Sự thật về kinh doanh chênh lệch giá mã hóa: Tại sao mọi người đều nói đơn giản, nhưng rất ít người kiếm được tiền

Nói về Kinh doanh chênh lệch giá, trong diễn đàn có một loại luận điệu: không rủi ro, không ngưỡng, kiếm tiền dễ dàng. Nhưng thực tế là gì? Phần lớn Người mới xoay quanh một vòng, phát hiện ra rằng họ hoàn toàn không kiếm được số tiền huyền thoại đó.

Kinh doanh chênh lệch giá到底是什么

Đơn giản mà nói: Mua rẻ ở A, bán đắt ở B, kiếm chênh lệch ở giữa.

BTC ở Binance 1500 đô la, Coinbase bán 1600 đô la, bạn mua vào bán ra thì kiếm được 100 đô la chênh lệch. Đây chính là Kinh doanh chênh lệch giá.

Nhìn qua thì không có rủi ro - vì việc mua bán diễn ra đồng thời, giá không có thời gian để biến động mạnh. Nhưng điều quan trọng là ba từ: Nhanh, Khối lượng, Phí.

Tốc độ phải nhanh: Giá trong thế giới tiền điện tử thay đổi từng giây, nếu bạn phản ứng chậm một chút, chênh lệch giá sẽ không còn.

Khối lượng giao dịch phải lớn: Kinh doanh chênh lệch giá thường mang lại lợi nhuận 3-10%, nếu muốn kiếm nhiều tiền thì phải sử dụng vốn lớn.

Chi phí là sát thủ: Phí rút tiền, phí giao dịch, tổn thất chuyển đổi, một vòng đi qua, điểm số đã biến mất.

Kinh doanh chênh lệch giá tại sao ngày càng khó

Thời kỳ đầu của thị trường tiền điện tử có mỏ vàng. Năm 2017, ở châu Phi, BTC giao dịch trên sàn địa phương cao hơn 87%. “Sushi premium” ở Nhật Bản và “kimchi premium” ở Hàn Quốc đều là những cơ hội kinh doanh chênh lệch giá thực sự tồn tại.

Tại sao? Bởi vì lúc đó thị trường bị chia rẽ, tính thanh khoản kém, thiếu nhà tạo lập lớn. Người bình thường cũng có thể kiếm lợi.

Bây giờ thì sao? Các nhà tạo lập thị trường chuyên nghiệp và robot giao dịch đã chiếm lĩnh thị trường này. Họ có API, có thuật toán, có phản hồi trong mili giây - nhanh hơn mọi thao tác thủ công. Bất kỳ cơ hội kinh doanh chênh lệch giá nào vừa xuất hiện, lập tức bị hút cạn.

Kinh doanh chênh lệch giá thế nào

Kinh doanh chênh lệch giá nội bộ（sàn giao dịch đơn, cặp giao dịch khác nhau）：

• Ưu điểm: Nhanh, hoàn thành trong giây lát
• Nhược điểm: Chênh lệch giá nhỏ

Kinh doanh chênh lệch giá giữa các sàn giao dịch (mua ở Binance, bán ở Kraken):

• Cần hai tài khoản, chuyển tiền, chịu đựng sự chậm trễ khi rút tiền
• Chi phí cao hơn, rủi ro lớn hơn (giá có thể thay đổi ngược lại)

P2P Kinh doanh chênh lệch giá（场外交易）：

• Tìm chênh lệch giá: BTC trên sàn giao dịch với giá 100 đô la, bán P2P với giá 150 đô la (bởi vì người dùng muốn phương thức thanh toán cụ thể)
• Hoặc thực hiện giao dịch ngược lại: Mua rẻ, bán ở nơi đắt.

Kinh doanh chênh lệch giá DEX（giữa các bẫy thanh khoản）：

• Liên quan đến trượt giá, phí Gas, thứ tự giao dịch
• Phức tạp hơn nhiều, nhưng robot cũng đang quét dọn ở đây.

Quy trình thực tế

Một chuỗi đơn giản như thế này:

1. P2P mua ETH (giá X) → 2. Chuyển đến sàn giao dịch → 3. Bán ra (giá Y) → Kiếm lời chênh lệch giá

Chuỗi phức tạp có thể liên quan đến hơn 10 bước trung gian, nhiều cặp giao dịch, đa loại tiền tệ, kết hợp CEX và DEX.

Khái niệm then chốt “một vòng”: Hoàn thành toàn bộ chuỗi này gọi là một vòng, giả sử ROI là 15%, nghĩa là một vòng kiếm được 15% vốn của bạn. Trong điều kiện lý tưởng, vốn cho vòng tiếp theo = lợi nhuận của vòng trước + vốn ban đầu, tăng trưởng theo lãi kép.

Thực tế rất khắc nghiệt: Một khi chuỗi kinh doanh chênh lệch giá bị công khai hoặc bị các nhà đầu tư lớn phát hiện, chênh lệch giá sẽ thu hẹp ngay lập tức. Khi cung cầu được điều chỉnh, không gian lợi nhuận sẽ biến mất.

Làm thế nào để tìm cơ hội

Công cụ miễn phí：

• Nhãn “Kinh doanh chênh lệch giá” của CryptoRank: xem trực tiếp sự chênh lệch giá giữa các sàn giao dịch
• CoinMarketCap: Giám sát giá của tất cả các cặp giao dịch và sàn giao dịch
• DEXscreener：Theo dõi các bể thanh khoản DEX và sự chênh lệch tỷ giá

Máy quét trả phí：

• Coingapp, Kinh doanh chênh lệch giá Scanner, ArbiTool, v.v.
• Tự động hoặc bán tự động phát hiện cơ hội kinh doanh chênh lệch giá
• Một số hỗ trợ giao dịch tự động API (rủi ro: liên quan đến an toàn tài chính, phải DYOR trước khi sử dụng)

Các kênh khác：

• Kênh TG, cộng đồng riêng tư, và blogger Twitter đều đang bán thông tin Kinh doanh chênh lệch giá
• Vấn đề: Thông tin thường bị chậm trễ hoặc lỗi thời, chất lượng không đồng đều
• Khóa học trả phí và Câu lạc bộ Alpha cũng rất phổ biến

Gợi ý: Thay vì theo dõi thông tin từ các quỹ đầu tư mạo hiểm, hãy học cách tự phân tích thị trường. Đây là năng lực cạnh tranh lâu dài.

Cần mở bao nhiêu tài khoản

Tùy thuộc vào tình huống. Người chơi nghiệp dư có thể chỉ cần 2-3 sàn giao dịch lớn (Binance, Kraken, Bitstamp) là đủ.

Người mới chuyên kinh doanh chênh lệch giá có thể phải quản lý hàng chục tài khoản — CEX, DEX, P2P hỗn hợp — để tìm kiếm nhiều cơ hội nhất có thể.

Nhưng điều kiện tiên quyết là: trước tiên nghiên cứu thị trường để tìm ra cơ hội thực sự, sau đó quyết định mở tài khoản trên những nền tảng nào. Mở tài khoản một cách mù quáng chỉ làm tăng độ khó của KYC và chi phí quản lý.

Vấn đề pháp lý

Kinh doanh chênh lệch giá bản thân hợp pháp. Nhưng cần chú ý:

• Cần phải qua KYC, đáp ứng các hạn chế giao dịch của từng nền tảng
• Đừng sử dụng máy trộn tiền (sẽ bị đánh dấu là rủi ro cao)
• Giao dịch API cần xem chính sách của nền tảng (một số không cho phép)
• Khi kinh doanh chênh lệch giá ở nhiều quốc gia, cần hiểu rõ chính sách hạn chế của ngân hàng và sàn giao dịch địa phương.

Đáy

Năm đầu: Kinh doanh chênh lệch giá là mỏ vàng của người thường.

Hiện tại: Mảnh đất này đã bị các quân đoàn chuyên nghiệp và robot chiếm lĩnh.

Còn cơ hội nào không? Có. Nhưng cần:

• Khả năng nhạy bén với thông tin
• Năng lực phân tích chuỗi vững chắc
• Kiên nhẫn quản lý hàng chục tài khoản
• Sự sẵn sàng nghiên cứu thị trường liên tục

Muốn dựa vào Kinh doanh chênh lệch giá để có thu nhập ổn định hàng tháng? Hãy tự hỏi bản thân xem có những phẩm chất này không. Hầu hết mọi người thì không.

DYOR, chúc bạn may mắn.