Грошова маса М2: Для чого вона потрібна і як впливає на ринки?

Чорт забирай, ці економісти... вічно вигадують якісь агрегати, щоб ми, прості смертні, ламали голову! Сьогодні я вирішив розібратися з цією пресловутою "грошовою масою М2". І знаєте що? Все не так складно, як здається!

Що таке це М2 насправді?

М2 - це просто спосіб обліку всіх грошей в економіці. Але не просто готівки в гаманцях, а взагалі ВСІХ - включаючи те, що лежить на рахунках. По суті, це сукупність всього, що можна швидко перетворити на готівку і витратити.

Сюди входить:

• Готівка у вашій кишені
• Гроші на картці
• Кошти на ощадних рахунках
• Депозити в банках
• Ці нудні фонди грошового ринку

Можна сказати, М2 показує, скільки "пороху" є у людей для здійснення покупок. А це, друзі мої, критично важливо для розуміння економічних процесів!

Як М2 впливає на наше життя

Коли М2 зростає - значить, у людей і компаній стає більше грошей. Більше грошей - більше покупок, інвестицій, кредитів. Економіка роздувається як повітряна кулька! Але тут є підвох - коли грошей занадто багато, а товарів не вистачає, ціни неминуче повзуть вгору. Привіт, інфляціє!

Коли ж М2 стискається, люди починають економити, менше витрачати. Бізнес страждає, економіка уповільнюється. Чиновники центробанків у паніці - треба щось робити!

Хто керує цим процесом?

Центральні банки! Ці хлопці можуть:

• Підвищувати або знижувати процентні ставки
• Вказувати комерційним банкам, скільки грошей тримати в резерві
• Купувати або продавати державні облігації

Держава також вносить свій внесок - коли роздає гроші населенню (пам'ятаєте ковідні виплати?) або запускає великі проекти, М2 зростає. А якщо раптом починає економити і підвищувати податки - М2 може сповільнитися.

М2 та криптовалюти: нерозривний зв'язок

Ось що справді цікаво! Коли центробанки накачують економіку грошима, знижуючи ставки, багато інвесторів тікають від знецінювальних фіатних грошей у криптовалюти. Тому ми часто бачимо зростання цін на біткоїн та альткоїни в періоди експансивної грошової політики.

А коли починається зворотний процес - ставки зростають, M2 стискається - капітал втікає з криптовалют у більш консервативні активи. Ціни падають, криптозима настає...

Приклад з життя: пандемія COVID-19

Пам'ятаєте, що творилось під час пандемії? Уряди по всьому світу просто друкували гроші та роздавали їх громадянам! М2 у США зростала неймовірними темпами - до 27% на рік! Такого історія не бачила.

І що ми отримали? Правильно! Спочатку рекордне зростання ринків, включаючи криптовалюти (біткоїн по 69 тисяч!), а потім - жорстка інфляція. Коли центробанки почали підвищувати ставки, щоб боротися з нею, М2 різко загальмувала, а потім пішла вниз. Ринки обвалилися.

Чому М2 важливо відстежувати

Для трейдерів та інвесторів М2 - це як барометр для моряка. Зростає М2 - готуйся до інфляції та потенційного зростання ризикових активів. Падає М2 - чекай сповільнення економіки та можливої корекції на ринках.

Не потрібно бути економістом, щоб зрозуміти просту істину: коли в системі багато грошей, вони кудись повинні текти. І часто вони течуть в активи - акції, нерухомість, криптовалюти. Коли грошей стає менше - ціни на активи зазвичай знижуються.

М2 - це не просто суха статистика. Це показник здоров'я економіки та провісник майбутніх трендів на фінансових ринках. Слідкуйте за ним, якщо не хочете, щоб ринок застав вас врасплох!