Kaldıraç patlaması (likidite) nedir? Anlamı ve önleme yöntemleri hakkında

Kaldıraçlı işlemlerde "patlama (bakusou)" olarak adlandırılan bir fenomen meydana gelebilir. Bu tam olarak nedir?

Patlama nedir

Bir pozisyonun kaybı belirli bir seviyeye ulaştığında ve marj sürdürmek için yetersiz olduğunda, borsa onu zorla kapatır. Kripto para birimleri, vadeli işlemler, döviz, borsalar vb. alanında meydana gelen bir olgudur ve borsaları ve diğer tüccarları korumak için bir mekanizmadır.

Neden tasfiye olur?

Marj neden tükeniyor? Bu, kaldıraçlı işlem kavramıyla ilgilidir.

Kaldıraçlı işlem, küçük bir sermaye ile kat kat yatırım yapma imkanı sağlayan bir sistemdir. Yatırımda kaldıraç yoksa, patlama yaşanmaz.

Kolayca ifade etmek gerekirse, kaldıraç kullanmak borsa üzerinden para borç almak gibidir ve bu da bir o kadar risk almayı gerektirir.

Kaldırılan para, sizin kar ve zararınızı büyütmek için bir destek noktasıdır. Fizikteki kaldıraç prensibiyle aynıdır, bu yüzden "kaldıraç kullanmak" denir.

Kaldıraçlı işlem sadece kripto para birimlerinde değil, hisse senetleri ve vadeli işlemlerde de mevcuttur. Bitcoin'in bu kadar yüksek getiri ve yüksek risk taşımasının nedeni, 125 katına kadar kaldıraç imkanı sağlamasıdır.

Örneğin:

Bitcoin fiyatı 50000 dolar olduğunda, Koi-san hesabından 500 dolar çekip 100 kat kaldıraç kullanırsa, pozisyonun değeri 50000 dolar olacaktır.

Bitcoin fiyatı %1 arttığında, bu pozisyonun değeri 50500 dolar olacak ve 500 dolar kar elde edilecek. Yani, 100 kat kaldıraç kullanıldığında, fiyat sadece %1 hareket ettiğinde sermaye iki katına çıkıyor.

Kâr ve risk her zaman birbirinin zıttıdır. Kaldıraç, hızlı bir şekilde kazanç sağlama olasılığını artırır, ancak aynı zamanda kayıp riskini de artırır.

100 kat kaldıraç ile uzun pozisyon aldığınızda, fiyat %1 yükselirse, kazanç oranı %100 olur ve anapara iki katına çıkar.

Gerçek ticarette, her borsa için tasfiye hesaplama kaybı yüzdeleri farklıdır ve bazıları bunu %90 ile hesaplamaktadır. Doğru bilgi için en iyisi, borsanın sunduğu zorunlu tasfiye fiyatını referans almaktır.

Kaldıraç kullanıyorsanız, risk de almalısınız!!!

Patlama, varlıkların sıfıra inmesi anlamına gelir

Patlama Riski Nasıl Önlenir

1. Kaldıraçlı ticaretten kaçının

Patlama (爆仓) olmasının birçok nedeni vardır, ancak esas olarak yatırımcıların kestirme yol arayışında aşırıya kaçarak kaldıraç oranlarının çok yüksek olmasından kaynaklanmaktadır. Patlamadan kaçınmak için ilk olarak vadeli işlem veya kaldıraçlı ticaret yapmamayı ya da daha düşük kaldıraç oranlarını seçerek riski azaltmayı düşünmelisiniz.

2. Zamanında zararı durdurma

Büyük bir düşüş olursa, derhal zararı kesmelisiniz. İyimser beklentileri bir kenara bırakın, karar vermeniz gereken zamanda karar verin ve pozisyonu hızlıca kapatın.

3. Sık ve aşırı ticaretten kaçının

4. Ek marj konusunda dikkatli olun

Patlama meydana geldikten sonra, yatırımcılar hesabın normal işleyişini sağlamak için ek marj koyabilirler, ancak kayıpları telafi etmek için gereksiz yere eklemek tehlikelidir. Yol boyunca hüsrana uğrama ve büyük kayıplara dayanamama olasılığınız yüksek.

5. Başkalarını körü körüne taklit etmeyin

Herhangi bir yatırımda, piyasa koşullarını anlamadan ve kendi yargınıza sahip olmadan başkalarını taklit etmek en çok kaçınılması gereken şeydir. Yatırım piyasası tahmin edilemez olduğu için, yatırımcıların her zaman soğukkanlı bir karar verme yeteneğini koruması gerekir.

Sürekli sözleşmelerde iki ticaret modu vardır

Karma Marj / Bağımsız Marj

Cross Margin (Tüm Pozisyon Modu): Bu modda, yatırımcıların teminatı tüm pozisyonların kâr ve zararına kullanılır. Yani, kullanıcının hesabındaki tüm varlıklar pozisyon teminatı olarak kullanılır. Bu durumda, pozisyonun likidite olması nispeten daha geç olur, ancak bir kez likidite olduğunda, tüm varlıklar kaybedilir.

Bağımsız Marj (Per İşlem Modeli): Bu modda, her pozisyonun kendi teminatı vardır ve risk dağıtımına dayalı bir yatırım yöntemi için uygundur. Tek bir pozisyon iflas etse bile, diğer mevcut pozisyonları etkilemez.

Önemli Notlar

Kapatma işlemlerinden kesinlikle kaçınılmalıdır. Borsa, zorunlu tasfiye sonrasında tasfiye ücreti alır ve bu oldukça yüksek olabilir.

Kripto para ticaretinde birçok kez iflas yaşadım. İlk başta kaldıraç cazibesine kapıldım ve kolayca kazanabileceğimi düşünmüştüm, ancak piyasanın aniden değiştiği zaman hissettiğim korkuyu unutamıyorum. Arkadaşım tüm malvarlığının %70'ini kaybetti ve hala toparlanamadı. Kaldıraç, iki ucu keskin bir kılıçtır. Kendi sermayemle zorlamadan işlem yapmanın, uzun vadede piyasada hayatta kalmanın tek yolu olduğunu anladım.