رقائق الذكاء الاصطناعي إلى بوتات: 25 سهمًا تكنولوجيًا يستحق المتابعة

تنبأ الرئيس التنفيذي لشركة نيفيديا بأن الذكاء الاصطناعي يمكن أن يخلق قيمة اقتصادية تصل إلى 100 تريليون دولار، وهو رقم يفوق أي ثورة تكنولوجية في التاريخ. لقد شهدت أسهم الذكاء الاصطناعي ارتفاعًا كبيرًا في العامين الماضيين، ولكن لا تزال هناك العديد من الفرص في السوق.

العتاد الأساسي: من الصعب تجاوز هيمنة Nvidia في سوق وحدات معالجة الرسوميات، لكن لدى MI300 من AMD فرصة في حرب الأسعار؛ أما آلات الطباعة الضوئية EUV من ASML فهي أكثر تميزًا - فهي الوحيدة القادرة على ذلك في العالم، مثلما تتحكم في شريان إنتاج شرائح الذكاء الاصطناعي.

الحوسبة السحابية + البرمجيات: تسيطر Microsoft على سوق الذكاء الاصطناعي للأعمال من خلال شراكتها الحصرية مع OpenAI؛ بينما تحقق Oracle وAmazon الأرباح من البنية التحتية في لمح البصر. تعمل Applied Digital وTeraWulf على إنشاء مراكز بيانات AI مخصصة، وهذا هو الطلب الحقيقي.

الطب الحيوي: تقوم Recursion وTempus بتسريع تطوير الأدوية والرعاية الصحية الدقيقة باستخدام التعلم الآلي، وهكذا يكون المستقبل المدفوع بالبيانات.

دمج الشركات الكبرى: شريحة الذكاء الاصطناعي النهائية من Apple، بيانات القيادة الذاتية من Tesla، الذكاء الاصطناعي لمراجعة المحتوى من Meta… هذه الشركات العملاقة تستخدم الذكاء الاصطناعي كآلة لزيادة الأرباح.

الدفاع + الناشئة: تبيع Palantir و BlackSky الذكاء الجغرافي للحكومات، و تقوم Serve Robotics بتطوير روبوتات التوصيل الآلي.

رؤى أساسية: ليست كل أسهم الذكاء الاصطناعي تحقق أرباحًا. شركات تصنيع الشرائح لديها إيرادات واضحة، بينما يجب على شركات البرمجيات إثبات قدرتها على تحقيق الأرباح على نطاق واسع، وتعمل الشركات الكبرى على تعزيز أعمالها الحالية. ما يستحق المال حقًا هو أولئك الذين لديهم حواجز ملكية فكرية وقادرون على تحقيق الأرباح المستمرة - فترة مكافآت الاستثمار في الذكاء الاصطناعي لم تنته بعد، لكن اختيار الأسهم يجب أن يكون دقيقًا.