存储芯片行业正迎來罕見的景氣周期。根據市場分析,AI伺服器需求爆發直接推高了DRAM和eSSD的採購熱度,供應商們也趁勢提價——PC和移動端DRAM環比漲了30%-40%,伺服器級別甚至衝到40%-60%。eSSD這邊的日子也不好過,到2025年第四季度價格預計還要繼續漲30%-40%。



問題在於產能跟不上。大規模擴產要等到2028年才能啟動,短缺持續的局面幾年內難以改善。三星和SK海力士作為行業主力,不僅HBM(高帶寬存儲)還在吃香,通用DRAM的利潤也開始追上來,甚至在某些場景下反超。市場預期的目標價調整也反映了這種樂觀——三星被看至16萬韓元,SK海力士至88萬韓元。通常這種結構性短缺配合產品提價,往往會拉動整個產業鏈的估值修復。
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智能合约反叛者vip
· 01-01 16:26
芯片景氣周期拉動估值修復,這邏輯確實成立...但怎麼跟BTC加倉扯上關係了?
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午夜快照猎人vip
· 01-01 15:53
芯片漲價這波,BTC能沾光嗎?感覺挖礦硬件成本又要起飛了啊
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nft_widowvip
· 2025-12-31 00:52
芯片漲價這波,感覺比BTC還穩啊,至少2028年前都有戲...
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NFT_Therapyvip
· 2025-12-29 17:10
芯片缺貨到2028年?這邏輯怎跟幣圈一樣,永遠都是"下一個周期才能解決"哈哈
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跳跃的蜡烛线vip
· 2025-12-29 17:03
芯片短缺這波能持續多久?感覺比幣圈周期還穩定哈
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fomo_fightervip
· 2025-12-29 16:53
芯片短缺邏輯清楚啊,但怎麼還在講傳統產業?加倉BTC才是正道吧
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FlashLoanKingvip
· 2025-12-29 16:49
芯片漲價邏輯清楚,但這跟BTC有啥關係...不會又是硬生生往幣圈靠吧
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