Основой доверия сообщества к Huma является возможность в будущем внести эту часть информации в блокчейн или непосредственно раскрыть часть информации о заемщиках, чтобы обеспечить контроль за полным процессом финансирования.
Автор: Юй Сяоюй
Мы можем сразу посмотреть на общий бизнес-процесс платформы Huma, чтобы получить общее представление:
1、Пользователь предоставляет средства:
(1) Обычные пользователи (заемщики на блокчейне) вносят стейблкоины (USDC) через децентрализованную платформу Huma.
(2) Без KYC, заблокировать средства через смарт-контракт, получить фиксированный доход
(3) Средства поступают в кредитный пул Huma для использования заемщиками.
2. Кросс-граничные платежные учреждения выдвигают требования по займам:
(1) Соответствующие транснациональные платежные учреждения (например, платежные сервисы с финансовой лицензией) регистрируются на платформе Huma и подают заявку на заем;
(2) Цель займа: предоставление клиенту быстрого международного платежного сервиса.
(3) Сумма займа: обычно это краткосрочное финансирование (3-5 дней), сумма соответствует объему перевода.
3、Хранение залога:
(1) Платежные учреждения должны предоставить эквивалентный залог в фиатной валюте, т.е. фиатная валюта A (например, евро), оплаченная отправителем.
(2) Перевести фиатные деньги на регулируемый счет, указанный Huma (управляемый лицензированной организацией Arf, приобретенной Huma).
4. Заимствование USDC и выполнение платежа:
(1) Huma выдает кредит USDC платежным учреждениям через смарт-контракты;
(2) Платежные учреждения используют USDC в качестве промежуточной валюты для перевода средств в страну B через блокчейн (Solana).
(3) В стране B платежное учреждение обменивает USDC на фиатную валюту B (например, доллары США) через местных партнеров (биржи или OTC-поставщиков) и выплачивает получателю.
5. Возврат займа:
(1) Платежные учреждения в течение 3-5 дней (срок расчета) используют хранящиеся фиатные деньги A (залог) или последующие средства отправителя, чтобы обменять их на USDC и погасить основной долг и проценты по займу Huma.
(2) Huma возвращает основную сумму и доходы заимодавцу, вычитая плату за платформу (спрэд, то есть разница между процентной ставкой заимствования и доходом заимодавца).
6, Распределение доходов:
(1) Заемщик получает стабильный доход (предполагается 10% годовых).
(2) Huma зарабатывает на разнице ставок (например, процент по займу 15% - доход от займа 10% = 5%).
(3) Платежные учреждения зарабатывают на комиссиях от клиентов через услуги быстрого платежа (ниже 1%-3% от Swift) и покрывают стоимость процентов по займам.
!
Роли и позиции сторон в процессе ведения бизнеса:
Мы можем видеть, что Huma создала платформу для кредитования, где обычные пользователи выступают в роли кредиторов, предоставляя источники финансирования, а транснациональные платежные учреждения выступают в роли заемщиков, заимствуя средства;
В сценарии трансакций через границу, отправитель переводит фиатную валюту A страны A. Если использовать традиционную систему расчетов SWIFT, это займет 3-6 рабочих дней и потребует очень высоких комиссий, включая разницу в курсе и комиссии за конвертацию валюты, обычно от 1% до 3%.
Таким образом, после получения платежных средств от отправителя, учреждения по международным платежам не используют напрямую Swift, а используют стабильную монету USDC в качестве промежуточной валюты, занимают стабильную монету на платформе Huma, а затем напрямую в целевой стране B обменивают USDC на местную валюту B, этот платежный процесс может быть завершен в тот же день.
На протяжении всего процесса Huma предоставила краткосрочное финансирование для расчетов по трансакциям через USDC для трансграничных платежных учреждений, которые должны пройти одну операцию вывода и одну операцию ввода.
Заемная сторона Huma является регулируемым транснациональным платежным учреждением, которое должно предоставить эквивалентное фиатное обеспечение (например, местную валюту отправителя) и разместить средства на регулируемом счете для обеспечения контролируемых рисков.
Заимствующий участник участвует через смарт-контракт на блокчейне, без необходимости KYC, напрямую внося стейблкоины.
Платформа должна контролировать квалификацию заемщиков, заявки на заем и зарабатывать на спреде (процентная ставка по займу выше доходности от кредитования).
Здесь стоит упомянуть компанию Arf, приобретенную Huma Finance:
Arf - это финансовое учреждение, зарегистрированное в Швейцарии, которое может предоставить услуги расчета на основе стейблкоинов для лицензированных платежных учреждений по всему миру.
Таким образом, после приобретения Arf Huma сразу же решила вопросы лицензирования и соблюдения норм, используя этот субъект для ведения бизнеса.
Нужно понимать, что самой большой проблемой и одновременно самым большим барьером в финансовом бизнесе является соблюдение нормативных требований.
Huma хитро решила проблему соблюдения норм, приобретя лицензированную организацию, одновременно создав свои конкурентные барьеры.
Подводя итог:
Весь процесс работы и бизнес-модель Huma довольно ясны, однако оффлайн-часть все же является черным ящиком, и по-прежнему существует много возможностей для маневра.
Таким образом, ключом к получению доверия сообщества для Huma является возможность в будущем перенести эту часть информации в блокчейн или напрямую раскрыть часть информации о заемщиках, чтобы обеспечить контроль за всем процессом использования средств.
Также стоит обратить внимание на то, что Huma на самом деле намерена заниматься не только предварительным финансированием трансакций международных платежей; этот бизнес является лишь важной отправной точкой, в будущем он будет расширяться на более широкие сферы деятельности:
Кросс-боджные платежи — это рынок в 4 триллиона долларов, в то время как рынок кредитных карт составляет 16 триллионов долларов, и его можно расширить на более широкий рынок Trade Finance (торговое финансирование).
В общем, Huma строит платформу PayFi и экосистему PayFi, этот проект можно назвать сочетанием практического и нарративного проектов, который стоит долгосрочного внимания.
Посмотреть Оригинал
Содержание носит исключительно справочный характер и не является предложением или офертой. Консультации по инвестициям, налогообложению или юридическим вопросам не предоставляются. Более подробную информацию о рисках см. в разделе «Дисклеймер».
Что такое финансирование предоплаты, которое делает лидер в области PayFi Huma Finance?
Автор: Юй Сяоюй
Мы можем сразу посмотреть на общий бизнес-процесс платформы Huma, чтобы получить общее представление:
1、Пользователь предоставляет средства:
(1) Обычные пользователи (заемщики на блокчейне) вносят стейблкоины (USDC) через децентрализованную платформу Huma.
(2) Без KYC, заблокировать средства через смарт-контракт, получить фиксированный доход
(3) Средства поступают в кредитный пул Huma для использования заемщиками.
2. Кросс-граничные платежные учреждения выдвигают требования по займам:
(1) Соответствующие транснациональные платежные учреждения (например, платежные сервисы с финансовой лицензией) регистрируются на платформе Huma и подают заявку на заем;
(2) Цель займа: предоставление клиенту быстрого международного платежного сервиса.
(3) Сумма займа: обычно это краткосрочное финансирование (3-5 дней), сумма соответствует объему перевода.
3、Хранение залога:
(1) Платежные учреждения должны предоставить эквивалентный залог в фиатной валюте, т.е. фиатная валюта A (например, евро), оплаченная отправителем.
(2) Перевести фиатные деньги на регулируемый счет, указанный Huma (управляемый лицензированной организацией Arf, приобретенной Huma).
4. Заимствование USDC и выполнение платежа:
(1) Huma выдает кредит USDC платежным учреждениям через смарт-контракты;
(2) Платежные учреждения используют USDC в качестве промежуточной валюты для перевода средств в страну B через блокчейн (Solana).
(3) В стране B платежное учреждение обменивает USDC на фиатную валюту B (например, доллары США) через местных партнеров (биржи или OTC-поставщиков) и выплачивает получателю.
5. Возврат займа:
(1) Платежные учреждения в течение 3-5 дней (срок расчета) используют хранящиеся фиатные деньги A (залог) или последующие средства отправителя, чтобы обменять их на USDC и погасить основной долг и проценты по займу Huma.
(2) Huma возвращает основную сумму и доходы заимодавцу, вычитая плату за платформу (спрэд, то есть разница между процентной ставкой заимствования и доходом заимодавца).
6, Распределение доходов:
(1) Заемщик получает стабильный доход (предполагается 10% годовых).
(2) Huma зарабатывает на разнице ставок (например, процент по займу 15% - доход от займа 10% = 5%).
(3) Платежные учреждения зарабатывают на комиссиях от клиентов через услуги быстрого платежа (ниже 1%-3% от Swift) и покрывают стоимость процентов по займам.
!
Роли и позиции сторон в процессе ведения бизнеса:
Мы можем видеть, что Huma создала платформу для кредитования, где обычные пользователи выступают в роли кредиторов, предоставляя источники финансирования, а транснациональные платежные учреждения выступают в роли заемщиков, заимствуя средства;
В сценарии трансакций через границу, отправитель переводит фиатную валюту A страны A. Если использовать традиционную систему расчетов SWIFT, это займет 3-6 рабочих дней и потребует очень высоких комиссий, включая разницу в курсе и комиссии за конвертацию валюты, обычно от 1% до 3%.
Таким образом, после получения платежных средств от отправителя, учреждения по международным платежам не используют напрямую Swift, а используют стабильную монету USDC в качестве промежуточной валюты, занимают стабильную монету на платформе Huma, а затем напрямую в целевой стране B обменивают USDC на местную валюту B, этот платежный процесс может быть завершен в тот же день.
На протяжении всего процесса Huma предоставила краткосрочное финансирование для расчетов по трансакциям через USDC для трансграничных платежных учреждений, которые должны пройти одну операцию вывода и одну операцию ввода.
Заемная сторона Huma является регулируемым транснациональным платежным учреждением, которое должно предоставить эквивалентное фиатное обеспечение (например, местную валюту отправителя) и разместить средства на регулируемом счете для обеспечения контролируемых рисков.
Заимствующий участник участвует через смарт-контракт на блокчейне, без необходимости KYC, напрямую внося стейблкоины.
Платформа должна контролировать квалификацию заемщиков, заявки на заем и зарабатывать на спреде (процентная ставка по займу выше доходности от кредитования).
Здесь стоит упомянуть компанию Arf, приобретенную Huma Finance:
Arf - это финансовое учреждение, зарегистрированное в Швейцарии, которое может предоставить услуги расчета на основе стейблкоинов для лицензированных платежных учреждений по всему миру.
Таким образом, после приобретения Arf Huma сразу же решила вопросы лицензирования и соблюдения норм, используя этот субъект для ведения бизнеса.
Нужно понимать, что самой большой проблемой и одновременно самым большим барьером в финансовом бизнесе является соблюдение нормативных требований.
Huma хитро решила проблему соблюдения норм, приобретя лицензированную организацию, одновременно создав свои конкурентные барьеры.
Подводя итог:
Весь процесс работы и бизнес-модель Huma довольно ясны, однако оффлайн-часть все же является черным ящиком, и по-прежнему существует много возможностей для маневра.
Таким образом, ключом к получению доверия сообщества для Huma является возможность в будущем перенести эту часть информации в блокчейн или напрямую раскрыть часть информации о заемщиках, чтобы обеспечить контроль за всем процессом использования средств.
Также стоит обратить внимание на то, что Huma на самом деле намерена заниматься не только предварительным финансированием трансакций международных платежей; этот бизнес является лишь важной отправной точкой, в будущем он будет расширяться на более широкие сферы деятельности:
Кросс-боджные платежи — это рынок в 4 триллиона долларов, в то время как рынок кредитных карт составляет 16 триллионов долларов, и его можно расширить на более широкий рынок Trade Finance (торговое финансирование).
В общем, Huma строит платформу PayFi и экосистему PayFi, этот проект можно назвать сочетанием практического и нарративного проектов, который стоит долгосрочного внимания.