Ліквідація в Крипто? Ось чому це трапляється, незалежно від того, чи BTC зростає, чи падає.

Бачите “100K трейдерів ліквідовано!” у заголовках і думаєте, що це просто ринковий шум? Подумайте ще раз. Ліквідація - це криптоеквівалент того, що ваш акаунт повністю стирається — і це відбувається постійно, незалежно від напрямку ринку. Ось чому.

Основне питання: Плече - це заряджений пістолет

Ліквідація відбувається тому, що більшість трейдерів ризикує не лише своїми власними грошима—вони позичають. Уявіть собі це:

У вас є $1,000. Ви хочете отримати доступ до Bitcoin вартістю $10,000, використовуючи 10x кредитне плече. Bitcoin піднімається на 10%? Ви отримуєте $1,000 прибутку (ваш капітал подвоюється). Bitcoin падає на 10%? Ви втрачаєте $1,000 і миттєво ліквідуєтеся. Біржа захоплює ваші активи, щоб покрити борг.

Це важіль. Це не зло — це просто інструмент з зубами.

Чому ліквідації зростають як у зелені, так і в червоні дні

Коли біткоїн зростає: Трейдери, які ставлять на його падіння (шортять), зазнають ліквідації. Вони передбачили неправильно + ціна змістилася проти них + левередж посилив збитки = акаунт зник.

Коли Біткойн падає: Трейдери, які відкрили довгі позиції, зазнають ліквідації. Та сама формула, протилежний напрямок.

Ключове розуміння? Напрямок не має значення. Неправильний прогноз + високий кредитний важіль + волатильність = ліквідація. Біткоїн може коливатися на 15% за день. З 10x кредитним важелем навіть рух на 5% призводить до вашого зупинення.

Чому ви бачите заголовки “XX тисяч ліквідовано”

Дві причини стикаються:

1. Масове позиціонування: Під час бичачих або ведмежих рухів трейдери згруповуються в одну й ту ж напрямлену ставку. Коли настрій змінюється, всі вони одночасно потрапляють під тиск.

2. Каскадний ефект: Одна ліквідація може спровокувати сплеск ціни (примусового продажу), що викликає більше ліквідацій, що викликає більше продажів—смертельна спіраль, яка робить рух ще різкішим.

Справжня пастка

Молоді трейдери вважають, що вищий кредитний важіль = швидший прибуток. Але 10x кредитний важіль не лише збільшує прибутки; він також збільшує збитки в такій же пропорції. Рух на 10% є життєздатним при 1x. При 10x це смертельно.

Як залишитися на живо

• Повністю уникайте кредитного плеча, якщо ви навчаєтеся. Ваше его може постраждати, але ваш акаунт залишиться живим.
• Якщо ви повинні підняти важіль: Ніколи не перевищуйте 3-5x, і завжди встановлюйте стоп-лосси.
• Розмір позиції має значення: Не вкладайте весь свій капітал в одну угоду.
• Емоції є вбивцею: FOMO покупки на піках, панічні продажі на дні. Більшість ліквідацій не від невдач—вони від дурних рішень.

Підсумок

Ліквідація не стосується напрямку ринку. Це про неправильні ставки + позичені гроші + недостатнє управління ризиками. Трейдери, які виживають, не ті, хто ідеально прогнозує ціну — це ті, хто виживає в очікуванні між тим, щоб помилитися і знову бути правими.

Залишайтеся скромними. Використовуйте розумне кредитне плече. Швидко об cuts losses. Це не сексуальна порада, але це дозволяє вам залишатися в грі.