В недавнем интервью видный финансовый аналитик сделал резкое предупреждение о будущем глобальной экономики, прогнозируя значительное падение рынка в течение следующих 6–12 месяцев.

Аналитик, родившийся в начале 1950-х годов, является известным автором финансовых новостных рассылок, экономистом и американским писателем. Он широко признан за свои контртенденционные взгляды на экономику и финансовые рынки, часто предсказывая значительные падения и крахи рынка. Его работа в значительной степени сосредоточена на демографических тенденциях и их влиянии на экономику, теорию, которую он разработал, известную как "Теория волны расходов". Эта теория предполагает, что потребительские модели расходов, особенно поколения бэби-бумеров, оказывают глубокое влияние на динамику рынка и экономические циклы.

Аналитик приобрёл известность в финансовом мире после точного предсказания экономического коллапса в Японии в конце 1980-х годов и роста популизма, который привёл к значительному политическому сдвигу в 2016 году. Однако многие из его других предсказаний, особенно касающихся времени и масштаба рыночных падений, были спорными и принесли смешанные результаты.

В последние годы аналитик открыто говорил о том, что он называет "самым большим пузырем в истории", предсказывая серьезный обвал рынка к середине 2020-х годов. Он утверждает, что беспрецедентные уровни государственного стимулирования и растущие дефициты создали несостоятельный пузырь на финансовых рынках, который, по его мнению, лопнет в ближайшем будущем.

Как основатель собственной инвестиционной управляющей компании и исследовательской фирмы, аналитик публикует свои экономические прогнозы и анализы. Он также является плодовитым автором, написавшим несколько бестселлеров по экономике и финансовым рынкам, включая названия, которые обсуждают будущие бумы и критические поворотные моменты в экономике.

Аналитик начал с объяснения того, что экономика на грани значительного коллапса, что он связывает с истощением спроса. По его словам, обширные денежные стимулы и низкие процентные ставки искусственно продлили экономический бум, доведя потребителей до предела их покупательной способности. Он утверждал, что этот несостоятельный рост создал предпосылки для серьезного экономического кризиса, сравнимого с Великой депрессией.

Он далее разъяснил, что текущая ситуация является результатом ошибочных экономических политик, которые предотвратили естественные рецессии, которые он описал как необходимые для здоровья экономики. Он заявил, что рецессии подобны потребности организма во сне — необходимы для долгосрочного восстановления и продуктивности. Аналитик раскритиковал мейнстримных экономистов за попытки избежать рецессий любой ценой, что, по его мнению, привело к созданию огромного экономического пузыря, который сейчас на грани лопнуть.

Аналитик также обсудил демографические циклы, которые исторически способствовали экономическому росту, в частности, модели потребления поколения бэби-бумеров. Он отметил, что хотя поколение миллениалов больше по численности, их влияние на экономику не столь значительное, как у бэби-бумеров, в основном потому, что их расходы распределены на более длительный период. Он объяснил, что пик расходов бэби-бумеров, который стал основой для величайшего экономического бума в истории с 1983 по 2007 год, теперь позади нас. Миллениалы, хоть и значимы, не имеют такого же сосредоточенного влияния, что приводит к более умеренному экономическому прогнозу.

Более того, аналитик подчеркнул опасности беспрецедентного денежного стимулирования, которое было введено в экономику с 2008 года после финансового кризиса. Он отметил, что действия Федеральной резервной системы создали "ложный бум", раздув цены на активы и способствуя чрезмерному накоплению долгов. Он предупредил, что недавние повышения процентных ставок, самые значительные с начала 1980-х годов, вскоре окажут задержанное, но глубокое воздействие на экономику, что приведет к резкому спаду.

Что касается инвестиционных стратегий, аналитик рекомендовал не держать традиционные финансовые активы во время предстоящего кризиса. Он подчеркнул важность перехода на долгосрочные казначейские облигации, особенно 30-летние облигации, которые, по его мнению, будут самым безопасным вложением в течение дефляционного периода, который он предсказывает. Аналитик утверждал, что казначейские облигации, в отличие от акций или недвижимости, будут расти в цене по мере снижения процентных ставок в ответ на экономический коллапс. Он также отверг золото как безопасное убежище, предсказывая, что его стоимость значительно уменьшится во время кризиса.

Аналитик также затронул более широкие последствия текущей экономической траектории, включая влияние на глобальные рынки и развивающиеся экономики, такие как Китай. Он выразил беспокойство по поводу избыточно закредитованной экономики Китая и предсказал, что она столкнется с серьезной рецессией, аналогичной потерянным десятилетиям Японии. По словам аналитика, демографические проблемы Китая и чрезмерная зависимость от роста, финансируемого за счет долгов, делают его особенно уязвимым к предстоящему глобальному экономическому кризису.