Технічний аналіз торгівлі криптоактивами: від початкового рівня до майстерності

Хочете отримати прибуток на ринку криптовалют? Тоді потрібно розуміти технічний аналіз. Це не опція, а обов’язковий предмет.

Поточна ціна Bitcoin досягає $89K, ринок дуже волатильний. У такому середовищі лише інтуїція та удача недостатні. Кожне торгове рішення має базуватися на глибокому розумінні ринку. А технічний аналіз криптовалют саме допомагає трейдерам зрозуміти ринок, прогнозувати тренди, знаходити найкращі точки входу.

Чому трейдери потребують технічного аналізу?

Зарабіток вимагає методології. У ринку криптовалют ця методологія включає три ключові елементи:

• Точна ціна входу - коли купувати найвигідніше?
• Чітке очікування прибутку - яка цільова ціна?
• Обґрунтований період утримання позиції - скільки часу потрібно, щоб досягти цілі?

Відповіді на ці питання приховані у історичних даних цін та поведінці ринку. Тому поєднання технічного аналізу з фундаментальним дає повну картину інвестиційної стратегії.

Фундаментальні аналітики досліджують макроекономічні тренди, конкуренцію в галузі та оцінку проектів; тоді як технічні аналітики аналізують історичні ціни, обсяги торгів та ринкові настрої, щоб прогнозувати майбутні рухи цін. Для новачків у світі криптоактивів освоєння технічного аналізу — ключ до підвищення ймовірності успіху.

Основна логіка технічного аналізу

Technical analysis of cryptocurrency базується на простій, але потужній гіпотезі: ринок має передбачуваність, встановлені тренди зазвичай продовжуються.

Ціна не коливається без причини. За кожним підйомом або спуском стоять історичні сліди, які трейдери можуть інтерпретувати для прогнозування наступних рухів.

Цінові коливання на крипторинку виникають через зміни попиту та пропозиції: коли пропозиція перевищує попит — ціна падає, коли попит перевищує пропозицію — ціна зростає. Завдання трейдера — точно визначити ці точки розвороту.

Є один реальний факт: не існує універсального методу технічного аналізу. Різні трейдери віддають перевагу різним індикаторам, і інтерпретація однакових сигналів може відрізнятися. Технічний аналіз — це не чарівна куля, він базується на історичних даних і дає ймовірнісні оцінки. Фундаментальний аналіз враховує багато складних факторів, тоді як технічний фокусується на ціні та обсягах. Тому найрозумніше — поєднувати обидва підходи.

Інструменти технічного аналізу

Прост moving average (SMA)

SMA — найпростіший технічний індикатор. Обчислюється дуже просто: складаємо кілька цін і ділимо на кількість періодів. Наприклад, за останні три дні ціни — 1, 2, 3, тоді середнє: (1+2+3)÷3=2.

Назва “рухома” середня — тому що вона оновлюється з кожним новим ціновим значенням, формуючи плавну лінію на графіку. Вона ефективно фільтрує ціновий шум і допомагає визначити справжній напрямок тренду.

Експоненційне рухоме середнє (EMA)

EMA — покращена версія SMA. На відміну від SMA, яка рівно ставиться до всіх історичних цін, EMA більше уваги приділяє останнім даним. Це дозволяє швидше реагувати на зміни ринку.

Практичне застосування EMA:

• Коли ціна торкається або перетинає висхідний EMA — розглядаємо купівлю
• Коли ціна падає нижче EMA — розглядаємо продаж
• Висхідний EMA слугує підтримкою, низхідний — опором

У трендових ринках EMA показує найкращі результати. Якщо ціна активу знаходиться вище EMA — тренд висхідний; якщо нижче — низхідний. Варто пам’ятати, що EMA — запізнюючийся індикатор, сигнали входу та виходу з’являються з затримкою.

Індекс відносної сили (RSI)

RSI — належить до сімейства осциляторів, діапазон значень — 0-100. Він обчислює швидкість і амплітуду цінових змін, щоб визначити, чи актив перепроданий або перекуплений.

Через високу волатильність крипторинку RSI допомагає точно визначити точки входу та виходу, тому є надійним інструментом для криптотрейдерів.

Стохастичний RSI

Деякі трейдери вдосконалюють аналіз, застосовуючи стохастичний RSI для глибшого аналізу ринкової чутливості. Цей індикатор застосовує формулу стохастичного осцилятора до стандартного RSI, коливаючись у межах 0-100 і даючи більш детальне уявлення про ринок.

Індикатор MACD (Moving Average Convergence Divergence)

MACD — це різниця між двома EMA, що формує основну лінію (MACD-лінію), і додаткову сигнальну лінію (EMA). Також є гістограма, яка показує різницю між цими двома лініями.

Формула: MACD = 12-періодне EMA - 26-періодне EMA

Сигнали MACD:

• Перетин MACD через нуль — сигнал на покупку
• Перетин MACD нижче нуля — сигнал на продаж

Полоси Боллінджера (Bollinger Bands)

Боллінджерські смуги складаються з трьох ліній: середня — SMA, верхня та нижня — залежно від волатильності цін. Цей індикатор допомагає визначити перепроданість/перекупленість і оцінити ступінь волатильності.

Використовуються для визначення поточного тренду, оцінки волатильності та прогнозування потенційних точок розвороту цін.

Торгівля за ціновою поведінкою (Price Action Trading)

На відміну від індикаторів, трейдери, що працюють за ціновою поведінкою, дивляться лише на графік. Вони аналізують патерни цінових коливань і обсягів без додаткових інструментів.

Ціна — суть торгівлі. Трейдери повинні розпізнавати трендові та коригувальні хвилі (так звані імпульсні та корекційні). Коли імпульсні хвилі більші за корекційні — тренд підтверджено. За допомогою локальних максимумів і мінімумів можна визначити висхідний тренд (вищі максимум і вищі мінімуми) або низхідний (зворотно).

Аналіз свічкових графіків

Свічкові графіки — винахід японських торговців 17 століття, чудовий інструмент для розуміння ринкових рухів. Кожна свічка має чотири ключові елементи:

• Тіло — діапазон від відкриття до закриття
• Тінь — найвищі та найнижчі ціни за день
• Колір — зелений (або білий) — зростання, червоний (або чорний) — падіння

Формування свічкових моделей часто передбачає торгові можливості: деякі відображають баланс попиту і пропозиції, інші — продовження тренду або нерішучість ринку.

Поворотні рівні (Pivot Points)

Професійні криптотрейдери використовують рівні підтримки і опору, визначені за допомогою поворотних точок. Це зони, де ціна може змінити напрям.

Перевага рівнів — їх об’єктивність. На відміну від інших індикаторів, які вимагають суб’єктивної інтерпретації, рівні обчислюються за математичними формулами і мають чіткий результат. Трейдери на біржах вперше застосували ці інструменти для прогнозування рівнів підтримки і опору на фондовому і товарному ринках.

П’ятизонна система рівнів базується на даних попереднього торгового дня — високій, низькій ціні і ціні закриття:

• P = (Висока + Низька + Закриття) ÷ 3
• S1 = (Поворотна точка × 2) - Висока
• S2 = Поворотна точка - (Висока - Низька)
• R1 = (Поворотна точка × 2) - Низька
• R2 = Поворотна точка + (Висока - Низька)

Рівні Фібоначчі

Ряди Фібоначчі (0, 1, 2, 3, 5, 8… кожне число приблизно у 1.618 разів більше попереднього) широко застосовуються у технічному аналізі. Трейдери використовують рівні відкату Фібоначчі (23.6%, 38.2%, 50%, 61.8%) для визначення потенційних рівнів підтримки і опору.

Ринок криптовалют не рухається прямо, часто трапляються відкату або корекції. Рівні Фібоначчі допомагають трейдерам оцінити, наскільки глибоко може відкотитися ціна. Цей індикатор найкраще поєднувати з MACD, трендовими лініями, рухомими середніми та обсягами — чим більше підтверджень, тим вищий рівень впевненості у торгівлі.