01 يناير 04 | تحليل اتجاه BTC

الرؤية الأساسية

السعر الحالي: $91,037 (حتى 09:51 صباحًا في 4 يناير)

التوقعات قصيرة المدى: تميل إلى الصعود على المدى القصير. تظهر التحليلات الفنية أن BTC على الأطر الزمنية القصيرة (ساعة/4 ساعات) يظهر زخم صعود واضح، حيث يختبر السعر الحد العلوي لبوابة بولينجر، ويظهر MACD عمود إيجابي، وتتشكل عدة مؤشرات في ترتيب صعودي. خلال 24 ساعة، تم تصفية مراكز البيع على المكشوف بقيمة تصل إلى $52.3M، وهو أعلى بكثير من مراكز الشراء بقيمة $5.9M، مما يدفع السوق نحو الضغط على الهبوط ويعطي دفعة للصعود. ارتفعت قيمة مراكز المشتقات إلى $57.8 مليار (+1.66% خلال 24 ساعة)، ومعدل التمويل لا يزال إيجابيًا (Binance 0.01%، Bybit 0.009%)، مما يدل على أن مشاعر الشراء هي السائدة.

الدعائم الرئيسية:

• الدعم الأول: $90,177 (الوسطى لبوابة بولينجر على الساعة)
• الدعم الثاني: $89,222 (الوسطى لبوابة بولينجر على الأربع ساعات)
• منطقة دعم قوية: $89,000 (حيث تم تصفية مراكز شراء مجمعة بقيمة حوالي $127M بالقرب من 90,635، وتشكيل دعم أدنى)

المقاومات الرئيسية:

• المقاومة الأولى: $91,233 (الحد العلوي لبوابة بولينجر على الأربع ساعات)
• المقاومة الثانية: $91,270+ (منطقة تصفية مراكز البيع على المكشوف، مع حوالي $18M من تصفية المراكز عند 91,125)
• الهدف الفني: $91,800-$92,200 (تمديد الحد العلوي لبوابة بولينجر + منطقة تصفية مراكز البيع على المكشوف)

التحليل الفني

( مؤشرات الأطر الزمنية المتعددة

( حركة السعر

ارتدّ BTC من حوالي $89,800 على مؤشر SMA50 على الساعة، واستمر في الارتفاع نحو حوالي $91,000. السعر على الأطر الزمنية للساعة والأربع ساعات يقف فوق المتوسطات المتحركة الرئيسية، ويختبر الحد العلوي لبوابة بولينجر، مما يدل على زخم قوي على المدى القصير. على المستوى اليومي، EMA12 (حوالي $89,056) أقل من EMA26 (حوالي $89,180)، لكن السعر الحالي أعلى بشكل واضح من كلا المتوسطين، مما يؤكد أن الاتجاه الصاعد المتوسط المدى لا يزال سليماً.

بيانات المشتقات والبيانات على السلسلة

) سوق العقود الآجلة والخيارات

• المراكز المفتوحة: إجمالي $57.8 مليار، بزيادة +1.66% خلال 24 ساعة، مما يشير إلى تدفق مستمر للأموال الجديدة
• معدل التمويل: لا يزال إيجابيًا في البورصات الرئيسية (Binance 0.01%، Bybit 0.009%)، مع دفع المشترين للرسوم، والسيطرة للمشترين
• أكبر نقاط الألم في الخيارات: تركز بشكل رئيسي حول $90,000 خلال الفترة من 4 إلى 5 يناير، مع إجمالي مراكز بقيمة $29.1 مليار
• بيانات التصفية: إجمالي التصفية خلال 24 ساعة بقيمة $58.2 مليون، منها $52.3 مليون تصفية للمتداولين على المكشوف مقابل $5.9 مليون للمتداولين على الشراء، مما يعزز الضغط على الهبوط

( توزيع مخاطر التصفية

هناك تركيز عالٍ على تصفية مراكز البيع على المكشوف أدناه، حيث تتجمع حوالي $71M بالقرب من 91,027، مع أكثر من مليار دولار من المراكز عند حوالي 88,000، مما يشكل دعمًا محتملاً للتراجع. أما على الجانب العلوي، تتوزع مراكز تصفية البيع على المكشوف حول منطقة 91,125 (حوالي $18M)، وإذا تم كسرها، قد يؤدي ذلك إلى تفعيل عمليات تصفية متسلسلة، مما يدفع السعر لمزيد من الارتفاع.

) سيولة البورصات

بيانات 2-3 يناير تظهر اتجاه التدفقات الخارجة الصافية:

• صافي التدفقات الخارجة في 3 يناير: -336 BTC
• صافي التدفقات الخارجة في 2 يناير: -56 BTC
• احتياطي البورصات: انخفض من 2.757 مليون BTC في 30 ديسمبر إلى 2.751 مليون BTC في 3 يناير

الاستمرار في التدفقات الخارجة وانخفاض الاحتياطي يعكس أن المستثمرين ينقلون BTC إلى خارج البورصات للاحتفاظ على المدى الطويل، مما يقلل من المعروض للبيع في السوق، وهو إشارة صعودية متوسطة المدى.

المزاج السوقي والقصص السائدة

وجهات نظر المجتمع

المشاعر السوقية تتسم بالحذر مع ميل نحو التفاؤل. عاد BTC فوق $90,000 في 3 يناير، ويعتقد المحللون الفنيون أن السوق في منطقة منخفضة المخاطر وتبدأ في الارتداد. من بين الآراء السائدة:

• المتشددون: يدعمون نمط الرأس والكتفين المعكوس، ويهدفون إلى $160,000-$170,000 أو حتى اختراق $300,000
• المعتدلون: يعتقدون أن الذروة الدورية قد تكون عند حوالي $126,000، ثم يتراجع إلى $74,000-$82,000
• الحذرون: يتوقعون تراجعًا أكبر إلى أقل من $60,000 قبل البحث عن دخول جديد

توجهات المؤسسات والسياسات

خلال الـ48 ساعة الماضية، كانت الأحداث الرئيسية:

• تخصيص المؤسسات: Tether زادت من حيازتها من BTC في 31 ديسمبر، حيث تمتلك أكثر من 96,000 BTC
• صناديق ETF: شركة BlackRock نقلت BTC/ETH إلى Coinbase Prime، مع تجاوز حجم التداول في صناديق ETF الفورية $* تحول تنظيمي: استقالة مسؤول مكافحة التشفير في SEC، وتفسير لجنة الحزب الجمهوري كإشارة ودية للسياسات
• اعتماد عالمي: تركمانستان شرعت تعدين العملات الرقمية، وتداولات الاحتياطي الاستراتيجي مستمرة في الانتشار

السرد السائد

احتفال BTC بمرور 17 عامًا (3 يناير) أعاد النظر في مفهوم إنقاذ العملة من خلال بلوك الجنين. تزايدت حدة الحديث عن انخفاض قيمة العملة (الدولار الأمريكي فقد 97% من قوته الشرائية منذ 1913)، وتُناقش الآن تخصيص المؤسسات والاحتياطيات الوطنية كوسائل للتحوط. على الرغم من وجود مشاعر تعب من التشفير، إلا أن BTC، بفضل قيمته الأساسية وتطوره التنظيمي، يُنظر إليه كخيار طويل الأمد للحفاظ على القيمة، خاصة في ظل تباطؤ المضاربة على العملات البديلة.

نصائح استراتيجية للتداول

خطة الشراء

• نطاق الدخول: $90,500-$91,000 (فوق الوسطى لبوابة بولينجر على الساعة، بعد تصفية المراكز)
• الأهداف:
  • هدف محافظ: $91,800 (الحد العلوي لبوابة بولينجر على الأربع ساعات + منطقة تصفية مراكز البيع على المكشوف)
  • هدف جريء: $92,200 (مقاومة ممتدة)
• وقف الخسارة: أقل من $89,500 (عند SMA50 على الأربع ساعات والدعم)
• نسبة المخاطرة إلى العائد: الدخول عند $90,750، وقف الخسارة عند $89,500، والهدف عند $92,000، مع نسبة R:R تقارب 1.2:1

( تحذيرات المخاطر

على الرغم من أن المؤشرات الفنية قصيرة المدى تشير إلى ميل صعودي، إلا أنه يجب الحذر من:

1. تشبع الشراء في RSI: 68.2 على الساعة و69.7 على الأربع ساعات، مما يزيد من خطر التصحيح على المدى القصير
2. خطر الاختلاف: إذا سجل السعر أعلى مستويات جديدة دون أن يرافقه RSI، فهناك احتمال لتصحيح فني
3. اختراق الدعم: إذا كسر مستوى $89,000، قد يتسبب ذلك في تفعيل وقف خسائر المراكز الصاعدة، مما يدفع السعر نحو $88,000-$86,000
4. العوامل الكلية: ضعف السيولة خلال عطلة نهاية الأسبوع، وضرورة مراقبة تأثير بيانات السوق الأمريكية والبيانات الكلية على الأصول ذات المخاطر

الخلاصة

يبدو أن BTC في وضعية صعود قصيرة المدى، مع تآزر متعدد الأطر الزمنية نحو الأعلى، وتظهر بيانات المشتقات أن مشاعر الشراء هي السائدة، وتدفقات السلسلة الخارجية تدعم الدعم المتوسط المدى. الأهداف القصيرة المدى تتجه نحو $91,800-$92,200، لكن يجب الحذر من التصحيح الفني بعد التشبع في RSI. إذا تمكن السعر من الحفاظ على مستوى $90,000 وتجاوز منطقة تصفية البيع على المكشوف، فمن المتوقع أن يستمر في الارتداد نحو مستويات مقاومة أعلى؛ وإذا كسر $89,000، فسيكون من الضروري إعادة تقييم الهيكل الصعودي، وانتظار دعم أدنى للتحقق. بشكل عام، مع إدارة المخاطر بشكل جيد، يميل الاتجاه إلى الشراء عند الانخفاض على المدى القصير، مع ضرورة وضع أوامر وقف خسارة صارمة لمواجهة التقلبات المفاجئة.