Технология DLMM может стать новым стандартом для проектов Децентрализованных финансов
Недавно, после участия в конференции TOKEN2049 в Сингапуре, на поверхность всплыл очевидный тренд: проблема "ликвидности" в области Децентрализованные финансы (DeFi) сталкивается с техническими инновациями. Особенно в экосистеме Solana, технология динамического управления ликвидностью (DLMM) привлекла широкое внимание.
За последние полгода активность в DeFi на блокчейне Solana значительно возросла, резко увеличилось количество Meme-токенов, а общая заблокированная стоимость (TVL) также продолжает расти. Однако вместе с этим возникли новые вызовы: резкий рост числа проектов привел к разрозненности ликвидности, многие торговые пары имеют недостаточную глубину, а проскальзывание высокое, что негативно сказывается на пользовательском опыте и сжимает пространство для дохода поставщиков ликвидности (LP).
Технология DLMM как раз предлагает решение этих проблем. Она делает шаг вперед на основе концентрированной ликвидности Uniswap V3, реализуя динамическую автоматическую регулировку ликвидности. Эта технология позволяет интеллектуально распределять средства в зависимости от рыночной ситуации, предоставляя LP более удобный и эффективный способ управления.
Основные преимущества DLMM включают:
Автоматически реагирует на рыночные колебания, эффективно защищая от резких изменений цен
Повышение эффективности использования средств, максимизация доходности на каждую единицу капитала
Снизить проскальзывание при сделках, оптимизировать пользовательский опыт при торговле
Основная проблема, с которой сталкивается экосистема Solana на данный момент, заключается в том, что, несмотря на некоторое восстановление TVL, из-за резкого увеличения количества проектов ликвидность становится слишком раздробленной. Новые проекты часто подвергаются критике за слишком высокий слippage и недостаточную глубину. Для зрелых проектов Децентрализованные финансы низкая эффективность использования средств также ограничивает их способность привлекать новых пользователей.
Внедрение технологии DLMM похоже на оснащение рынка ликвидности "умной системой управления". Она позволяет капиталу автоматически перемещаться, всегда сосредотачиваясь на активных участках рынка, избегая потерь и простаивания средств, что способствует повышению общей эффективности экосистемы Децентрализованные финансы.
В качестве примера проекта Saros на блокчейне Solana, недавно внедренный механизм DLMM показал значительные результаты:
Снижение проскальзывания сделок, особенно заметно на некоторых торговых парах MemeCoin.
Увеличение доходности LP благодаря значительному увеличению коэффициента использования капитала
Увеличение концентрации ликвидности позволяет новым проектам быстро получать достаточную глубину после запуска.
Команда Saros планирует открыть модель DLMM как «ликвидность как услуга» (LaaS) для большего числа проектов, стремясь решить проблему распределенной ликвидности в экосистеме Solana. Это фактически является обновленной версией инфраструктуры DeFi, где технология DLMM является ее核心 движком.
С точки зрения тенденций конференции, данных на блокчейне и реального опыта пользователей, динамическое управление ликвидностью, сервисная ликвидность (LaaS) и повышение эффективности капитала становятся ключевыми движущими силами следующего роста как Solana, так и всего рынка Децентрализованные финансы.
В будущем технология DLMM, вероятно, станет обязательным компонентом для проектов DeFi, как это было с Uniswap V3. Проекты, которые первыми освоят и эффективно применят эту новую технологию, могут получить преимущество в предстоящем цикле восстановления рынка.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Технология DLMM ведет к инновациям в ликвидности Децентрализованных финансов, экосистема Solana может получить преимущества в первую очередь.
Технология DLMM может стать новым стандартом для проектов Децентрализованных финансов
Недавно, после участия в конференции TOKEN2049 в Сингапуре, на поверхность всплыл очевидный тренд: проблема "ликвидности" в области Децентрализованные финансы (DeFi) сталкивается с техническими инновациями. Особенно в экосистеме Solana, технология динамического управления ликвидностью (DLMM) привлекла широкое внимание.
За последние полгода активность в DeFi на блокчейне Solana значительно возросла, резко увеличилось количество Meme-токенов, а общая заблокированная стоимость (TVL) также продолжает расти. Однако вместе с этим возникли новые вызовы: резкий рост числа проектов привел к разрозненности ликвидности, многие торговые пары имеют недостаточную глубину, а проскальзывание высокое, что негативно сказывается на пользовательском опыте и сжимает пространство для дохода поставщиков ликвидности (LP).
Технология DLMM как раз предлагает решение этих проблем. Она делает шаг вперед на основе концентрированной ликвидности Uniswap V3, реализуя динамическую автоматическую регулировку ликвидности. Эта технология позволяет интеллектуально распределять средства в зависимости от рыночной ситуации, предоставляя LP более удобный и эффективный способ управления.
Основные преимущества DLMM включают:
Основная проблема, с которой сталкивается экосистема Solana на данный момент, заключается в том, что, несмотря на некоторое восстановление TVL, из-за резкого увеличения количества проектов ликвидность становится слишком раздробленной. Новые проекты часто подвергаются критике за слишком высокий слippage и недостаточную глубину. Для зрелых проектов Децентрализованные финансы низкая эффективность использования средств также ограничивает их способность привлекать новых пользователей.
Внедрение технологии DLMM похоже на оснащение рынка ликвидности "умной системой управления". Она позволяет капиталу автоматически перемещаться, всегда сосредотачиваясь на активных участках рынка, избегая потерь и простаивания средств, что способствует повышению общей эффективности экосистемы Децентрализованные финансы.
В качестве примера проекта Saros на блокчейне Solana, недавно внедренный механизм DLMM показал значительные результаты:
Команда Saros планирует открыть модель DLMM как «ликвидность как услуга» (LaaS) для большего числа проектов, стремясь решить проблему распределенной ликвидности в экосистеме Solana. Это фактически является обновленной версией инфраструктуры DeFi, где технология DLMM является ее核心 движком.
С точки зрения тенденций конференции, данных на блокчейне и реального опыта пользователей, динамическое управление ликвидностью, сервисная ликвидность (LaaS) и повышение эффективности капитала становятся ключевыми движущими силами следующего роста как Solana, так и всего рынка Децентрализованные финансы.
В будущем технология DLMM, вероятно, станет обязательным компонентом для проектов DeFi, как это было с Uniswap V3. Проекты, которые первыми освоят и эффективно применят эту новую технологию, могут получить преимущество в предстоящем цикле восстановления рынка.