Группа Yunfeng Financial, принадлежащая Ма Юню, инвестировала в Anthea Holding, которая завершила раунд финансирования A на сумму 22 миллиона долларов США и выведет на рынок первый в мире продукт страхования жизни, оцененный в ETH. Эта компания, сосредоточенная на страховании криптоактивов, получила принципиальное одобрение от Управления финансовых услуг Бермуда и планирует интегрировать инфраструктуру платежей на основе Блокчейн, чтобы предоставить держателям цифровых активов регулируемые страховые услуги, что знаменует собой новую веху в глубокой интеграции TradFi и Web3.
Финансовая компания Yunfeng Investments: Джек Ма ставит на шифрование страхования
Стремясь предоставить страхование жизни, оцениваемое в криптоактивах, компания Anthea Holding Limited (сокращенно «Anthea») 8 октября опубликовала объявление о успешном завершении раунда финансирования A на сумму 22 миллиона долларов, который возглавила компания Yunfeng Financial Group Limited и привлекла инвесторов из сфер страхования, управления активами и финансовых технологий.
Группа Yunfeng Financial была основана в 2010 году Ма Юнем и основателем P2P-медиа Ю Фэном. Это публичная компания из Гонконга, специализирующаяся на управлении альтернативными активами и инвестициях в финансовые технологии. Участие в Anthea Holding знаменует собой официальное вступление финансовой империи Ма Юня в сферу страхования Криптоактивов.
Ядро бизнес-услуг Yunfeng Finance:
Частные инвестиции в капитал: сосредоточение на технологиях, здравоохранении и потребительском обновлении
Управление капиталом: предоставление услуг по распределению активов для клиентов с высоким чистым состоянием
Финансовые технологии: инвестиции в платежи, Блокчейн, инновационные проекты цифровых финансов
Альтернативные активы: включают недвижимость, инфраструктуру, цифровые активы и т.д.
Почему Yunfeng Finance считает, что криптострахование имеет перспективы?
Отраслевые аналитики считают, что инвестиции Yunfeng Financial отражают несколько важных тенденций:
Ускорение легализации цифровых активов: глобальная регуляторная структура постепенно улучшается, увеличивается спрос на продукты уровня институциональных инвесторов.
Пробел на рынке страхования: традиционные страховые компании еще не предлагают продукты, оцененные в криптоактивах.
Потребности клиентов с высоким чистым капиталом: держатели крупных криптоактивов нуждаются в инструментах планирования наследства
Политическое окно: администрация Трампа поддерживает криптоактивы, регулирующая среда дружелюбна
Техническая зрелость: Блокчейн-инфраструктура достаточно развита, чтобы поддерживать сложные финансовые продукты.
Директор по инвестициям Yunfeng Financial в заявлении отметил: «Anthea Holding представляет собой будущее направления страховой отрасли — сочетание традиционного управления рисками и инноваций цифровых активов. Мы верим, что эта команда способна создать мост между традиционными финансами и Web3.»
Anthea Holding: Первая в мире страхование жизни на основе ETH скоро будет представлено
Официальное заявление указывает на то, что это финансирование поддержит развитие и операционную деятельность Anthea, ускорит разработку и инновации продуктов, а также дополнительно расширит сеть продаж и рыночное влияние в азиатском регионе. В заявлении подчеркивается, что их первый продукт будет страхованием жизни, оцененным в ETH, что является мировым первенством.
Инновационные особенности продукта
Революционный дизайн, оцененный в ETH:
Традиционные страховые полисы жизни оцениваются в фиатной валюте (доллары США, евро и т.д.), но продукты Anthea Holding будут полностью оцениваться в ETH (Эфир), включая оплату страховых взносов, расчет страхового покрытия и выплаты по страховым случаям.
Схема работы:
!
Почему выбрать Ethereum, а не Bitcoin?
Генеральный директор Anthea Алекс Пэй в интервью объяснил причины выбора ETH:
Умные контракты: ETH поддерживает автоматическое выполнение сложной логики страховых контрактов.
Доход от стейкинга: ETH можно ставить для получения годового дохода 3-5%, повышая стоимость полиса.
Экосистемная зрелость: Инфраструктура DeFi развита, что облегчает управление активами
Уровень признания со стороны учреждений: ETF на ETH был одобрен, уровень приемлемости со стороны регуляторов высок
Программируемые деньги: гибкий дизайн условий страхования и выплаты
Целевая аудитория
Основной целевой рынок:
Криптоактивы лица с высоким чистым капиталом: держателям большого количества ETH нужны инструменты передачи богатства
Web3 предприниматели: доходы существуют в форме криптоактивов, необходимо соответствующее обеспечение
Институциональные инвесторы: ищут регулируемые каналы для инвестиций в цифровые активы
Международные семьи: использование Блокчейн для упрощения трансграничных страховых выплат
DeFi протоколы: обеспечение страховой упаковки для смарт-контрактов
Видение Anthea заключается в том, чтобы предоставить индивидуализированные бесшовные страховые услуги для держателей цифровых активов и традиционных инвесторов, ищущих регулируемые инвестиционные возможности в цифровые активы, путем интеграции инфраструктуры платежей на базе блокчейна, реализации генерации доходов и содействия стратегическим инновациям.
Алекс Пей: лучшее время для соединения инноваций и защиты
В связи с этим генеральный директор Anthea Алекс Пей заявил: «В последние годы в области цифровых активов появилось много регулируемых и ориентированных на потребителя продуктов и учреждений, и сейчас самое время сочетать инновации и безопасность. Мы рады приветствовать инвесторов с богатым опытом в TradFi и страстью к инновациям, чтобы вместе создать глобальную платформу, объединяющую цифровые активы и страхование жизни.»
Почему сейчас лучшее время для запуска шифрования страхования?
Зрелая регуляторная среда:
· Администрация Трампа в США поддерживает стратегические запасы криптоактивов
· Bitcoin и Ethereum ETF получили одобрение SEC
· Регулирование MiCA ЕС предоставляет четкую нормативно-правовую основу
· В нескольких странах Азии созданы песочницы для регулирования криптоактивов
Развита инфраструктура:
· Провайдеры управления (Fireblocks) зрелы
· Стейблкоины (USDC, USDT) предоставляют инструменты для фиксации на фиатной валюте
· Дефи-протоколы предоставляют каналы генерации дохода
· Блокчейн обладает производительностью, достаточной для обработки сложных финансовых транзакций
Взрыв рыночного спроса:
· Число держателей криптоактивов в мире превышает 500 миллионов человек
· Пропорция криптоактивов в институциональных портфелях продолжает расти
· Высококачественные клиенты ищут решения для передачи богатства
· Традиционное страхование не может удовлетворить потребности пользователей, нативно связанных с криптоактивами
Конкуренты редки:
· Традиционные страховые компании ограничены регулированием, им трудно запускать криптовалютные продукты
· Чисто блокчейн-страховые соглашения (например, Nexus Mutual) покрывают только риски смарт-контрактов
· Anthea сочетает традиционные страховые модели с шифрованием, заполняя рыночные пробелы
Командный фон и опыт
Хотя в объявлении не раскрыта полная информация о Алекс Пэй, по данным отрасли, члены основной команды Anthea происходят из:
Традиционная страховая отрасль: AIA, Prudential, Manulife и другие ведущие страховые компании Азии
Финансовые технологии: Ant Financial, Tencent Finance и другие платежные и технологические платформы
Криптоактивы: такие биржи, как Coinbase, Binance и проекты Блокчейн
Регулирование и соблюдение норм: работа в финансовом регуляторе или крупной юридической фирме
Такое сочетание команды «TradFi + шифрование + эксперты по регулированию» придает Anthea Holding уникальное преимущество в сложных межотраслевых инновациях.
Утверждение регулятора Бермуда: прочная основа соответствия
На данный момент полностью принадлежащая дочерняя компания Anthea, Anthea Insurance Limited, получила принципиальное одобрение Бермудского управления финансов (BMA) и была допущена к регистрации в качестве инновационной страховой компании.
Бермуды являются всемирно известным центром страхования и перестрахования, обладая зрелой системой регулирования страхования и открытым отношением к инновационным продуктам.
Преимущества Бермуда как страхового центра:
Зрелость регулирования: более 100 лет опыта регулирования в страховании
Международное признание: Стандарты регулирования BMA признаны мировой страховой отраслью
Инновации и дружелюбие: создание категории «Страховая компания по инновациям», позволяющей новые виды продуктов.
Налоговые преимущества: отсутствие корпоративного налога на прибыль, отсутствие налога на капитальные доходы
Географическое положение: находится на восточном побережье США, удобно для обслуживания североамериканского и азиатского рынков.
Талантливые кадры: наличие большого количества страховых актуариев и экспертов по управлению рисками
**BMA Инновационная Страховая Компания: **
В последние годы Бермудская служба финансового управления запустила категорию “Инновационные страховые компании” (Innovative Insurer), специально разработанную для страховых компаний, использующих новые технологии или новые бизнес-модели.
Основные характеристики:
· Упрощение процесса регистрации, ускорение времени одобрения
· Разрешено использовать цифровые активы в качестве единицы расчета премии и суммы страхования
· Механизм регулируемого песочницы, на этапе запуска можно проводить небольшие пилотные проекты
· Должны соответствовать требованиям платежеспособности, управления рисками и защиты потребителей
· Периодически сообщать BMA о состоянии операций и показателях риска
Anthea Insurance Limited получила «принципиальное одобрение» (approval in principle), что означает, что она прошла предварительное рассмотрение и может официально зарегистрироваться для ведения бизнеса после завершения подачи окончательных документов.
Преимущества соблюдения нормативных требований
В отличие от чисто блокчейн-страховых соглашений (таких как Nexus Mutual, InsurAce), Anthea Holding выбирает традиционную страховую регуляторную структуру, что имеет следующие преимущества:
Уверенность потребителей:
· Под наблюдением финансовых регулирующих органов, защита прав потребителей
· Необходимо поддерживать достаточность коэффициента платежеспособности, чтобы обеспечить возможность выплат.
· Обработка споров имеет юридическую основу
Сотрудничество с учреждениями:
· Традиционные финансовые учреждения более склонны к сотрудничеству
· Доступ к сети клиентов банков и компаний по управлению активами
· Соответствует требованиям соблюдения корпоративных закупок
Гибкость проектирования продукта:
· Можно сочетать традиционные актуарные модели с данными на Блокчейне
· Предоставление сложных продуктов, таких как пожизненное страхование, универсальное страхование и т.д.
· Интеграция юридических инструментов, таких как трасты, наследственное планирование и т.д.
Перспективы и вызовы рынка страховки криптоактивов
Инновационная модель Anthea Holding открывает новый рынок, но также сталкивается с множеством вызовов.
Оценка размера рынка:
Согласно отраслевому отчету, глобальный рынок страхования жизни составляет около 3 трлн долларов США, и если 1-2% рынка перейдет на продукты, оцененные в криптоактивах, рыночное пространство составит от 300 до 600 млрд долларов.
Потенциальная база клиентов:
Глобальные держатели криптоактивов: 5 миллионов
Держатели активов на сумму более 100000 долларов: около 50000000 человек
Институциональные инвесторы: более 10 000 компаний владеют криптоактивами
Семейные офисы с высоким уровнем капитала: все больше распределяют цифровые активы
Сценарии применения:
Наследование богатства: лица с высоким чистым капиталом используют страхование для оптимизации налогового наследования
Защита предпринимателей: основатели Web3 обеспечивают защиту для семей
Залоговая обеспеченность: заемщики DeFi-протоколов предоставляют страхование жизни в качестве кредитного усилителя
Кросс-границы защита: международные страховые решения для цифровых кочевников
Пенсионное планирование: аннуитетные продукты, оцененные в ETH
Вызовы и риски
Волатильность цен:
· Цены на ETH могут сильно колебаться, что может повлиять на стоимость полиса
· Необходимо разработать динамическую актуарную модель и механизм хеджирования рисков
· Клиенты могут испытывать трудности с пониманием рисков волатильности
Неопределенность регулирования:
· Разные юрисдикции имеют различное отношение к шифрованию страхования
· Налогообложение сложно (капитальные доходы против страховых выплат)
· Требования по противодействию отмыванию денег (AML) и проверке клиентов (KYC)
Технические риски:
· Уязвимости смарт-контрактов могут привести к потере средств
· Неправильное управление частными ключами может привести к невозможности возмещения
· Блокчейн производственные узкие места влияют на пользовательский опыт
Стоимость образовательных затрат на рынке:
· Необходимо обучать потребителей пониманию концепции шифрования страхования
· Агентам традиционного страхования может не хватать знаний о шифровании
· Необходимо создать новые каналы продаж и сервисную систему
Угрозы конкуренции:
· Традиционные страховые гиганты могут выйти на первое место
· Нативные страховые соглашения DeFi продолжают инновации
· Продукты, оцененные в стейблкоинах, могут стать альтернативным решением
Стратегия расширения в Азии: захват высокоразвивающихся рынков
В объявлении говорится, что финансирование будет использовано для «дальнейшего расширения продаж и рыночного влияния в Азиатском регионе», что показывает, что Anthea Holding будет сосредоточена на Азии как основном рынке.
Почему сосредоточено внимание на Азии?
Высокий уровень использования криптовалюты: в Азии находится наибольшее количество пользователей криптоактивов в мире.
Рост проникновения страхования: расширение среднего класса стимулирует спрос на страхование
Постепенное открытие регулирования: Гонконг, Сингапур, ОАЭ создают дружелюбную рамочную основу
Потребность в передаче богатства: Азиатские семейные компании вступают в период смены поколений
Yunfeng Financial Network: Инвестор имеет глубокие ресурсы в Азии
Приоритеты целевого рынка:
!
Инвестиции Anthea Holding под руководством Yunfeng Financial Ма Юня знаменуют собой официальное вступление традиционного финансового гиганта в сферу шифрования криптоактивов. Запуск первого в мире страхования жизни на основе ETH предоставит держателям цифровых активов беспрецедентные инструменты для передачи богатства и защиты от рисков. Несмотря на то, что рынок все еще находится на ранней стадии, постепенное совершенствование нормативной базы и все более зрелая инфраструктура делают шифрование страховки реальностью. Следите за прогрессом выхода продуктов Anthea Holding и дальнейшими шагами Yunfeng Financial в области Web3, чтобы воспользоваться инвестиционными возможностями на стыке традиционных финансов и цифровых активов.
