As ações enfrentam uma longa trajetória de baixa, mas o Bitcoin pode subir primeiro, diz Gareth Soloway

Gareth Soloway, presidente e principal estratega de mercado na Verified Investing, disse a David Lin no The David Lin Report (TDLR) que as ações dos EUA podem enfrentar uma tendência prolongada de queda, enquanto o bitcoin pode estar preparado para uma forte recuperação.

Gareth Soloway alerta para estagnação ao estilo do Japão ao tornar-se otimista em relação ao Bitcoin

As bolsas abriram a semana tensas, com o S&P 500 e Nasdaq caindo cerca de 1,5% e o bitcoin atingindo uma mínima intradiária de $62.500 na terça-feira, devido ao aumento das tensões tarifárias e riscos geopolíticos que pesaram no sentimento. O ouro, por sua vez, subiu acima de $5.200, reforçando seu apelo como refúgio seguro.

Durante a entrevista ao TDLR, Soloway disse a Lin que o movimento lateral recente do mercado de ações mascara o que ele vê como distribuição institucional. “Nos últimos meses, tenho sido pessimista em relação ao mercado de ações, principalmente porque os gráficos indicam que há uma tendência de baixa,” afirmou, apontando para uma ação de preço que se estreita, frequentemente antecedendo quedas mais amplas.

Seu alvo de curto prazo para o S&P 500 fica em torno de 6.100, cerca de 10% abaixo dos níveis atuais, com potencial para uma queda mais profunda até 5.600 ao longo do tempo. Ainda mais preocupante, Soloway levantou a possibilidade de que as ações dos EUA possam assemelhar-se à experiência do pico do Japão após os anos 1980.

“Podemos não ver novas máximas históricas no mercado de ações por literalmente mais de 20 anos,” alertou, acrescentando que suposições de planejamento de aposentadoria baseadas em ganhos constantes de ações podem ser excessivamente otimistas. As declarações de Soloway surgem enquanto a disrupção da inteligência artificial (IA) tem abalado o mercado.

Por outro lado, o petróleo continua sendo uma de suas operações preferidas. Depois de atingir quase $55 por barril no final do ano passado, Soloway afirmou que permanece otimista, apesar de realizar lucros parciais. Ele citou o declínio do boom de xisto nos EUA e as tensões geopolíticas como fatores de suporte, com o petróleo a $100 ao alcance nos próximos anos.

Em relação ao bitcoin, Soloway adotou um tom notavelmente diferente do seu posicionamento no início de 2024, que acabou por estar errado. Embora espere que o ciclo de baixa mais amplo continue, ele vê uma configuração de curto prazo poderosa, impulsionada pelo pessimismo extremo e suporte técnico próximo à zona de breakout de 2021.

“Estou extremamente otimista com o bitcoin aqui,” explicou durante a entrevista com Lin, citando um padrão de barra interna de alta e leituras de sentimento profundamente negativas como sinais contrários. Ele prevê uma recuperação até $80.000 a $85.000, potencialmente com ganhos de 20% a 30%, antes de uma nova queda.

A longo prazo, ele ainda espera que o bitcoin eventualmente caia abaixo de $50.000, mas vê a configuração atual como uma oportunidade para traders de swing que estejam dispostos a agir com base na probabilidade, e não na narrativa.

O ouro continua a beneficiar-se da incerteza em torno de tarifas, inflação e estabilidade fiscal dos EUA. Soloway vê potencial de alta até $5.400 no curto prazo, embora não esteja adicionando agressivamente no nível atual. A prata, por sua vez, permanece presa em uma faixa que ele descreveu como de baixa, com suporte importante muito mais baixo.

Em relação ao dólar americano e aos títulos do Tesouro, Soloway reconheceu o crescimento da diversificação global fora de ativos denominados em dólar. Ele apontou para a diminuição da participação estrangeira nos mercados de Títulos do Tesouro e uma linha de tendência de longo prazo no dólar que, se quebrada, poderia indicar fraqueza estrutural, e não uma correção passageira.

Para o planejamento de aposentadoria, Soloway enfatizou a diversificação entre metais, bitcoin e ações de dividendos selecionados. Com a inflação corroendo o poder de compra ao longo de décadas, ele argumenta que um retorno anual modesto de 3% a 5% pode ser suficiente para preservar a riqueza no futuro, embora seja improvável gerar ganhos extraordinários.

Sua mensagem mais ampla: foque na probabilidade, respeite os sinais técnicos e abandone a suposição de que o mercado de ações entregará consistentemente retornos de dois dígitos ao ano nos próximos anos.

FAQ 🔎

• Qual é a perspectiva de Gareth Soloway para o mercado de ações? Ele espera uma tendência de baixa contínua, com possíveis quedas até 6.100 e possivelmente 5.600 no S&P 500.
• Por que Soloway é otimista em relação ao bitcoin a curto prazo? Ele cita sentimento extremamente pessimista e um padrão de gráfico de alta que pode desencadear uma recuperação até $80.000 a $85.000.
• Qual é a sua visão sobre os preços do petróleo? Soloway permanece otimista, alertando que o petróleo pode atingir $100 por barril nos próximos anos.
• Como ele sugere se preparar para a aposentadoria? Recomenda diversificação entre metais, bitcoin e ações que pagam dividendos para preservar o poder de compra.