Глибина аналізу екосистеми Децентралізовані фінанси Solana: основні продукти та тенденції розвитку
Звіт Messari за перший квартал 2024 року показує, що обсяги DeFi-торгівлі Solana суттєво зросли, середньоденний обсяг торгівлі спотовими DEX зріс на 319% до 1,5 мільярда доларів. Зростання сприяло торгівля популярними токенами, такими як SLERF та BOME. Завдяки надзвичайно низьким комісіям за транзакції та швидким підтвердженням, Solana стала місцем скупчення роздрібних інвесторів та трейдерів. На фоні стабільного зростання ціни SOL, загальна заблокована вартість Solana (TVL) зросла до 4,311 мільярда доларів. Як і в інших публічних блокчейнах, TVL Solana в основному складається з DEX, LST, платформ кредитування та постійних контрактів.
Децентралізовані фінанси (DEX)
Децентралізовані біржі зазвичай працюють навколо певної екосистеми, особливо це стосується таких не-EVM ланцюгів, як Solana.
Raydium дозволяє користувачам створювати торгові пулі та надавати ліквідність токенів, ставши важливою платформою для випуску великої кількості токенів на Solana. Його TVL становить приблизно 9,65 мільярдів доларів США, 24-годинний обсяг торгівлі складає приблизно 11,62 мільярдів доларів США, займаючи перше місце в екосистемі Solana. Однак, з ростом нових платформ, вплив Raydium може зіткнутися з викликами.
Юпітер
Як агрегатор ліквідності, Jupiter шукає найвигідніші торгові маршрути на основних DEX та AMM в Solana, зменшуючи сліпість та торгові витрати. Jupiter не тільки є провідною платформою DEX, але й пропонує децентралізовану торгівлю безстроковими контрактами, підтримуючи до 100 разів важелів. Користувачі можуть брати участь як трейдери або постачальники ліквідності, а власники JLP отримують 75% доходу від комісій біржі.
Косатки
Orca з гаслом "створений для людей, а не для програм" протягом тривалого часу зберігає лідерство на Solana DEX. Він впровадив механізм активного маркет-мейкінгу з централізованою ліквідністю, подібний до UniswapV3 — Whirlpools, що дозволяє постачальникам ліквідності концентрувати ліквідність в межах певного цінового діапазону, підвищуючи ефективність використання капіталу.
Ліквідний стейкінг (LST)
Користувачі Solana мають відносно низький попит на ліквідне стейкінг, в основному через те, що Solana не має мінімальних вимог до обсягу стейкінгу, а також через низьку ціну SOL, що знижує бар'єри для ста becoming.Validate.
| Проект | LST | APY | TVL ( мільярд доларів ) | Циркулююча капіталізація | FDV |
|------|-----|-----|-------------|----------|-----|
| Jito | JitoSOL | 8.26% | 17.05 | 2.95 мільярда доларів США | 23.74 мільярда доларів США |
| Marinade | mSOL | 7.44% | 14.13 | 2741 мільйонів доларів США | 1.01 мільярдів доларів США |
| BlazeStake | bSOL | 7.06% | 2.75 | невідомо | 683 мільйони доларів |
Jito (JTO)
Jito запустила програму аірдропу балів у вересні 2023 року, швидко ставши провідним проєктом у цій сфері. TVL JTO становить 1,705 мільярда доларів, що робить його проєктом з найвищим TVL в екосистемі Solana. Ставка APY для стейкінгу JitoSOL наразі становить 8,26%, включаючи прибуток від стейкінгу Solana та розподіл доходу від MEV.
Маринад
Marinade зосереджується на нативному стейкінгу, має високий APY, ставши провідним проектом в екосистемі з обсягом заблокованих коштів 1,413 мільярда доларів. Незважаючи на схожий обсяг заблокованих коштів з Jito, між їхньою ринковою капіталізацією та FDV існує значна різниця, що свідчить про потенційний простір для зростання.
BlazeStake
BlazeStake є другим за величиною проектом LST в екосистемі Solana, TVL становить приблизно 275 мільйонів доларів. Поточна оцінка APY для стейкінгу становить 7,06%, що трохи нижче, ніж у Jito. Його FDV становить 6,87 мільйона доларів, що має значну різницю в порівнянні з 2,387 мільярда доларів Jito, що відображає потенціал зростання та конкурентний попит.
Позика
Зберегти
Save (колишній Solend) є алгоритмічним децентралізованим кредитним протоколом на Solana. Він пропонує кредитні послуги з швидкістю на 100 разів вищою та вартістю на 100 разів нижчою. Після атаки на оракул у листопаді 2022 року Save впровадив оракул PYTH, що підвищило безпеку та надійність даних.
Деривативи
Деривативи - це фінансові контракти, які отримують цінність від базових активів, використовувані для управління ризиками та прогнозування ринку. На Solana є кілька деривативних протоколів, включаючи Jupiter, Drift, Flash Trade та Zeta.
| Проект | TVL ( мільярд доларів ) | FDV |
|------|-------------|-----|
| Drift | 3.6 млн | 5.3 млн дол.
| Флеш Трейд | 14,69 мільйона | $ 550 мільйон |
| Zeta Markets | 970万 | Не випущено токени |
Дрифт
Drift має 360 мільйонів доларів TVL, пропонує передторгові операції, 20-кратний кредитний важіль та послуги з заставного кредитування. Проект підтримується Multicoin Capital і протягом шести місяців залучив понад 15 000 користувачів, обсяг торгівлі перевищив 10 мільярдів доларів.
Флеш Трейд
Flash Trade є децентралізованою біржею спот та контрактів, яка зосереджена на мережі Solana, з характеристиками низьких торгових витрат і незначного цінового впливу. Вона використовує унікальну систему багатозAssetних пулів та структуру NFT, гарантує нульовий ціновий вплив та найкращі торгові умови через модель торгівлі з пулу до точки.
Дзета-маркетах
Zeta Markets є платформою DeFi для похідних, яка пропонує два основні продукти: DEX та FLEX. Вона має на меті спростити досвід торгівлі похідними, дозволяючи користувачам здійснювати хеджування, спекуляції та прогнозування ринку.
PYTH
PYTH як провідний оракул на ланцюгу Solana має швидшу та стабільнішу швидкість оновлення даних у порівнянні з Chainlink. Він підходить не лише для ланцюга Solana, але й може бути використаний на інших блокчейнах, демонструючи величезний потенціал для розвитку.
Висновок
З розвитком екосистеми Solana на її платформі з'являється все більше продуктів Децентралізованих фінансів. Ці проекти не тільки збагачують екосистему Solana, але й надають користувачам більше фінансових інструментів і варіантів. Нові продукти шляхом оптимізації дизайну користувацького інтерфейсу, посилення освіти користувачів і розвитку спільноти знижують бар'єри для використання, що приваблює велику кількість користувачів. У майбутньому екосистема DeFi Solana має всі шанси стати ще більш процвітаючою та різноманітною.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
Екосистема DeFi на Solana продовжує процвітати: об'єм торгівлі на DEX різко зріс, TVL перевищує 4,3 мільярда доларів
Глибина аналізу екосистеми Децентралізовані фінанси Solana: основні продукти та тенденції розвитку
Звіт Messari за перший квартал 2024 року показує, що обсяги DeFi-торгівлі Solana суттєво зросли, середньоденний обсяг торгівлі спотовими DEX зріс на 319% до 1,5 мільярда доларів. Зростання сприяло торгівля популярними токенами, такими як SLERF та BOME. Завдяки надзвичайно низьким комісіям за транзакції та швидким підтвердженням, Solana стала місцем скупчення роздрібних інвесторів та трейдерів. На фоні стабільного зростання ціни SOL, загальна заблокована вартість Solana (TVL) зросла до 4,311 мільярда доларів. Як і в інших публічних блокчейнах, TVL Solana в основному складається з DEX, LST, платформ кредитування та постійних контрактів.
Децентралізовані фінанси (DEX)
Децентралізовані біржі зазвичай працюють навколо певної екосистеми, особливо це стосується таких не-EVM ланцюгів, як Solana.
| Проект | TVL ( мільярд доларів ) | Циркулююча капіталізація ( мільярд доларів ) | FDV ( мільярд доларів ) | 24h обсяг торгів ( мільярд доларів ) | |------|-------------|-----------------|-------------|-------------------| | Райдій | 9.65 | 4.58 | 9.65 | 6.50 | | Юпітер | 5.96 | 11.72 | 86.82 | 8.18 | | Косатки | 2.36 | 1.07 | 2.68 | 5,96 |
Райдіум
Raydium дозволяє користувачам створювати торгові пулі та надавати ліквідність токенів, ставши важливою платформою для випуску великої кількості токенів на Solana. Його TVL становить приблизно 9,65 мільярдів доларів США, 24-годинний обсяг торгівлі складає приблизно 11,62 мільярдів доларів США, займаючи перше місце в екосистемі Solana. Однак, з ростом нових платформ, вплив Raydium може зіткнутися з викликами.
Юпітер
Як агрегатор ліквідності, Jupiter шукає найвигідніші торгові маршрути на основних DEX та AMM в Solana, зменшуючи сліпість та торгові витрати. Jupiter не тільки є провідною платформою DEX, але й пропонує децентралізовану торгівлю безстроковими контрактами, підтримуючи до 100 разів важелів. Користувачі можуть брати участь як трейдери або постачальники ліквідності, а власники JLP отримують 75% доходу від комісій біржі.
Косатки
Orca з гаслом "створений для людей, а не для програм" протягом тривалого часу зберігає лідерство на Solana DEX. Він впровадив механізм активного маркет-мейкінгу з централізованою ліквідністю, подібний до UniswapV3 — Whirlpools, що дозволяє постачальникам ліквідності концентрувати ліквідність в межах певного цінового діапазону, підвищуючи ефективність використання капіталу.
Ліквідний стейкінг (LST)
Користувачі Solana мають відносно низький попит на ліквідне стейкінг, в основному через те, що Solana не має мінімальних вимог до обсягу стейкінгу, а також через низьку ціну SOL, що знижує бар'єри для ста becoming.Validate.
| Проект | LST | APY | TVL ( мільярд доларів ) | Циркулююча капіталізація | FDV | |------|-----|-----|-------------|----------|-----| | Jito | JitoSOL | 8.26% | 17.05 | 2.95 мільярда доларів США | 23.74 мільярда доларів США | | Marinade | mSOL | 7.44% | 14.13 | 2741 мільйонів доларів США | 1.01 мільярдів доларів США | | BlazeStake | bSOL | 7.06% | 2.75 | невідомо | 683 мільйони доларів |
Jito (JTO)
Jito запустила програму аірдропу балів у вересні 2023 року, швидко ставши провідним проєктом у цій сфері. TVL JTO становить 1,705 мільярда доларів, що робить його проєктом з найвищим TVL в екосистемі Solana. Ставка APY для стейкінгу JitoSOL наразі становить 8,26%, включаючи прибуток від стейкінгу Solana та розподіл доходу від MEV.
Маринад
Marinade зосереджується на нативному стейкінгу, має високий APY, ставши провідним проектом в екосистемі з обсягом заблокованих коштів 1,413 мільярда доларів. Незважаючи на схожий обсяг заблокованих коштів з Jito, між їхньою ринковою капіталізацією та FDV існує значна різниця, що свідчить про потенційний простір для зростання.
BlazeStake
BlazeStake є другим за величиною проектом LST в екосистемі Solana, TVL становить приблизно 275 мільйонів доларів. Поточна оцінка APY для стейкінгу становить 7,06%, що трохи нижче, ніж у Jito. Його FDV становить 6,87 мільйона доларів, що має значну різницю в порівнянні з 2,387 мільярда доларів Jito, що відображає потенціал зростання та конкурентний попит.
Позика
Зберегти
Save (колишній Solend) є алгоритмічним децентралізованим кредитним протоколом на Solana. Він пропонує кредитні послуги з швидкістю на 100 разів вищою та вартістю на 100 разів нижчою. Після атаки на оракул у листопаді 2022 року Save впровадив оракул PYTH, що підвищило безпеку та надійність даних.
Деривативи
Деривативи - це фінансові контракти, які отримують цінність від базових активів, використовувані для управління ризиками та прогнозування ринку. На Solana є кілька деривативних протоколів, включаючи Jupiter, Drift, Flash Trade та Zeta.
| Проект | TVL ( мільярд доларів ) | FDV | |------|-------------|-----| | Drift | 3.6 млн | 5.3 млн дол. | Флеш Трейд | 14,69 мільйона | $ 550 мільйон | | Zeta Markets | 970万 | Не випущено токени |
Дрифт
Drift має 360 мільйонів доларів TVL, пропонує передторгові операції, 20-кратний кредитний важіль та послуги з заставного кредитування. Проект підтримується Multicoin Capital і протягом шести місяців залучив понад 15 000 користувачів, обсяг торгівлі перевищив 10 мільярдів доларів.
Флеш Трейд
Flash Trade є децентралізованою біржею спот та контрактів, яка зосереджена на мережі Solana, з характеристиками низьких торгових витрат і незначного цінового впливу. Вона використовує унікальну систему багатозAssetних пулів та структуру NFT, гарантує нульовий ціновий вплив та найкращі торгові умови через модель торгівлі з пулу до точки.
Дзета-маркетах
Zeta Markets є платформою DeFi для похідних, яка пропонує два основні продукти: DEX та FLEX. Вона має на меті спростити досвід торгівлі похідними, дозволяючи користувачам здійснювати хеджування, спекуляції та прогнозування ринку.
PYTH
PYTH як провідний оракул на ланцюгу Solana має швидшу та стабільнішу швидкість оновлення даних у порівнянні з Chainlink. Він підходить не лише для ланцюга Solana, але й може бути використаний на інших блокчейнах, демонструючи величезний потенціал для розвитку.
Висновок
З розвитком екосистеми Solana на її платформі з'являється все більше продуктів Децентралізованих фінансів. Ці проекти не тільки збагачують екосистему Solana, але й надають користувачам більше фінансових інструментів і варіантів. Нові продукти шляхом оптимізації дизайну користувацького інтерфейсу, посилення освіти користувачів і розвитку спільноти знижують бар'єри для використання, що приваблює велику кількість користувачів. У майбутньому екосистема DeFi Solana має всі шанси стати ще більш процвітаючою та різноманітною.