الصيد بلا رحمة: الدائرة القصيرة لمراكز البيع القصيرة

لقد وقعت في الفخ في هذا الكابوس...

أنت تبيع على المكشوف وفجأة كل شيء ينهار - لكن ليس كما كنت تأمل. الأسعار ترتفع بشكل حاد، شاشتك تتحول إلى اللون الأحمر وتبدأ حالة من الذعر. لقد عشت هذا الوضع وهو بصراحة مخيف.

تسمح لنا عملية البيع على المكشوف بالاستفادة من سوق هابطة. من المفترض أن تكون وسيلة ذكية لإدارة المخاطر أو للتعبير عن تشاؤمنا. لكن في بعض الأحيان، تتحول إلى كارثة كاملة.

الآلية الخبيثة لوقع في الفخ

يحدث قصر الدوائر القصيرة عندما يرتفع سعر الأصول بشكل حاد، مما يجعل جميع الذين راهنوا على انخفاضه يقعون في الفخ. وصدقوني، إنه أمر خبيث.

تخيل: أنت مقتنع بأن البيتكوين سينهار. تأخذ موقفًا قصيرًا كبيرًا. لكن بدلاً من الانخفاض، يقفز السعر. تزيد خسارتك النظرية. يتصل بك الوسيط لطلب الهامش. يبدأ الخوف في التسلل.

ماذا تفعل؟ يجب عليك الشراء لتغطية مركزك - مثل جميع البائعين على المكشوف الآخرين الذين وقعوا في الفخ نفسه. هذه الانهيار من أوامر الشراء يرفع السعر أعلى، مما يزيد من تفاقم الوضع. دائرة مفرغة لا ترحم تتشكل.

هذا أكثر خطورة لأنه على عكس الشراء التقليدي حيث تكون خسارتك محدودة باستثمارك الأولي، فإن البيع على المكشوف يعني أن خسارتك المحتملة نظريًا غير محدودة! السعر يمكن أن يرتفع إلى ما لا نهاية!

منصات التداول تشجع هذه المجازر

الأسوأ في كل هذا؟ بعض المنصات الكبيرة للتداول تستفيد من هذه المواقف. إنها تقدم رافعة مالية مفرطة تزيد من تحركات الأسعار، مما يجعل التصفية القسرية أكثر عنفاً.

خذ تسلا - ربما تكون السهم الأكثر تمبيلاً في التاريخ. كم عدد المتداولين الذين تم تدميرهم تمامًا بسبب ارتفاعها المذهل؟ المنصات تجمع عمولاتها بينما يخسر المتداولون كل شيء.

لقد حدث لي ذلك في عام 2019

في بداية عام 2019، كان البيتكوين راكدًا بعد انخفاض حاد. كانت مشاعر السوق كئيبة. مثل الكثيرين، كنت في وضع البيع على المكشوف، مقتنعًا أن الاتجاه النزولي سيستمر.

ثم فجأة، ارتفع السعر بشكل كبير. ليس تدريجياً - إنه صاروخ حقيقي. لم أتمكن حتى من الرد. تم تصفية موقفي في بضع دقائق. سنوات من المدخرات ذهبت أدراج الرياح.

لم يقم السوق حتى بإعادة اختبار هذه المستويات قبل الجائحة. كانت مجزرة منظمة للبائعين على المكشوف، بما في ذلك أنا.

احذر من الإشارات المضللة

إذا رأيت أصلًا به الكثير من المراكز القصيرة المفتوحة، فاحترس. إنه مثل برميل بارود ينتظر شرارة.

نسبة المراكز الطويلة / القصيرة تكشف الكثير. عندما يكون الجميع تقريبًا في وضع المكشوف، تكون الظروف مهيأة لدوامة مدمرة.

بعض المتداولين ذوي الخبرة يبحثون عن هذه المواقف للاستفادة منها، متراكمين المراكز قبل الفوضى لبيعها في القمة. إنهم يثرون على حسابنا.

تكون أسواق العملات المشفرة عرضة للخطر بشكل خاص بسبب الرافعة المالية المفرطة. يمكن أن تؤدي تغيرات صغيرة في الأسعار إلى سلسلة من عمليات التصفية.

التداول ليس لعبة. المنصات تعدك بالثروة والحرية، ولكنها غالبًا ما تكون طريقًا نحو الخراب المالي.

أنا لن أقوم بعد الآن بالبيع على المكشوف دون أن أفهم تمامًا جميع المخاطر. في المرة القادمة التي تفكر فيها في المراهنة ضد السوق، تذكر: المخاطر قد تكون غير محدودة، والذئاب تنتظر فقط اللحظة المناسبة لتلتهمك.