Рентабельность инвестиций? Не полагайтесь слишком сильно на одно число!

Рентабельность инвестиций(ROI)эту штуку действительно нельзя оценивать только по одному этому числу и безумно вкладываться. Я часто вижу, как много инвесторов-новичков просто смотрят на этот процент, а затем терпят большой провал. Сегодня я расскажу, почему я считаю, что этот инструмент ROI как полезен, так и имеет свои ловушки.

Что такое ROI?

Говоря простыми словами, Рентабельность инвестиций — это соотношение того, сколько вы заработали на инвестициях, к тому, сколько вы вложили. Это довольно грубый и прямой способ измерения, который позволяет вам сразу сравнить производительность различных инвестиций.

Приведем пример: криптовалюта A дает вам 20% прибыли, в то время как акции B только 5%. На первый взгляд, A выглядит более привлекательной, не спешите с выводами!

Формула расчета очень проста:

ROI = (Текущая стоимость -本金) /本金

У меня есть друг, который купил старинный автомобиль два года назад за 200000 долларов, а затем потратил 50000 на его ремонт. Сейчас рынок сошел с ума, и кто-то готов заплатить 300000 за его покупку. Какова его Рентабельность инвестиций?

ROI = (300,000 - 200,000) / 200,000 = 0.5

Поэтому ROI составляет 0,5, то есть 50% Рентабельность инвестиций. Но подождите, не забудьте о 50 000 на ремонт! Если учесть это:

ROI = (300,000 - 50,000 - 200,00) / 200,000 = 0.25

Фактическая рентабельность инвестиций составила всего 25%. Сколько мы заработали чистыми? Это сумма инвестиций, умноженная на рентабельность инвестиций: 200000 × 0.25 = 50000 долларов США.

Не дайте себя обмануть ROI!

Скажу честно, я считаю, что самым большим подводным камнем ROI является отсутствие учета временного фактора. Вы говорите, что у двух проектов есть 30% ROI, но один занял месяц, а другой затянулся на пять лет, тогда это явно не инвестиции одного уровня! Вот почему профессиональные игроки всегда смотрят на годовой ROI.

И ROI полностью игнорирует риск ликвидности. Я видел слишком много "высоких ROI" проектов, которые вообще не продаются, как те токены, которые заблокированы в хранилище, которые на поверхности выросли на 200%, но вы вообще не можете их реализовать, какая от этого польза?

Говоря о рисках, за некоторыми высокими доходами часто скрывается вероятность полной потери средств. Я видел много людей, которые, стремясь к кажущейся высокой рентабельности инвестиций, вкладывают деньги в мусорные проекты.

Смотреть только на цифры ROI и принимать решение — это, на мой взгляд, совершенно глупо! Вы должны одновременно оценивать соотношение риска и доходности, ликвидность и время, необходимое для получения этой прибыли.

Как умные люди используют Рентабельность инвестиций?

Рентабельность инвестиций действительно является простым и практичным инструментом, но она должна быть лишь первым этапом в процессе принятия инвестиционных решений, а не единственным критерием.

Пожалуйста, перед тем как принимать решение об инвестициях, хотя бы подумайте о:

• Что такое риск? Какова вероятность краха за этим уровнем рентабельности инвестиций?
• Насколько легко реализовать эту инвестицию?
• Сколько времени потребуется для достижения этой рентабельности?
• Что еще ты можешь инвестировать в это время?

ROI как начальный показатель позволяет вам оценить, стоит ли глубже изучать инвестицию, но ни в коем случае не воспринимайте его как единственный критерий. Это все равно что на свидании: вы не можете решить жениться, основываясь только на внешнем виде партнера, верно?

Инвестиции — это марафон, а не спринт. Те, кто сосредоточены только на краткосрочной Рентабельности инвестиций, в конечном итоге часто получают суровое образование от рынка.