هيمنة البيتكوين: مؤشر توازن القوة في عالم العملات الرقمية

لماذا يجب متابعة هيمنة BTC؟

باختصار، تشير هذه المؤشر إلى مدى هيمنة بيتكوين في سوق التشفير بأكمله. حاليًا، تبلغ هيمنة BTC حوالي 46%، مما يعني أن نصف قيمة جميع الأصول التشفيرية مركزة في يد بيتكوين.

الخوارزمية بسيطة جداً:

• القيمة السوقية لـ BTC ÷ إجمالي القيمة السوقية لجميع العملات × 100% = الهيمنة
• الحالية: 5430 مليار دولار ÷ 1.18 تريليون دولار × 100% ≈ 46%

تاريخيًا، كانت BTC تهيمن على 100% من السوق، لكن ظهور الإيثريوم وعملات بديلة أخرى كسر هذا النمط. ومع ذلك، حتى مع وجود الآلاف من العملات الآن، لا تزال مكانة BTC ثابتة كالصخرة.

العلاقة الدقيقة بين الهيمنة وسعر العملة

هنا يوجد منطق عكسي يجب توضيحه:

BTC الهيمنة ↑ = الأموال تتدفق من العملات البديلة إلى البيتكوين = ارتفاع النفور من المخاطر في السوق = إشارة إلى السوق الهابطة

هيمنة BTC↓ = تدفق الأموال إلى العملات البديلة = شعور جشع في السوق = موسم العملات البديلة قادم

عندما يصل الوضع المسيطر إلى أعلى مستوى تاريخي، تظهر البيانات التاريخية أن BTC يكون عرضة للانخفاض بعد ذلك؛ والعكس صحيح.

أربعة عوامل تتحكم في الهيمنة من وراء الكواليس

1. تقلبات السوق (الأكثر أهمية)

سقوط سوق التشفير بنسبة 50% في ليلة واحدة يحدث بشكل متكرر. لكن المفتاح هو إذا كانت نسبة انخفاض العملات البديلة أكبر من BTC، فإن هيمنة BTC ستزداد — هذه هي النقطة التي تختبر فيها بصيرتك حقًا.

2. أداء العملات البديلة

بعد ولادة الإيثيريوم في عام 2015، تغيرت ملامح السوق تمامًا. في كل مرة يظهر فيها مجال جديد شائع (النقوش، الذكاء الاصطناعي، الأصول الحقيقية)، يتم سحب جزء من قيمة BTC.

3. ظهور العملات المستقرة

تزداد شعبية العملات المستقرة مثل Tether وUSDC، خاصة في الأوقات المتطرفة. يفضل المستثمرون اللجوء إلى العملات المستقرة لحماية رأس المال بدلاً من التعرض لخسائر في أسعار العملات. هذا يقلل مباشرة من هيمنة BTC.

4. تدفق عملات جديدة

يتم إطلاق مئات المشاريع الجديدة كل عام، ومن الناحية النظرية، فإنها جميعًا تأكل حصة السوق من BTC.

كيف يمكن للمتداولين كسب المال باستخدام هذا المؤشر؟

التعرف على موسم العملات المقلدة

عند مشاهدة مؤشر BTCDOM/USDT على TradingView، فإن انخفاض الهيمنة يعني أن الأموال تبحث عن النقطة التالية للانفجار. في هذه الأوقات، غالبًا ما يكون أفضل وقت للمراهنة على العملات الصغيرة - وعلى العكس من ذلك، عندما ترتفع الهيمنة بشكل كبير، يجب العودة إلى أحضان البيتكوين.

تحديد الأوضاع المتطرفة

• ارتفاع الابتكار في الهيمنة → قد يشهد BTC ذروة
• الابتكار في الهيمنة في أدنى مستوياته → قد تنتهي جنون العملات البديلة

يمكنك استخدام هذه البيانات لتحديد متى تزيد من المراكز ومتى تقلل منها.

هل هذا المؤشر موثوق؟

صراحة، نصف موثوق.

يمكن أن تعكس الاتجاه العام لمشاعر السوق وتدفقات الأموال، لكنها ليست قاعدة صارمة. لا يزال نظام العملات البديلة يتوسع باستمرار، والقيمة المطلقة لمكانتها المهيمنة في اتجاه تنازلي على المدى الطويل. قد تستمر في التخفيف في المستقبل.

النصيحة الأساسية: اعتبرها مرجعًا، ولا تعتقد أنها إنجيل. استخدمها مع مخططات الشموع، وحجم التداول، وبيانات السلسلة للحصول على نتائج أفضل.

الأسئلة الشائعة

س: كيف ترى مخطط هيمنة BTC؟ A: يتوفر كل من TradingView و CoinMarketCap. يمكن أيضًا تداول BTCDOM/USDT مباشرة في سوق العقود الآجلة.

س: ما هو الوضع الحقيقي لهيمنة BTC؟ A: فقط مع العملات التي تستخدم إثبات العمل (لايتكوين، دوجكوين، بيتكوين كاش وغيرها)، وتجاهل العملات الأخرى. بهذه الطريقة، يكون المقارنة أكثر نقاء.

س: هل يمكن للهيمنة التنبؤ بالثيران والدببة؟ A: يمكن أن تعكس الاتجاهات، لكنها لا يمكن أن تتنبأ بدقة. يجب استخدامها مع أدوات أخرى.

س: متى تأتي موسم العملات البديلة؟ A: عندما يبدأ هيمنة BTC في الانخفاض من مستوى مرتفع، وعندما تتسارع الحركة الهبوطية، عادةً ما تبدأ عملات الميم في الارتفاع.