Запись интервью: разговор с директором по инвестициям первого класса Цзинь Доу Юнь

Гость этого выпуска: Стюарт, директор по исследованию и инвестициям первого класса, Твиттер @Jindouyunz

I. Инвестиционная стратегия

1. Масштаб и распределение средств:

   • Объем фонда первого класса составляет около нескольких десятков миллионов долларов.
   • Каждый инвестиционный менеджер управляет не более чем 10 позициями.
   • Основные инвестиции в альткойны

2. Ожидаемая доходность: опередить рост BTC

3. Приемлемая просадка: нет обязательной линии просадки, если только ситуация с развитием проекта не ухудшится.

4. Торговая логика: хороший проект + хорошая цена, относительно долгосрочное удержание

II. Методология успешных инвестиций в AAVE

1. Покупать и удерживать на основе фундаментальных показателей проекта и подходящей цены
2. Определение фундаментальных факторов: проект развивается в сторону установленной цели все лучше и лучше
3. Процесс инвестирования в AAVE:
   • Начало отбора проектов с июня 2019 года
   • Анализ требований, объем требований, способность удовлетворять требования
   • Постоянно отслеживать развитие проекта
   • После изменения модели проекта было решено открыть позицию.
   • Продавалось примерно за 600 долларов в феврале-марте 2021 года

Три, методы оценки

1. Концептуальные проекты: высокий потолок, в основном финансируемые капиталом
2. Бизнес-проекты:
   • Старая дорожка: сравнительный метод, опираясь на данные ведущих проектов/соотношение рыночной капитализации
   • Новый путь: отсутствие точных методов, ориентированных на ценообразование ведущих игроков

Четыре, особенности раунда Alpha

1. Основное внимание уделяется локальным рынкам, таким как MEME,铭文, SOLANA
2. Изменение инвестиционной методологии: внимание к рыночной спекуляции, а не к практичности
3. Анализ логики спекуляции с мемами и надписями

Пять, как избежать упущения новых возможностей

1. Измените мышление, не будьте привязаны к традиционным ценностным инвестициям
2. Подумайте о потенциальных объектах и способах спекуляции на рынке.
3. Умеренно участвуйте или внимательно наблюдайте за новыми проектами, накапливайте образцы.

Шесть. Список того, что следует прекратить делать

1. Избегайте предвзятости и не придерживайтесь традиционных инвестиционных стандартов
2. Снизьте уровень эмоциональной торговли, повысив общую доходность

Семь, рекомендуемые трейдеры для наблюдения

1. Кофе для владельцев первого класса:

   • Полные возможности
   • Мыслим исходя из первых принципов
   • Способен противостоять человеческой природе и использовать возможности

2. Кевин Чжоу из Galois Capital:

   • Торговые решения основаны на количественном, точном мышлении
   • Рекомендуем послушать подкасты, в которых он участвует, чтобы узнать больше

Восемь, каналы получения информации

1. Список обязательного чтения:

   • @fishkiller
   • @nake13
   • @mindaoyang

2. Важные события в отрасли: ChainFeeds

3. Поддерживайте частое общение с профессионалами отрасли

Девять. Перспективы будущего

1. Локальные возможности все еще в основном на повестке дня
2. DePin и ИИ могут быть направлениями с высоким объемом капитальных вложений.
3. Уделяйте внимание коммуникации с командой проекта и заинтересованными сторонами

Десять. Торговые心得

1. Обратите внимание на то, кто получает прибыль и насколько велика его сила
2. Анализ способов получения прибыли и целей
3. Балансировка долгосрочного удержания и краткосрочных возможностей