mã hóa đã tiếp tục điều chỉnh do ảnh hưởng của các thông điệp vĩ mô, các đồng tiền chính đều giảm. BTC giảm 1.70%, ETH giảm 1.58%, SOL giữ nguyên, XRP giảm 1.90%. BNB là một trong số ít các đồng tiền chính tăng giá, với mức tăng khoảng 1.42%, thể hiện sức mạnh tương đối. Hơn nữa, trong bối cảnh hầu hết các tài sản đang bước vào giai đoạn điều chỉnh ngắn hạn, các token RZTO, SAPIEN, LUMIA đã có sự thể hiện nổi bật, dưới đây sẽ phân tích từng nguyên nhân tăng giá của các token.

RZTO RZTO（+231.55%，vốn hóa lưu thông 1,933.80 triệu đô la Mỹ）

Theo dữ liệu thị trường của Gate, token RZTO hiện có giá 0.004340 USD, với mức tăng 231.55% trong 24 giờ qua, tiếp tục xu hướng tăng mạnh 386% trong tuần qua, vượt qua sự giảm 0.9% của toàn bộ thị trường mã hóa. RZTO là một dự án đổi mới tập trung vào sự kết hợp giữa công nghệ AI và Web3, nhằm nâng cao hiệu quả và trải nghiệm người dùng của blockchain thông qua giao dịch thông minh, công nghệ ZK và ứng dụng phi tập trung. Mục tiêu cốt lõi của dự án là xây dựng cơ sở hạ tầng DeFi thế hệ tiếp theo với tính riêng tư, an toàn và thông minh.

Các yếu tố chính thúc đẩy xu hướng tăng chủ yếu đến từ việc lên sàn giao dịch và độ nóng của mạng xã hội. Đầu tiên, RZTO đã được niêm yết trên sàn giao dịch tập trung vào ngày 18 tháng 10 và mở cửa rút tiền vào ngày 19 tháng 10, trong thời gian ngắn đã giải phóng thanh khoản mới và động lực mua vào, khối lượng giao dịch trong một ngày đã tăng vọt 246% lên 1,66 triệu USD, cho thấy dòng tiền nhanh chóng đổ vào thị trường. Thứ hai, RZTO.IO đã phát hành một tweet mơ hồ vào ngày 26 tháng 10 gây ra sự bàn tán trong cộng đồng và dự đoán của thị trường, số lượng lượt thích đã vượt quá 1.000, làm gia tăng tâm lý của nhà đầu tư nhỏ lẻ và kỳ vọng vào việc đầu cơ ngắn hạn. Nhìn chung, đợt tăng giá này có sự kết hợp giữa “hiệu ứng lên sàn” và “động lực từ mạng xã hội” nhưng hỗ trợ từ cơ bản là hạn chế.

SAPIEN Sapien（+19.84%，vốn hóa thị trường 4,893.25 triệu đô la Mỹ）

Theo dữ liệu thị trường của Gate, token SAPIEN hiện có giá 0.1966 đô la Mỹ, tăng 19.84% trong 24 giờ qua, và vốn hóa thị trường đã tăng 6.1 triệu đô la so với hôm qua. Sapien là một Foundry dữ liệu phi tập trung, nhằm mục đích chuyển đổi kiến thức tập thể của nhân loại thành dữ liệu huấn luyện AI cấp doanh nghiệp. Sapien tập trung vào việc cung cấp dữ liệu huấn luyện AI chất lượng cao trong các lĩnh vực chuyên biệt, bao gồm chú thích dữ liệu 3D/4D, thu thập dữ liệu do chuyên gia dẫn dắt và dịch vụ bộ dữ liệu tùy chỉnh cho ứng dụng ngành, thị trường mở của họ cũng cung cấp các bộ dữ liệu chuyên dụng được tuyển chọn nhằm hỗ trợ việc học sâu và đổi mới của mô hình AI.

Gần đây, Sapien đã thông báo hoàn thành vòng gọi vốn hạt giống 10,5 triệu đô la Mỹ vào ngày 30 tháng 10 năm 2024, do tổ chức nổi tiếng Variant dẫn dắt. Vòng gọi vốn này sẽ chủ yếu được sử dụng để mở rộng mạng lưới thu thập dữ liệu toàn cầu và tối ưu hóa cơ sở hạ tầng nền tảng, nhằm tăng cường năng lực cạnh tranh cốt lõi của mình trong hệ sinh thái dữ liệu phi tập trung và đào tạo AI. Nhờ vào mô hình phi tập trung và cơ chế tham gia của con người quy mô lớn, Sapien đang dần trở thành cơ sở hạ tầng quan trọng kết nối các mô hình AI với dữ liệu thế giới thực.

LUMIA Lumia（+22.97%，vốn hóa thị trường 1,209.42 triệu đô la Mỹ）

Theo dữ liệu thị trường của Gate, token LUMIA hiện có giá 0.1622 đô la, với tỷ lệ tăng 22.97% trong 24 giờ. Lumia là một giao thức Web3 tập trung vào việc xây dựng cơ sở hạ tầng thanh khoản và token hóa tài sản đa chuỗi, nhằm xóa bỏ rào cản tương tác tài sản đa chuỗi, cung cấp trải nghiệm giao dịch đa chuỗi hiệu quả và an toàn cho người dùng và tổ chức. Dự án đang dần trở thành một người tham gia cơ sở hạ tầng quan trọng trong lĩnh vực DeFi và RWA thông qua đổi mới công nghệ và hợp tác hệ sinh thái.

Gần đây, giá token Lumia đã tăng đáng kể, chủ yếu nhờ vào ba yếu tố tích cực. Đầu tiên, vào ngày 11 tháng 10, Lumia công bố hợp tác chiến lược với gã khổng lồ cơ sở hạ tầng blockchain Alchemy, cung cấp hỗ trợ cơ sở hạ tầng cấp tổ chức cho mạng lưới của mình, củng cố sự ổn định và an toàn của hệ thống. Thứ hai, vào ngày 18 tháng 10, Lumia hợp tác với Avail để thúc đẩy giải pháp mã hóa tài sản thực, tận dụng câu chuyện RWA đang nóng lên nhanh chóng, sự quan tâm của thị trường ngày càng tăng. Cuối cùng, vào ngày 24 tháng 10, dự án ra mắt Lớp thanh khoản toàn chuỗi (Omnichain Liquidity Layer), cải thiện đáng kể tính thanh khoản tài sản và trải nghiệm giao dịch giữa các chuỗi. Loạt hành động này thể hiện sự tiến bộ tích cực của Lumia trong việc triển khai công nghệ và mở rộng hệ sinh thái, kết hợp với tâm lý thị trường về lĩnh vực cơ sở hạ tầng thanh khoản đang ấm lên, đã cùng nhau thúc đẩy giá token của nó liên tục tăng lên.

Phân tích điểm nóng

Mastercard dự kiến chi 2 tỷ USD để mua lại công ty hạ tầng mã hóa Zerohash

Gã khổng lồ thanh toán toàn cầu Mastercard đang trong quá trình đàm phán mua lại với công ty hạ tầng mã hóa ZeroHash, với giá trị giao dịch dự kiến lên tới 2 tỷ đô la. Thương vụ mua lại này sẽ mở rộng thêm hoạt động mã hóa của Mastercard vào lĩnh vực stablecoin và hạ tầng token hóa.

ZeroHash được thành lập vào năm 2017, tập trung vào việc cung cấp cơ sở hạ tầng cho việc phát hành stablecoin, trao đổi tiền pháp định - mã hóa, dịch vụ lưu ký và staking, với khách hàng bao gồm các ngân hàng lớn và nền tảng giao dịch. Giao dịch này có ảnh hưởng rộng rãi, trước tiên, nó đại diện cho sự quan tâm của hệ thống thanh toán truyền thống đối với stablecoin và công nghệ thanh toán dựa trên blockchain, dự kiến sẽ tăng tốc việc các doanh nghiệp truyền thống gia nhập thế giới mã hóa. Thứ hai, đối với người dùng bán lẻ và tổ chức, nếu Mastercard có thể tích hợp công nghệ của ZeroHash, điều này sẽ giúp thúc đẩy việc trao đổi tiền pháp định - mã hóa trở nên thuận tiện, minh bạch và tuân thủ hơn. Cuối cùng, từ góc độ cấu trúc ngành, động thái này có thể thúc đẩy nhiều gã khổng lồ thanh toán và các tổ chức tài chính tăng tốc triển khai cơ sở hạ tầng mã hóa, thúc đẩy toàn bộ hệ sinh thái hòa nhập với tài chính chính thống.

Bitwise Solana mã hóa ETF đạt doanh thu vượt 7,200 triệu USD, độ nóng vượt kỳ vọng của thị trường

ETF Staking Solana (mã BSOL) do Bitwise phát hành đã đạt doanh thu 56 triệu đô la Mỹ trong ngày đầu tiên giao dịch, và vào ngày hôm sau, doanh thu đã ghi nhận mức cao mới, đạt 72,4 triệu đô la Mỹ, trở thành một trong những ETF mới có hiệu suất tốt nhất trong gần 850 ETF ra mắt trong năm nay. Trong khi đó, ETF Litecoin (LTCC) và ETF HBAR (HBR) do Canary phát hành đạt doanh thu lần lượt khoảng 8 triệu đô la Mỹ và 1 triệu đô la Mỹ trong ngày tiếp theo, trong khi ETF Staking Solana (GSOL) của Grayscale đạt khoảng 4 triệu đô la Mỹ.

Sản phẩm BSOL là công cụ giao dịch đầu tiên cung cấp 100% vị thế trực tiếp trên Solana và hỗ trợ thu nhập từ staking, khối lượng giao dịch cao phản ánh sự quan tâm mạnh mẽ của nhà đầu tư đối với Solana và các sản phẩm ETF liên quan, đồng thời cũng cung cấp tín hiệu cho bước tiến hướng tới sự thể chế hóa của hệ sinh thái Solana. Hiện tại, thị trường vẫn còn hơn 150 đơn xin ETP theo dõi 35 loại tài sản mã hóa đang chờ sự chấp thuận của SEC, trong đó chủ yếu là các sản phẩm liên quan đến Solana và Bitcoin. Nhìn chung, việc niêm yết Solana ETF đánh dấu sự công nhận của phố Wall đối với tài sản mã hóa này, ngay cả trong thời kỳ chính phủ tạm ngưng hoạt động, các nhà đầu tư thể chế cũng nhanh chóng tham gia, cho thấy nhu cầu thị trường mạnh mẽ. Việc phát hành ETF cũng như mô hình staking của BSOL và sự chuyển mình của Grayscale đã mang lại tính hợp pháp và khả năng tiếp cận cần thiết cho Solana để trở thành ứng dụng chính thống, không còn chỉ được coi là altcoin, mà trở thành hạ tầng tài chính thực sự.

Bước đi giảm lãi suất có thể sẽ chậm lại, các nhà giao dịch điều chỉnh cược giảm lãi suất vào tháng 12.

Sau cuộc họp chính sách được chú ý, thị trường không đón nhận được kỳ vọng rõ ràng về việc giảm lãi suất vào tháng 12. Cuộc họp cho biết, nếu không có thông tin mới và tình hình kinh tế không có thay đổi, thì sẽ có lý do để làm chậm lại tốc độ giảm lãi suất. Hơn nữa, so với hai cuộc họp chính sách trước đó, sau khi giảm lãi suất, một số quan chức mong muốn có thái độ chờ xem, hiện tại, ngày càng nhiều quan chức cho rằng, lần giảm lãi suất tiếp theo ít nhất nên chờ một chu kỳ.

Bị ảnh hưởng bởi điều này, giá Bitcoin đã giảm xuống còn 109,949 USD sau cuộc họp, với mức giảm 4.17% trong vòng 24 giờ. Trong khi đó, cuộc họp cũng đã dẫn đến việc thanh lý 532 triệu USD trên toàn mạng trong 12 giờ, với các vị thế mua chiếm 426 triệu USD. Nhà phân tích Omair Sharif từ Inflation Insights cho rằng việc chính phủ đóng cửa và sự thiếu hụt dữ liệu kinh tế chính thức có thể cản trở kế hoạch giảm lãi suất lần thứ ba liên tiếp vào tháng 12. Nếu vào ngày 10 tháng 12, cuộc họp không phản ánh dữ liệu kinh tế chính thức của tháng 10 và tháng 11, các quan chức có thể gặp khó khăn trong việc đạt được sự đồng thuận về việc giảm lãi suất một lần nữa, đặc biệt là khi xem xét sự khác biệt nội bộ của FOMC được thể hiện trong biểu đồ điểm tháng 9. Đáng chú ý, các trader đã hạ thấp cược giảm lãi suất vào tháng 12; theo thống kê của CME, hiện tại xác suất giảm 25 điểm cơ bản chỉ còn 67.8%, trong khi một ngày trước đó, các trader còn cho rằng xác suất giảm 50 điểm cơ bản là 90.5%.

<br> Tài liệu tham khảo:

• Gate, https://www.gate.com/trade/BTC_USDT
• Farside Investors, https://farside.co.uk/btc/
• Gate, https://www.gate.com/trade/ETH_USDT
• Gate, https://www.gate.com/crypto-market-data
• Coingecoko, [https://www.coingecko.com/en/mã hóa-heatmap](https://www.coingecko.com/en/mã hóa-heatmap)
• The Block, https://www.theblock.co/post/376839/huge-number-bitwise-solana-etf-crosses-70-million-volume-second-day
• The Block, https://www.theblock.co/post/376840/mastercard-acquire-crypto-infrastructure-startup-zerohash-deal-worth-2-billion-fortune
• CME, https://www.cmegroup.com/markets/interest-rates/cme-fedwatch-tool.html

<br> Gate 研究院là một nền tảng nghiên cứu toàn diện về blockchain và mã hóa, cung cấp cho độc giả nội dung sâu sắc, bao gồm phân tích kỹ thuật, cái nhìn nóng hổi, tổng quan thị trường, nghiên cứu ngành, dự đoán xu hướng và phân tích chính sách kinh tế vĩ mô.

Tuyên bố từ chối trách nhiệm Thị trường đầu tư mã hóa tiền tệ có liên quan đến rủi ro cao, khuyến nghị người dùng thực hiện nghiên cứu độc lập và hiểu rõ bản chất của tài sản và sản phẩm được mua trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào. Gate Không chịu trách nhiệm cho bất kỳ tổn thất hoặc thiệt hại nào phát sinh từ các quyết định đầu tư như vậy.