[Bit Option Daily] Contratos em aberto mantêm-se em 36,4 mil milhões de dólares... Apesar da vantagem clara das opções de compra, as negociações de curto prazo continuam inclinadas para as opções de venda

O volume de contratos em aberto no mercado de opções de Bitcoin mantém-se elevado, embora, com base nos contratos em aberto, a vantagem do peso das opções de compra continue, há uma tendência de inclinação para opções de venda em negociações de curto prazo.

Até às 9h do dia 19, de acordo com a CoinGlass, o total de contratos em aberto de opções de Bitcoin é de 36,41 mil milhões de dólares, uma ligeira diminuição em relação aos 36,88 mil milhões de dólares do dia anterior.

A composição dos contratos em aberto é de 56,61% de opções de compra e 43,39% de opções de venda. A proporção de opções de compra mantém-se acima da metade, indicando que, numa perspetiva de médio prazo, a expectativa de subida continua a prevalecer.

O volume de negociações de opções de Bitcoin é de aproximadamente 14,663 mil milhões de dólares. Especificamente: ▲Deribit 8,3366 mil milhões de dólares ▲CME 30,23 milhões de dólares ▲OKX 2,2864 mil milhões de dólares ▲Binance 1,3397 mil milhões de dólares ▲Bybit 2,3981 mil milhões de dólares.

Com base no volume de negociação de 24 horas, as opções de compra representam 41,86%, enquanto as opções de venda representam 58,14%, indicando uma preferência por opções de venda em negociações de curto prazo.

Os contratos mais concentrados em aberto são, por ordem: ▲Opções de compra de 100 mil dólares (30 de janeiro de 2026) ▲Opções de venda de 85 mil dólares (27 de março de 2026) ▲Opções de compra de 100 mil dólares (27 de fevereiro de 2026).

Os contratos com maior volume de negociação nas últimas 24 horas, por ordem, são: ▲Opções de venda de 90 mil dólares (23 de janeiro de 2026) ▲Opções de venda de 89 mil dólares (23 de janeiro de 2026) ▲Opções de compra de 110 mil dólares (27 de março de 2026).

Até às 9h33 do dia 19, de acordo com os dados do TokenPost Market, o preço de negociação do Bitcoin é de 92.352 dólares, uma queda de 2,95% em relação ao dia anterior.

[Nota do editor] As opções são instrumentos derivados que os investidores podem usar para apostar alavancadamente na variação do preço do ativo subjacente ou para fazer hedge contra riscos de posições existentes. Incluem as “opções de compra (apostas de alta)”, que conferem ao investidor o direito de decidir se compra ou não o ativo subjacente a um preço predeterminado numa data futura específica, e as “opções de venda (expectativa de baixa)”, que conferem o direito de vender. Os contratos em aberto representam o volume total de opções atualmente em mercado, sendo um indicador da acumulação de posições.

A proporção entre opções de compra e opções de venda, bem como as mudanças no volume de contratos em aberto e de negociações, podem ser usadas para distinguir a construção de posições de médio prazo e as estratégias de resposta de curto prazo. O aumento de contratos em aberto indica entrada de novas posições, sugerindo que, em comparação com negociações puramente de curto prazo, há um aumento na aposta na perspetiva de preço de médio prazo. No entanto, mesmo que a proporção de opções de compra seja maior nos contratos em aberto, se o volume real de negociações mostrar uma predominância de opções de venda, isso pode indicar a existência de negociações defensivas ou de gestão de volatilidade para responder a ajustes de curto prazo.