ARK запускає космічний оборонний ETF ARKX на Borsa Italiana з активною UCITS-стратегією

Інвестори в Європі отримують новий спосіб доступу до інновацій у сфері безпеки та орбіти з запуском ETF на космічну оборону ARKX на біржі Borsa Italiana.

ARKX — активний UCITS ETF на перетині космічних досліджень і оборони

ARK Invest Europe вивела на біржу Borsa Italiana ARK Space & Defence Innovation UCITS ETF (ARKX), відкриваючи новий шлях для інвесторів, зацікавлених у конвергенції передових технологій, безпеки та космічної індустрії. Фонд є першим активно керованим UCITS-продуктом, що спеціально фокусується на інноваціях в оборонній та космічній галузях, із динамічним підходом, зосередженим на новітніх технологіях, які змінюють баланс глобальних сил.

«Оборона вступає в нову епоху. Штучний інтелект, робототехніка та енергетичні технології конвергують, щоб трансформувати космос і безпеку. Головні армії світу переходять від промислового обладнання до інтелектуальних та програмно-визначених систем, дешевших і адаптивніших. Ця конвергенція переписує витрати на оборону і трансформує стримування. З ARKX ми пропонуємо інвесторам активний доступ до технологій, які переосмислюють безпеку у XXI столітті», — прокоментувала Кеті Вуд, засновниця, CEO та Chief Investment Officer ARK Investment Management.

Оборона і космос: як інновації змінюють індустрію

Відправною точкою нової пропозиції ARKX є радикальна трансформація, що триває в оборонній і космічній галузях.

Найсучасніші збройні сили переходять від важких, промислових систем до легших, інтелектуальних і модульних технологій на базі програмного забезпечення, автономної робототехніки, штучного інтелекту і новітніх енергетичних систем. До того ж, космічна інфраструктура переходить від простої логістичної й комунікаційної підтримки до центральних платформ економіки даних і національної безпеки.

У цьому контексті межа між обороною й космосом більше не є розділеною. Конвергенція між AI, робототехнікою та енергетичними можливостями забезпечує розвиток систем подвійного призначення, придатних як для цивільного, так і для військового використання. Це глибока зміна, яка переписує витрати, стратегічні підходи й стримування в епоху геополітичної конкуренції та стрімкого зростання попиту на супутникову інфраструктуру.

«Цей фонд фокусується на інноваторах, а не на усталених гравцях. Через активне управління ми інвестуємо в масштабовані технології, такі як малі супутники, автономні платформи та енергосистеми нового покоління, які переосмислюють стратегічну перевагу. Це відображає наше переконання, що інновації — найефективніший захист у добу стрімких технологічних змін», — заявив Рахул Бушан, Global Head of Investment Products. Водночас акцент робиться на дисциплінованому відборі, а не на широкому копіюванні індексів.

ARKX прагне охопити саме ці структурні тренди. Мета — визначати тих, хто веде зміни, а не тих, хто слідує за ними: компанії, здатні радикально знизити витрати на доступ до космосу, прискорити автоматизоване виробництво й впровадити гнучкі операційні моделі для підтримки критичної глобальної інфраструктури. На відміну від багатьох традиційних аерокосмічних і оборонних ETF, прив’язаних до великих індексів, ARKX не копіює історичних бенчмарків, а застосовує активний підхід із високою впевненістю. Це дозволяє команді швидко й гнучко перемикатися на найперспективніші сегменти, адаптуючись до темпів технологічного прогресу, особливо в тих сферах, де AI і військова робототехніка розвиваються швидше за традиційні промислові сектори.

Як ARKX інвестує в інновації та технології подвійного призначення

Філософія управління ETF базується на трьох основних стовпах: інновації, масштабованість і подвійна (цивільно-військова) корисність. Проте ці концепції застосовуються зі строгим фундаментальним аналізом і увагою до довгострокових змін, а не короткострокового імпульсу.

ARKX відбирає компанії, що працюють у ключових сферах: недорогі системи запуску, орбітальна інфраструктура, програмне забезпечення на базі AI для командування та контролю, наземні та повітряні автономні платформи, передові комунікаційні технології й енергосистеми нового покоління. Фокус зміщується з усталених гравців галузі на нове покоління компаній, здатних використати алгоритми, мініатюризацію та інноваційні матеріали для отримання конкурентних переваг як у цивільних, так і в оборонних застосуваннях.

Ця стратегія чітко реалізується на ринку малих супутників, що стає критичним для комунікацій, спостереження Землі, кібербезпеки та обробки даних. ARKX визначає цей сегмент як один із головних центрів оборонно-космічних інновацій, підтримуючи гравців, що розробляють компоненти, інфраструктуру та ПЗ для орбітальних місій. Той самий підхід застосовується до автономних систем: військових дронів, роботизованих платформ і безекіпажних морських систем, поширення яких пришвидшується завдяки інтеграції зі штучним інтелектом.

З географічної точки зору фонд має глобальну експозицію без явних регіональних обмежень, відбираючи інноваційні компанії у США, Європі та великих азійських технологічних центрах. Активне управління дозволяє швидко включати нові можливості у сферах з високим зростанням, таких як електрична тяга, надлегкі матеріали для аерокосмосу та супутникові мережі нового покоління для розподіленого AI. Такий гнучкий мандат забезпечує позиціонування фонду як інвестиційного інструменту для космічно-оборонних інновацій.

Структура UCITS, комісії та доступ для європейських інвесторів

Для європейських інвесторів ARKX відкриває новий спосіб отримати доступ до стратегії, яку ARK управляє на ринку США з 2021 року, тепер у форматі UCITS. ETF має сумарне співвідношення витрат (TER) 0,75%, що відповідає іншим спеціалізованим тематичним фондам. До того ж його позиціонування як Article 8 згідно SFDR додає унікальність на ринку оборонних фондів, де переважають Article 6-продукти без розвинутого ESG-скринінгу.

Ця структура розроблена, щоб надати європейським інвесторам доступ до активно керованої космічно-оборонної стратегії у звичному регуляторному середовищі. Поєднання правил UCITS, класу акцій з накопиченням доходу та інтеграції ESG покликане зробити продукт привабливим для широкого кола інституційних й професійних клієнтів, які шукають експозицію до інновацій, пов’язаних із безпекою та орбітою.

ESG-рамка, адаптована до космічно-оборонного ETF

Ключова особливість ARKX — інтеграція аспектів сталого розвитку й корпоративного управління у процес інвестування. Фонд застосовує сувору рамку, що поєднує SRI-виключення і ESG-аналіз на основі шести власних метрик.

Виключаються виробники контроверсійної зброї, компанії, залучені до ядерних програм країн, що не підписали Договір про нерозповсюдження, а також компанії, що отримують понад 5% доходу від викопного палива, тютюну, азартних ігор, алкоголю та індустрії для дорослих.

ETF також оцінює якість управління, суперечки та відповідність міжнародним стандартам — таким як Глобальний договір ООН та Керівні принципи ОЕСР. Окрім того, у дослідницький процес інтегровано окремий блок з аналізу людського капіталу — «Люди, менеджмент і культура». Таким чином інвестори отримують можливість поєднати експозицію до космічно-оборонного сектору з ESG-критеріями, що відповідають європейському попиту, ефективно позиціонуючи ARKX як ESG-оборонний фонд у чутливому класі активів.

«Після того, як ми перевищили $1 млрд активів під управлінням у Європі, запуск ARKX — який уособлює технологічну конвергенцію між космосом і обороною — став логічним кроком напередодні наступної хвилі запусків, запланованих на 2026 рік.

У нас у розробці багато надзвичайно інноваційних продуктів», — підсумував Стюарт Форбс, Head of ARK Invest Europe та Global Head of Distribution. Водночас у ARK підкреслюють, що цей ETF лише частина ширшої дорожньої карти.

Структура портфеля та топ-10 позицій

ARK Space & Defence Innovation UCITS ETF (ARKX), ідентифікований за ISIN IE000AON7ET1, є ETF з накопиченням, Article 8 за SFDR. Нещодавно його політику змінено для включення оборонних компаній, що виробляють неконтроверсійне озброєння, з одночасним збереженням ESG-фільтрів. Станом на 4 грудня 2025 року фонд утримував 28 акцій із концентрованою топ-10, що відображає стиль з високою впевненістю.

Топ-10 позицій на цю дату: Teradyin 7,98%, L3Harris Technologies 7,77%, Kratos Defense 7,59%, Rocket Lab 6,72%, AeroVironment 6,37%, Trimble 4,7%, Deere 4,68%, Palantir 4,28%, Amazon 4,21% та AMD 4,17%. Диверсифікація між hardware, software і data-гравцями ілюструє акцент фонду на всьому ланцюжку створення вартості в оборонно-космічній галузі.

Перспективи інновацій у сфері космосу та оборони

Дивлячись у майбутнє, ARKX прагне зайняти позицію на перетині передових технологій, національної безпеки та орбітальної інфраструктури.

ETF на космічну оборону поєднує активний підхід до управління з UCITS-структурою та ESG-скринінгом, націлюючись на компанії, що виграють від технологій подвійного призначення, автоматизації й здешевлення доступу до орбіти. Підсумовуючи, це надає європейським інвесторам активно керований, тематично сфокусований інструмент для отримання вигоди від довгострокових трендів у сфері інновацій космосу та оборони.