ترميز الأصول يكتسح صناعة المالية العالمية، Libeara تقود الابتكار في RWA
ترميز الأصول ينتقل من النظرية إلى الممارسة، ليصبح موضوعًا شائعًا في مجال المالية العالمية. سواء كانت المؤسسات الأصلية في التشفير أو عمالقة المالية التقليدية، جميعها تستكشف كيفية تحقيق الرقمنة، والتشفير، والعولمة للأصول الواقعية (RWA) في ظل الامتثال. تتوسع فئات الأصول من السندات الحكومية، والعقارات إلى السلع الأساسية، والسندات، بينما تفتح الأطر التنظيمية تدريجيًا مساحة للتجربة. تعكس هذه الموجة من الأصول على السلسلة الطلب العميق في الأسواق المالية العالمية على الكفاءة، والشفافية، والسيولة على مدار الساعة.
في هذا السياق، أصبحت Libeara، كمنصة مبتكرة، رائدة في ممارسات ترميز الأصول الموجهة نحو المؤسسات. على عكس العديد من المؤسسات المالية التقليدية التي لا تزال في مرحلة التجريب، قامت Libeara بتجميع خبرات عملية قابلة للتطبيق من خلال مشاريع فعلية. في الوقت نفسه، تختلف Libeara عن بعض المؤسسات المشفرة التي تتبع مسارات تقنية عدوانية، حيث تركز أكثر على الامتثال والأمان والتوافق على مستوى المؤسسات.
RWA تدخل مرحلة تسريع، ثلاثة منتجات تفتح طريق الأصول التقليدية على السلسلة
تتسارع توجهات تحويل الأصول الحقيقية إلى سلاسل الكتل نحو تسرب السوق الرئيسية. تشير أحدث البيانات إلى أن القيمة الإجمالية للأصول الحقيقية على السلاسل قد تجاوزت 25.5 مليار دولار أمريكي، بزيادة تقارب 56% منذ بداية العام، وتشمل فئات الأصول المتعددة مثل سندات الخزانة الأمريكية، والعقارات، والائتمان الخاص، والسلع، والأسهم. وهذا يشير إلى أن التمويل على السلاسل لم يعد محصوراً في تجربة الأصول الأصلية المشفرة، حيث تزداد الحاجة في الأسواق المالية التقليدية إلى بنية تحتية مالية أكثر كفاءة وشفافية وقابلية للبرمجة والتركيب.
حاليًا، لا تزال عملية إصدار الأصول المالية التقليدية والحفظ تعتمد بشكل كبير على المؤسسات المركزية. على الرغم من أن لديها مزايا في الامتثال والأمان، إلا أنها تواجه في الوقت نفسه مشاكل مثل تعقيد وعملية إصدار طويلة الأمد، وارتفاع عتبة المشاركة، وتكاليف باهظة، وعزلة البيانات الشديدة. لمعالجة هذه النقاط المؤلمة، قامت Libeara من خلال خطوط المنتجات الأساسية الثلاثة Bravo وDelta وTango، بتطوير حلول إصدار وإدارة على السلسلة ذات امتثال مرتفع وكفاءة عالية، لدفع عملية تحويل الأصول التقليدية إلى السلسلة بشكل أسرع.
برافو: سندات الحكومة المرمّزة الأصلية والديون
Bravo هو منصة مبتكرة لترميز الأصول مصممة خصيصًا للمؤسسات المالية على المستوى الوطني، تدعم إصدار وتداول وإدارة السندات الحكومية والديون السيادية بشكل أصلي مباشرة على البلوكتشين، مما يعزز شمولية النظام المالي وشفافيته وقدرته على مقاومة المخاطر.
تتميز السندات السيادية التقليدية عادةً بحدود عالية وإجراءات معقدة، وهي موجهة بشكل رئيسي للمستثمرين المؤسسيين. تقوم Bravo بإزالة حواجز الدخول في السوق التقليدي من خلال دعم إصدار السندات بمبالغ صغيرة والمحافظ على السلسلة، مما يعزز ديمقراطية الديون. تشمل السندات التقليدية العديد من الوسطاء، مما يجعل الإجراءات معقدة وغير فعالة. يسمح Bravo للحكومات بإصدار وتداول وتسديد السندات مباشرةً على السلسلة، ويتم تنفيذ ذلك تلقائيًا من خلال العقود الذكية، مما يجعل العملية كاملة قابلة للتتبع والتحقق.
تعتمد البلدان النامية بشكل كبير على ديون الدولار في تمويلها، مما يجعلها عرضة لفخ عدم تطابق العملات. تدعم آلية سندات العملة المحلية من Bravo نقل الديون الأصلية بالعملة المحلية إلى سلسلة الكتل، مما يعزز الاستقلال الاستراتيجي للحكومة وقدرتها على تحمل المخاطر، ويعزز أيضًا تثبيت الائتمان.
تقدم منصة Bravo القدرة على تصميم منتجات ديون مرنة. أشكال السندات الحكومية التقليدية أحادية، مما يجعلها صعبة التكيف مع احتياجات رأس المال المتنوعة والتوجهات السياسة. تدعم Bravo أدوات الدين القابلة للبرمجة، مثل السندات المحافظة المرتبطة بالتضخم، والسندات المؤجلة الإصدار المخصصة للتفعيل في المستقبل، بالإضافة إلى أشكال مبتكرة مثل سندات اليانصيب وسندات حقوق الميلاد، لتلبية الأهداف السياسية الاجتماعية واحتياجات الفئات المتنوعة.
يتضمن الهيكل التقليدي للديون عدة مؤسسات، مما يؤدي إلى مخاطر الوساطة، والأخطاء التشغيلية، أو الأحداث المتعلقة بالإفلاس التي قد تؤدي إلى عدم قدرة المستثمرين على استرداد أموالهم أو تكبد خسائر. تقوم Bravo بتنفيذ آلية الاحتفاظ بالأوراق المالية على السلسلة الأصلية، حيث تنتمي الأصول مباشرةً إلى المستثمرين، مما يلغي مخاطر الحفظ الوسيط ونقاط الفشل الفردية، فضلاً عن أن البيانات شفافة وقابلة للتحقق، مما يزيد بشكل كبير من مرونة النظام.
دلتا: خدمات ترميز الأصول الموجهة لمديري الصناديق الخاضعة للتنظيم
تسمح Delta لمديري الصناديق الخاضعين للتنظيم بإصدار وإدارة حصص الصناديق على السلسلة، وتدعم ترميز الأصول لأي فئات من حصص الصناديق، مما يقلل بشكل كبير من عتبة الاستثمار. من خلال آلية الترميز، يمكن نقل هذه الحصص بحرية بين المستثمرين الذين يستوفون متطلبات الامتثال، مما يكسر فعليًا عنق الزجاجة في السيولة في الاستثمار التقليدي في الصناديق. يدعم النظام الأساسي إدارة الصناديق عبر فئات أصول متعددة وعبر ولايات قضائية متعددة، لتلبية احتياجات المحافظ الاستثمارية المتنوعة. يمكن للمستثمرين بسهولة إتمام عمليات الاشتراك، والاسترداد، والتحويل لحصص الصناديق على منصة Delta، مما يعزز بشكل كبير تجربة المستخدم وكفاءة العمليات.
سيتم إطلاق Delta رسميا من خلال تطبيق ومنصة من الدرجة المؤسسية طورتها Libeara لمديري الصناديق المرخصين في سنغافورة ، مع أمان وتوافق على المستوى المؤسسي. تلبي دلتا الاحتياجات المختلفة للمستثمرين الأصليين والتقليديين من خلال التوافق مع التمويل التقليدي والتمويل اللامركزي.
تانجو: منصة إصدار الأوراق المالية العامة
Tango هو منصة لإصدار عملات الأوراق المالية العامة تدعم فئات متعددة من الأصول، تدعم ترميز الأصول المتنوعة مثل الأوراق المالية والسلع ووسائل الإعلام. تدعم المنصة شبكات بلوكتشين متعددة، مما يضمن التوافق التكنولوجي والمرونة لتلبية احتياجات السوق المختلفة. في الوقت نفسه، يدمج Tango ميزات KYC وAML، بالإضافة إلى تقنيات على مستوى البنوك، ونظام تحكم داخلي، وإدارة المخاطر، ومعايير الامتثال، لضمان أن جميع مشاريع الترميز تتماشى مع المعايير التنظيمية والقانونية.
دخلت مرحلة التطبيق العملي، وقد تم تنفيذ أعمال ترميز الأصول لسنوات عديدة
بالنسبة للعديد من المشاركين في RWA الذين لا يزالون في مرحلة الاستكشاف والتجربة، فإن Libeara تدفع ترميز الأصول من مفهوم إلى تطبيق عملي. من خلال التكيف المرن مع المتطلبات التنظيمية والأسواق المختلفة في الدول والمؤسسات، تم اختبار Libeara وتحسينها في عدة مشاريع على مستوى الدول، مشمولةً في سيناريوهات أصول متنوعة مثل الاكتتاب العام، والاكتتاب الخاص، وسندات الدين السيادية، وعملات البنوك المركزية الرقمية، مما يوفر نموذجًا تقنيًا قابلًا للتكرار والتحقق للسوق العالمية.
على سبيل المثال، صندوق ULTRA هو صندوق لترميز الأصول من السندات الحكومية الأمريكية قصيرة الأجل تم إطلاقه بالتعاون مع Libeara والعديد من الأطراف، وهو واحد من أعلى صناديق السندات الحكومية الأمريكية لترميز الأصول تصنيفًا في العالم، حيث حصل على تصنيفات عالية من عدة مؤسسات. مؤخرًا، أعلنت العديد من منصات دخول رأس المال على السلسلة والأسواق المالية للأصول الحقيقية عن تعاونها مع Libeara لتوسيع الوصول إلى صندوق ULTRA.
ليبيرا تعاونت أيضاً مع المؤسسات العامة الرائدة في البلاد لإطلاق صندوق ترميز الأصول للتجزئة - صندوق العملات الرقمية بالدولار هونغ كونغي. هذا الصندوق هو أول صندوق ترميز أصول مُعتمد من قبل هيئة الأوراق المالية والعقود الآجلة في هونغ كونغ والموجه للمستثمرين العاديين، ويهدف إلى تقديم أدوات استثمار مبتكرة للمستثمرين لكسب عائدات بالدولار هونغ كونغي من خلال قنوات قائمة على البلوكشين.
في عام 2023، تأهل Libeara إلى نهائيات هاكاثون CBDC لبنك غانا المركزي، حيث قام ببناء نظام نموذج أولي يدعم الاشتراك في سندات الحكومة الغانية وأوراقها المالية، مما يحقق إصدار ورق وزراء غانا والتسوية على السلسلة. لم يتحقق هذا المشروع فقط من الجدوى التقنية، بل قدم أيضًا مسارًا عمليًا للتحول الرقمي المالي في الأسواق النامية.
علاوة على ذلك، تم تضمين تقنية ترميز الأصول الخاصة بـ Libeara في العديد من مشاريع بناء البنية التحتية المالية الوطنية. في عام 2024، شاركت Libeara في مشروع Ensemble الذي أطلقته هيئة النقد في هونغ كونغ، وهو مشروع عملة رقمية مركزية بالجملة يهدف إلى دفع سوق ترميز الأصول في هونغ كونغ. تعاونت Libeara مع العديد من المؤسسات لإجراء اختبارات إثبات المفهوم، واستكشاف تطبيقات تسوية الودائع المرمزة والأصول المرمزة، مما قدم دعمًا لحالات عملية للبنية التحتية لـ wCBDC التابعة لهيئة النقد في هونغ كونغ.
في عام 2020، تعاونت Libeara مع بنك معين لإكمال أول مشروع لسندات البيع بالتجزئة المرمزة في الفلبين، حيث أصدرت إصدارًا أوليًا من سندات البيع بالتجزئة بقيمة إجمالية تبلغ 90 مليار بيزو فلبيني على سلسلة الكتل العامة. كما شاركت Libeara في مشروع التمويل الأخضر Project Genesis الذي أطلقته سوياً سلطة النقد في هونغ كونغ ومركز الابتكار للبنك الدولي، لاستكشاف تطبيق تقنية blockchain في ترميز السندات الخضراء، بهدف تحسين كفاءة الإصدار وتقليل عتبات الاستثمار وزيادة شفافية الاستثمار الأخضر.
الفريق الرئيسي لديه خبرة مالية واسعة، ويسعى لإنشاء "سيارة فائقة الأمان" للأصول الحقيقية
يأتي اسم Libeara من دمج "Liberty" (السندات الحكومية الأمريكية الأولى "سندات الحرية") و "Aerarium" (خزينة روما القديمة). كشركة تكنولوجيا مالية تم إنشاؤها بواسطة منصة حاضنة مبتكرة تابعة لأحد البنوك، تأسست Libeara في يناير 2023، ومقرها في سنغافورة، وتهدف إلى استخدام تقنية blockchain لدفع ترميز الأصول للسندات الحكومية والصناديق، وكسر الاحتكاكات والحواجز في الأسواق المالية التقليدية، وفتح قنوات استثمار جديدة.
تجمع الفريق الأساسي لشركة Libeara خبراء بارزين في مجالات التمويل التقليدي، وتقنية البلوكشين، والامتثال التنظيمي. يتمتع المؤسس والرئيس التنفيذي بخبرة غنية تزيد عن 20 عامًا في أسواق رأس المال، حيث قام بتصميم وتنفيذ خطط تمويل سندات تجاوزت قيمتها 180 مليار دولار لصالح دول سيادية وشركات ومؤسسات مالية، ولديه رؤى عميقة حول نقاط الضعف وآلام السوق في التمويل التقليدي. تشكل هذه الخبرات حجر الزاوية لتأسيس Libeara، مما يمكنها من إيجاد توازن بين الابتكار التكنولوجي والأمان المالي، وتقديم حلول تجمع بين الكفاءة والمصداقية للسوق.
أشار مؤسس Libeara إلى أن ترميز الأصول والصناديق والسندات يتضمن الكثير من الوسائط، مما يؤدي إلى ارتفاع عتبة الاستثمار وصعوبة الدخول. لا يقوم الترميز فقط بتبسيط هذه المراحل غير الفعالة، بل يعيد تعريف طريقة تفاعل المستثمرين مع الأصول. من خلال تقنية blockchain، عززت Libeara قابلية نقل هذه الاستثمارات، بحيث يمكن أن تتدفق الأصول بين المستثمرين بشكل مباشر، مما يزيد من المرونة بشكل كبير. وقد أدى ذلك أيضًا إلى ظهور المزيد من الاستخدامات الجديدة، مثل زيادة السيولة وتوسيع نطاق مشاركة المستثمرين.
أكد أن ليس جميع مشاريع ترميز الأصول آمنة بنفس القدر. في الماضي، كانت العديد من المشاريع مجرد نقل الأرقام الخاصة بالأصول إلى السلسلة، دون مراعاة التدابير الأساسية لحماية المستثمرين، مما أدى إلى إدخال مخاطر غير ضرورية. هدف Libeara هو بناء "سيارة فائقة الأمان"، للسير بأمان على الطريق السريع الرقمي للمالية الحديثة.
تستهدف خدمة Libeara مجموعة جديدة من المستثمرين، وهم أولئك الذين يمتلكون ثروات مشفرة ولكنهم يرغبون في المشاركة في استثمارات الأسواق المالية التقليدية. أشار المؤسس إلى أن التطبيق الواسع للبلوك تشين في المالية التقليدية يواجه حواجز معرفية، حيث لا يزال العديد من الناس يعتبرون البلوك تشين مرادفًا للعملات المشفرة المتقلبة والأسواق غير المنظمة، بدلاً من الأصول المستقرة والمنظمة مثل السندات الحكومية. إن تغيير هذا الرأي لا يتطلب فقط تقنيات متقدمة، بل يتطلب أيضًا إطارًا قويًا للامتثال لإثبات أن البلوك تشين يمكن أن يدعم المنتجات المالية المنظمة الجادة.
تنبأ بأن权财富 سيتم تحويله من المؤسسات المالية الكبرى إلى الأفراد. سيؤدي ترميز الأصول دورًا حاسمًا، حيث يحتفظ باستقرار وهياكل المالية التقليدية، بينما يلبي احتياجات المستثمرين المعاصرين من حيث المرونة والاستقلالية.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 11
أعجبني
11
3
مشاركة
تعليق
0/400
DataBartender
· منذ 18 س
تشفير الأصول؟ ليس الكثيرون من يفهمون ذلك جيدًا
شاهد النسخة الأصليةرد0
BearMarketSurvivor
· منذ 18 س
آه، هذا RWA لديه شيء مميز
شاهد النسخة الأصليةرد0
BridgeJumper
· منذ 18 س
هل هناك شخص آخر يلعب في ترميز الأصول؟ يبدو أن هذا غير موثوق به.
ليبيرا تقود الابتكار في RWA لبناء نظام بيئي مالي جديد مرمز الأصول
ترميز الأصول يكتسح صناعة المالية العالمية، Libeara تقود الابتكار في RWA
ترميز الأصول ينتقل من النظرية إلى الممارسة، ليصبح موضوعًا شائعًا في مجال المالية العالمية. سواء كانت المؤسسات الأصلية في التشفير أو عمالقة المالية التقليدية، جميعها تستكشف كيفية تحقيق الرقمنة، والتشفير، والعولمة للأصول الواقعية (RWA) في ظل الامتثال. تتوسع فئات الأصول من السندات الحكومية، والعقارات إلى السلع الأساسية، والسندات، بينما تفتح الأطر التنظيمية تدريجيًا مساحة للتجربة. تعكس هذه الموجة من الأصول على السلسلة الطلب العميق في الأسواق المالية العالمية على الكفاءة، والشفافية، والسيولة على مدار الساعة.
في هذا السياق، أصبحت Libeara، كمنصة مبتكرة، رائدة في ممارسات ترميز الأصول الموجهة نحو المؤسسات. على عكس العديد من المؤسسات المالية التقليدية التي لا تزال في مرحلة التجريب، قامت Libeara بتجميع خبرات عملية قابلة للتطبيق من خلال مشاريع فعلية. في الوقت نفسه، تختلف Libeara عن بعض المؤسسات المشفرة التي تتبع مسارات تقنية عدوانية، حيث تركز أكثر على الامتثال والأمان والتوافق على مستوى المؤسسات.
RWA تدخل مرحلة تسريع، ثلاثة منتجات تفتح طريق الأصول التقليدية على السلسلة
تتسارع توجهات تحويل الأصول الحقيقية إلى سلاسل الكتل نحو تسرب السوق الرئيسية. تشير أحدث البيانات إلى أن القيمة الإجمالية للأصول الحقيقية على السلاسل قد تجاوزت 25.5 مليار دولار أمريكي، بزيادة تقارب 56% منذ بداية العام، وتشمل فئات الأصول المتعددة مثل سندات الخزانة الأمريكية، والعقارات، والائتمان الخاص، والسلع، والأسهم. وهذا يشير إلى أن التمويل على السلاسل لم يعد محصوراً في تجربة الأصول الأصلية المشفرة، حيث تزداد الحاجة في الأسواق المالية التقليدية إلى بنية تحتية مالية أكثر كفاءة وشفافية وقابلية للبرمجة والتركيب.
حاليًا، لا تزال عملية إصدار الأصول المالية التقليدية والحفظ تعتمد بشكل كبير على المؤسسات المركزية. على الرغم من أن لديها مزايا في الامتثال والأمان، إلا أنها تواجه في الوقت نفسه مشاكل مثل تعقيد وعملية إصدار طويلة الأمد، وارتفاع عتبة المشاركة، وتكاليف باهظة، وعزلة البيانات الشديدة. لمعالجة هذه النقاط المؤلمة، قامت Libeara من خلال خطوط المنتجات الأساسية الثلاثة Bravo وDelta وTango، بتطوير حلول إصدار وإدارة على السلسلة ذات امتثال مرتفع وكفاءة عالية، لدفع عملية تحويل الأصول التقليدية إلى السلسلة بشكل أسرع.
برافو: سندات الحكومة المرمّزة الأصلية والديون
Bravo هو منصة مبتكرة لترميز الأصول مصممة خصيصًا للمؤسسات المالية على المستوى الوطني، تدعم إصدار وتداول وإدارة السندات الحكومية والديون السيادية بشكل أصلي مباشرة على البلوكتشين، مما يعزز شمولية النظام المالي وشفافيته وقدرته على مقاومة المخاطر.
تتميز السندات السيادية التقليدية عادةً بحدود عالية وإجراءات معقدة، وهي موجهة بشكل رئيسي للمستثمرين المؤسسيين. تقوم Bravo بإزالة حواجز الدخول في السوق التقليدي من خلال دعم إصدار السندات بمبالغ صغيرة والمحافظ على السلسلة، مما يعزز ديمقراطية الديون. تشمل السندات التقليدية العديد من الوسطاء، مما يجعل الإجراءات معقدة وغير فعالة. يسمح Bravo للحكومات بإصدار وتداول وتسديد السندات مباشرةً على السلسلة، ويتم تنفيذ ذلك تلقائيًا من خلال العقود الذكية، مما يجعل العملية كاملة قابلة للتتبع والتحقق.
تعتمد البلدان النامية بشكل كبير على ديون الدولار في تمويلها، مما يجعلها عرضة لفخ عدم تطابق العملات. تدعم آلية سندات العملة المحلية من Bravo نقل الديون الأصلية بالعملة المحلية إلى سلسلة الكتل، مما يعزز الاستقلال الاستراتيجي للحكومة وقدرتها على تحمل المخاطر، ويعزز أيضًا تثبيت الائتمان.
تقدم منصة Bravo القدرة على تصميم منتجات ديون مرنة. أشكال السندات الحكومية التقليدية أحادية، مما يجعلها صعبة التكيف مع احتياجات رأس المال المتنوعة والتوجهات السياسة. تدعم Bravo أدوات الدين القابلة للبرمجة، مثل السندات المحافظة المرتبطة بالتضخم، والسندات المؤجلة الإصدار المخصصة للتفعيل في المستقبل، بالإضافة إلى أشكال مبتكرة مثل سندات اليانصيب وسندات حقوق الميلاد، لتلبية الأهداف السياسية الاجتماعية واحتياجات الفئات المتنوعة.
يتضمن الهيكل التقليدي للديون عدة مؤسسات، مما يؤدي إلى مخاطر الوساطة، والأخطاء التشغيلية، أو الأحداث المتعلقة بالإفلاس التي قد تؤدي إلى عدم قدرة المستثمرين على استرداد أموالهم أو تكبد خسائر. تقوم Bravo بتنفيذ آلية الاحتفاظ بالأوراق المالية على السلسلة الأصلية، حيث تنتمي الأصول مباشرةً إلى المستثمرين، مما يلغي مخاطر الحفظ الوسيط ونقاط الفشل الفردية، فضلاً عن أن البيانات شفافة وقابلة للتحقق، مما يزيد بشكل كبير من مرونة النظام.
دلتا: خدمات ترميز الأصول الموجهة لمديري الصناديق الخاضعة للتنظيم
تسمح Delta لمديري الصناديق الخاضعين للتنظيم بإصدار وإدارة حصص الصناديق على السلسلة، وتدعم ترميز الأصول لأي فئات من حصص الصناديق، مما يقلل بشكل كبير من عتبة الاستثمار. من خلال آلية الترميز، يمكن نقل هذه الحصص بحرية بين المستثمرين الذين يستوفون متطلبات الامتثال، مما يكسر فعليًا عنق الزجاجة في السيولة في الاستثمار التقليدي في الصناديق. يدعم النظام الأساسي إدارة الصناديق عبر فئات أصول متعددة وعبر ولايات قضائية متعددة، لتلبية احتياجات المحافظ الاستثمارية المتنوعة. يمكن للمستثمرين بسهولة إتمام عمليات الاشتراك، والاسترداد، والتحويل لحصص الصناديق على منصة Delta، مما يعزز بشكل كبير تجربة المستخدم وكفاءة العمليات.
سيتم إطلاق Delta رسميا من خلال تطبيق ومنصة من الدرجة المؤسسية طورتها Libeara لمديري الصناديق المرخصين في سنغافورة ، مع أمان وتوافق على المستوى المؤسسي. تلبي دلتا الاحتياجات المختلفة للمستثمرين الأصليين والتقليديين من خلال التوافق مع التمويل التقليدي والتمويل اللامركزي.
تانجو: منصة إصدار الأوراق المالية العامة
Tango هو منصة لإصدار عملات الأوراق المالية العامة تدعم فئات متعددة من الأصول، تدعم ترميز الأصول المتنوعة مثل الأوراق المالية والسلع ووسائل الإعلام. تدعم المنصة شبكات بلوكتشين متعددة، مما يضمن التوافق التكنولوجي والمرونة لتلبية احتياجات السوق المختلفة. في الوقت نفسه، يدمج Tango ميزات KYC وAML، بالإضافة إلى تقنيات على مستوى البنوك، ونظام تحكم داخلي، وإدارة المخاطر، ومعايير الامتثال، لضمان أن جميع مشاريع الترميز تتماشى مع المعايير التنظيمية والقانونية.
دخلت مرحلة التطبيق العملي، وقد تم تنفيذ أعمال ترميز الأصول لسنوات عديدة
بالنسبة للعديد من المشاركين في RWA الذين لا يزالون في مرحلة الاستكشاف والتجربة، فإن Libeara تدفع ترميز الأصول من مفهوم إلى تطبيق عملي. من خلال التكيف المرن مع المتطلبات التنظيمية والأسواق المختلفة في الدول والمؤسسات، تم اختبار Libeara وتحسينها في عدة مشاريع على مستوى الدول، مشمولةً في سيناريوهات أصول متنوعة مثل الاكتتاب العام، والاكتتاب الخاص، وسندات الدين السيادية، وعملات البنوك المركزية الرقمية، مما يوفر نموذجًا تقنيًا قابلًا للتكرار والتحقق للسوق العالمية.
على سبيل المثال، صندوق ULTRA هو صندوق لترميز الأصول من السندات الحكومية الأمريكية قصيرة الأجل تم إطلاقه بالتعاون مع Libeara والعديد من الأطراف، وهو واحد من أعلى صناديق السندات الحكومية الأمريكية لترميز الأصول تصنيفًا في العالم، حيث حصل على تصنيفات عالية من عدة مؤسسات. مؤخرًا، أعلنت العديد من منصات دخول رأس المال على السلسلة والأسواق المالية للأصول الحقيقية عن تعاونها مع Libeara لتوسيع الوصول إلى صندوق ULTRA.
ليبيرا تعاونت أيضاً مع المؤسسات العامة الرائدة في البلاد لإطلاق صندوق ترميز الأصول للتجزئة - صندوق العملات الرقمية بالدولار هونغ كونغي. هذا الصندوق هو أول صندوق ترميز أصول مُعتمد من قبل هيئة الأوراق المالية والعقود الآجلة في هونغ كونغ والموجه للمستثمرين العاديين، ويهدف إلى تقديم أدوات استثمار مبتكرة للمستثمرين لكسب عائدات بالدولار هونغ كونغي من خلال قنوات قائمة على البلوكشين.
في عام 2023، تأهل Libeara إلى نهائيات هاكاثون CBDC لبنك غانا المركزي، حيث قام ببناء نظام نموذج أولي يدعم الاشتراك في سندات الحكومة الغانية وأوراقها المالية، مما يحقق إصدار ورق وزراء غانا والتسوية على السلسلة. لم يتحقق هذا المشروع فقط من الجدوى التقنية، بل قدم أيضًا مسارًا عمليًا للتحول الرقمي المالي في الأسواق النامية.
علاوة على ذلك، تم تضمين تقنية ترميز الأصول الخاصة بـ Libeara في العديد من مشاريع بناء البنية التحتية المالية الوطنية. في عام 2024، شاركت Libeara في مشروع Ensemble الذي أطلقته هيئة النقد في هونغ كونغ، وهو مشروع عملة رقمية مركزية بالجملة يهدف إلى دفع سوق ترميز الأصول في هونغ كونغ. تعاونت Libeara مع العديد من المؤسسات لإجراء اختبارات إثبات المفهوم، واستكشاف تطبيقات تسوية الودائع المرمزة والأصول المرمزة، مما قدم دعمًا لحالات عملية للبنية التحتية لـ wCBDC التابعة لهيئة النقد في هونغ كونغ.
في عام 2020، تعاونت Libeara مع بنك معين لإكمال أول مشروع لسندات البيع بالتجزئة المرمزة في الفلبين، حيث أصدرت إصدارًا أوليًا من سندات البيع بالتجزئة بقيمة إجمالية تبلغ 90 مليار بيزو فلبيني على سلسلة الكتل العامة. كما شاركت Libeara في مشروع التمويل الأخضر Project Genesis الذي أطلقته سوياً سلطة النقد في هونغ كونغ ومركز الابتكار للبنك الدولي، لاستكشاف تطبيق تقنية blockchain في ترميز السندات الخضراء، بهدف تحسين كفاءة الإصدار وتقليل عتبات الاستثمار وزيادة شفافية الاستثمار الأخضر.
الفريق الرئيسي لديه خبرة مالية واسعة، ويسعى لإنشاء "سيارة فائقة الأمان" للأصول الحقيقية
يأتي اسم Libeara من دمج "Liberty" (السندات الحكومية الأمريكية الأولى "سندات الحرية") و "Aerarium" (خزينة روما القديمة). كشركة تكنولوجيا مالية تم إنشاؤها بواسطة منصة حاضنة مبتكرة تابعة لأحد البنوك، تأسست Libeara في يناير 2023، ومقرها في سنغافورة، وتهدف إلى استخدام تقنية blockchain لدفع ترميز الأصول للسندات الحكومية والصناديق، وكسر الاحتكاكات والحواجز في الأسواق المالية التقليدية، وفتح قنوات استثمار جديدة.
تجمع الفريق الأساسي لشركة Libeara خبراء بارزين في مجالات التمويل التقليدي، وتقنية البلوكشين، والامتثال التنظيمي. يتمتع المؤسس والرئيس التنفيذي بخبرة غنية تزيد عن 20 عامًا في أسواق رأس المال، حيث قام بتصميم وتنفيذ خطط تمويل سندات تجاوزت قيمتها 180 مليار دولار لصالح دول سيادية وشركات ومؤسسات مالية، ولديه رؤى عميقة حول نقاط الضعف وآلام السوق في التمويل التقليدي. تشكل هذه الخبرات حجر الزاوية لتأسيس Libeara، مما يمكنها من إيجاد توازن بين الابتكار التكنولوجي والأمان المالي، وتقديم حلول تجمع بين الكفاءة والمصداقية للسوق.
أشار مؤسس Libeara إلى أن ترميز الأصول والصناديق والسندات يتضمن الكثير من الوسائط، مما يؤدي إلى ارتفاع عتبة الاستثمار وصعوبة الدخول. لا يقوم الترميز فقط بتبسيط هذه المراحل غير الفعالة، بل يعيد تعريف طريقة تفاعل المستثمرين مع الأصول. من خلال تقنية blockchain، عززت Libeara قابلية نقل هذه الاستثمارات، بحيث يمكن أن تتدفق الأصول بين المستثمرين بشكل مباشر، مما يزيد من المرونة بشكل كبير. وقد أدى ذلك أيضًا إلى ظهور المزيد من الاستخدامات الجديدة، مثل زيادة السيولة وتوسيع نطاق مشاركة المستثمرين.
أكد أن ليس جميع مشاريع ترميز الأصول آمنة بنفس القدر. في الماضي، كانت العديد من المشاريع مجرد نقل الأرقام الخاصة بالأصول إلى السلسلة، دون مراعاة التدابير الأساسية لحماية المستثمرين، مما أدى إلى إدخال مخاطر غير ضرورية. هدف Libeara هو بناء "سيارة فائقة الأمان"، للسير بأمان على الطريق السريع الرقمي للمالية الحديثة.
تستهدف خدمة Libeara مجموعة جديدة من المستثمرين، وهم أولئك الذين يمتلكون ثروات مشفرة ولكنهم يرغبون في المشاركة في استثمارات الأسواق المالية التقليدية. أشار المؤسس إلى أن التطبيق الواسع للبلوك تشين في المالية التقليدية يواجه حواجز معرفية، حيث لا يزال العديد من الناس يعتبرون البلوك تشين مرادفًا للعملات المشفرة المتقلبة والأسواق غير المنظمة، بدلاً من الأصول المستقرة والمنظمة مثل السندات الحكومية. إن تغيير هذا الرأي لا يتطلب فقط تقنيات متقدمة، بل يتطلب أيضًا إطارًا قويًا للامتثال لإثبات أن البلوك تشين يمكن أن يدعم المنتجات المالية المنظمة الجادة.
تنبأ بأن权财富 سيتم تحويله من المؤسسات المالية الكبرى إلى الأفراد. سيؤدي ترميز الأصول دورًا حاسمًا، حيث يحتفظ باستقرار وهياكل المالية التقليدية، بينما يلبي احتياجات المستثمرين المعاصرين من حيث المرونة والاستقلالية.