Análisis de la estrategia de crecimiento del ecosistema BTCFi

Fondo

La dirección del flujo de activos BTC en la cadena se divide en tres niveles:

1. BTC nativo
2. Envolver BTC, activos mapeados y staking líquido de BTC
3. Activos derivados de BTC en varios escenarios DeFi

Actualmente, en el mercado de activos anclados al BTC, el BTC centralizado sigue dominando con más del 75%. Sin embargo, el BTC LST ha crecido rápidamente recientemente, convirtiéndose en una nueva fuerza, con un tamaño de mercado que ha alcanzado 25.6K BTC. El staking líquido de BTC y el mercado de derivados de puntos se están convirtiendo en nuevos puntos de crecimiento en el campo de BTCFi.

Estrategia de acumulación de activos en el ecosistema BTCFi

Core: Enfocarse en el crecimiento de activos y en el impulso de incentivos de tokens

Core es una red L1 impulsada por BTC, que ofrece rendimientos robustos a través de un esquema de staking no custodial y un mecanismo de doble staking. Su TVL ha subido un 4757.9% en seis meses, alcanzando $591.5M. Las estrategias de crecimiento incluyen:

1. Enfocarse en el mercado de activos anclados en BTC, absorbiendo activos BTC LST de rápido crecimiento.
2. Construir un protocolo nativo complementario e integrarse rápidamente con el proyecto BTCFi, estableciendo aplicaciones ecológicas completas.
3. Utilizar el airdrop de $CORE y el rendimiento del mercado para respaldar la estructura de incentivos, impulsando la participación y la retención de activos.

Maíz: el juego derivado de puntos atrae la liquidez de BTC LST

Corn es una nueva red L2 de ETH, actualmente la actividad de Corn Kernels ha acumulado un TVL de $425.9M. Su rápido crecimiento se debe a:

1. Lanzamiento de un nuevo modo de juego de derivación de puntos BTC LST en colaboración con Pendle, absorbiendo el 11.4% del total del mercado BTC LST.
2. La campaña TVL BootStrap ofrece incentivos flexibles de minería de puntos

BOB: El puente de seguridad y un ecosistema fuerte ayudan a concentrar los activos

BOB es una red L2 híbrida de BTC y ETH, que atrae activos a través de una amplia integración de proyectos y un servicio de staking de liquidez con un solo clic. Actualmente, el TVL alcanza $65.7M, proveniente principalmente de $WBTC. Su rendimiento se debe a:

1. La arquitectura de puente de confianza mínima conecta canales de activos de múltiples redes, resolviendo el problema de la fragmentación de la liquidez.
2. Entrada de staking líquido con un solo clic y escenarios de aplicación ecológica completos

Conclusión

Las acciones en serie de cada ecosistema en torno a "生息" activaron la liquidez de los activos BTC. La clave para lograr la acumulación de fondos en el ecosistema de manera efectiva radica en:

1. Conectar e incentivar el crecimiento de activos anclados de gran tamaño.
2. Formar estrategias de ingresos combinables a través de la diversificación de aplicaciones DeFi
3. Proporcionar expectativas de incentivos múltiples

A medida que la liquidez de BTC se libera gradualmente, la escala de activos en la cadena del ecosistema BTCFi aún tiene un enorme potencial de subir.