Leitura obrigatória para principiantes no mundo das criptomoedas: 8 indicadores técnicos para reduzir as suas perdas

O maior erro ao fazer trading de criptomoedas é abrir posições com base em intuição. O mercado é demasiado volátil e confiar apenas no instinto resulta em perdas 99% das vezes. Então, o que usam os traders profissionais? Indicadores técnicos — ferramentas que falam através dos dados.

Não há aqui nenhuma fórmula mágica; trata-se apenas de resumir padrões dos preços e volumes históricos. Hoje vamos dissecar os 8 indicadores mais usados no mundo das criptomoedas. Depois de leres isto, vais saber quando comprar e quando sair.

1. RSI (Índice de Força Relativa)

Em termos simples: Diz-te se a moeda está sobrecomprada ou sobrevendida.

O RSI varia entre 0 e 100. Acima de 70 é a “zona quente” (pode ser hora de vender), abaixo de 30 é a “zona fria” (pode haver uma recuperação). É um dos favoritos dos traders de cripto porque é fácil de usar e muito direto.

Vantagens: Fácil de aprender, sinais claros. Desvantagens: Deve ser usado em conjunto com outros indicadores, sozinho é fácil ficar preso numa má posição.

2. MACD (Média Móvel de Convergência/Divergência)

Função principal: Identificar quando a tendência de compra ou venda começa a mudar.

Na prática, usa o cruzamento de três linhas para confirmar tendências. Cruzamento ascendente = sinal de compra; cruzamento descendente = sinal de venda. Mas pode enganar — por exemplo, a 20 de março de 2021, o MACD deu sinal de venda, mas o BTC continuou a subir fortemente.

Como usar: Deve ser combinado com RSI ou outros indicadores para confirmação; isoladamente pode induzir em erro.

3. Indicador Aroon

Para quem: Iniciantes que querem avaliar rapidamente a força da tendência.

Duas linhas que oscilam; se a linha superior está alta, a tendência de subida é forte; se a inferior está alta, a de descida é que domina. Muito intuitivo. Consegue ainda sinalizar reversões de tendência antecipadamente.

Atenção: Este indicador é um pouco atrasado, reage a movimentos de preços passados e não prevê o futuro. Por isso, funciona melhor em conjunto com indicadores líderes como o RSI. Em mercados muito voláteis pode dar sinais falsos.

4. Retrações de Fibonacci

O que tem de especial: Usa proporções matemáticas para prever onde o preço pode reverter.

O princípio é dividir a diferença de preço entre o topo e o fundo em proporções de 23,6%, 38,2%, 50%, 61,8%. Muitas moedas tendem a reverter nestes níveis.

Problema: Cada trader pode escolher uma janela temporal diferente, vendo níveis distintos, o que pode causar divergências.

5. OBV (On-Balance Volume / Indicador de Fluxo de Volume)

Serve para: Avaliar a intenção por trás do volume — se são pequenos investidores a comprar ou grandes mãos a vender.

Se o OBV diverge do preço, é um sinal de alerta. Por exemplo, se o preço sobe mas o OBV desce, o volume não é sólido e a subida pode não durar.

Limitação: Só funciona bem em mercados com tendência clara; em mercados laterais não tem utilidade.

6. Ichimoku (Nuvem)

O indicador mais completo: Mostra tendência, suportes/resistências e momentum num só gráfico.

Composto por 5 linhas, com a “nuvem” ao centro a atuar como zona de suporte/resistência. Preço acima da nuvem = tendência de alta, abaixo = tendência de baixa.

Desvantagem: É complexo e pode ser intimidante para principiantes. Leva tempo a aprender.

7. Estocástico (KDJ)

O mais rápido: Mede rapidamente estados de sobrecompra e sobrevenda.

Princípio: Quando o preço sobe, o fecho tende a aproximar-se do topo da variação; quando desce, aproxima-se do fundo.

Melhor uso: Para operações de curto prazo. Problema: Em mercados laterais ou de consolidação, pode dar muitos falsos sinais.

8. Bandas de Bollinger

Função: Mede a volatilidade do mercado e identifica pontos de entrada/saída.

São três linhas: linha do meio (média móvel de 20 dias), banda superior (limite superior de volatilidade), banda inferior (limite inferior). Preço junto à banda superior pode indicar correção em baixa; junto à inferior, possível recuperação. Quando o mercado está volátil, as bandas expandem; quando está calmo, contraem.

Nota: As Bandas de Bollinger só analisam dados históricos, previsão limitada. Em mercados pouco voláteis, podem gerar sinais falsos.

Para terminar

Nenhum indicador, por si só, deve decidir as tuas operações. Os profissionais usam vários indicadores para se confirmarem mutuamente. Por exemplo: se o RSI mostra sobrecompra, confirma a tendência com o MACD e usa as Bandas de Bollinger para definir o melhor ponto de saída. Só assim se minimiza o risco.

O erro mais comum dos iniciantes é confiar num só indicador — basta uma má experiência para perceber porque é que é fundamental combinar vários.