Tôi đã từng bị đánh thức bởi cảnh báo của sàn giao dịch vào một đêm khuya, chứng kiến tài sản 6 triệu mà tôi tích lũy trong 60 ngày biến mất chỉ trong 3 giờ. Đối mặt với những con số âm liên tục nhảy múa trên màn hình, tôi cảm thấy như mình bị đóng đinh trên cây thập giá của thực tế. Trải nghiệm đau thương này đã giúp tôi nhận ra rằng, thị trường mã hóa không phải là một nơi đầu tư đơn giản, mà là một chiến trường cần phải đối phó một cách cẩn thận.

Sau khi suy ngẫm và học hỏi, tôi đã bắt đầu lại, vay 120.000 làm vốn khởi đầu. Thông qua việc không ngừng tổng kết kinh nghiệm thất bại, nghiên cứu kỹ thuật giao dịch và phương pháp phân tích thị trường, tôi dần hình thành một bộ chiến lược giao dịch tương đối đáng tin cậy. Sau 90 ngày nỗ lực, tôi đã thành công trong việc tăng trưởng vốn lên 20.000.000, quá trình này đầy thử thách và gian khổ.

Trong giao dịch mã hóa, hợp đồng vĩnh viễn là một công cụ phổ biến. Những đặc điểm cốt lõi của nó bao gồm: cho phép các nhà giao dịch giữ vị thế vô thời hạn mà không kích hoạt việc thanh lý bắt buộc; thông qua cơ chế phí quỹ đảm bảo giá hợp đồng đồng bộ với thị trường giao ngay; và cung cấp các tùy chọn điều chỉnh đòn bẩy linh hoạt để phù hợp với các chiến lược quản lý quỹ khác nhau.

Khi chọn mức đòn bẩy, cần cân nhắc giữa rủi ro và hiệu quả. Có một công thức quan trọng cần nhớ: sản phẩm của rủi ro và hiệu quả bằng với lợi nhuận tiềm năng. Cần lưu ý rằng rủi ro do đòn bẩy mang lại chủ yếu phụ thuộc vào chất lượng quản lý vị thế. Ngay cả với đòn bẩy 100 lần, chỉ cần áp dụng phương pháp quản lý rủi ro khoa học, mức độ rủi ro cũng có thể tương đương với đòn bẩy thấp.

Lấy giá Bitcoin là 47000 USD làm ví dụ, sự khác biệt về hiệu quả vốn dưới các mức đòn bẩy khác nhau là rất rõ ràng:
- Khi sử dụng đòn bẩy 1 lần, cần phải có đủ tiền ký quỹ, tỷ lệ chiếm dụng vốn là 100%, chi phí giao dịch ảnh hưởng lớn đến lợi nhuận.
- Và khi sử dụng đòn bẩy 30 lần, chỉ cần khoảng 157 đô la làm ký quỹ, tỷ lệ chiếm dụng vốn giảm xuống còn 3,34%, có thể sử dụng vốn một cách hiệu quả hơn.

Giao dịch với đòn bẩy cao tuy có thể nâng cao hiệu quả sử dụng vốn, nhưng cũng đi kèm với rủi ro cao hơn. Nhà giao dịch cần lựa chọn mức đòn bẩy phù hợp dựa trên khả năng chịu rủi ro và hiểu biết về thị trường của bản thân, đồng thời xây dựng các chiến lược quản lý rủi ro nghiêm ngặt, bao gồm việc thiết lập điểm dừng lỗ, phân tán đầu tư và các biện pháp khác, để bảo vệ vốn của mình trong khi theo đuổi lợi nhuận cao.