Como usar o MACD na análise de preços - Guia prático para traders

O que é o MACD e por que é importante para a análise técnica?

No trading, o indicador MACD é uma ferramenta analítica muito útil para acompanhar as mudanças nas tendências de preço. (Tendência) e medir a força do momento. (Impulso) Ao mesmo tempo.

MACD (Divergência de Convergência de Médias Móveis) É um indicador inventado por Gerald Appel no final da década de 1970, tomando a média exponencial. (Média Móvel Exponencial - EMA) As duas linhas são comparadas para ver a convergência e a divisão de preços a curto e longo prazo.

A estrutura principal do MACD é composta por 3 partes.

Parte 1: Principais Linhas MACD

A linha MACD é calculada tomando o valor EMA.(12) Vamos subtrair com EMA.(26):

MACD = EMA(12) - EMA(26)

Fórmula de Cálculo EMA: EMA = (P × k) + (EMAn-1 × (1 - k)) onde k = 2/(n+1) E P é o preço atual.

Método de Leitura:

• MACD > 0 (Mantenha-se acima da linha 0): A média móvel de curto prazo é maior do que a de longo prazo → mostra uma tendência ascendente.
• MACD < 0 (Abaixo da linha 0): A média móvel de curto prazo é inferior à de longo prazo → mostra uma tendência descendente.

A inclinação da linha MACD também pode ser observada para avaliar a intensidade da tendência. Se a inclinação acelerar, (Mais positivo ou mais negativo) Indica que a tendência está forte, mas se a inclinação estiver a diminuir, indica um enfraquecimento da tendência.

Parte 2: Linha de Sinalização (Linhas de Sinalização)

Linha de Sinalização = EMA(9) do valor MACD.

Esta linha atua como linha de confirmação, tomando o valor MACD para encontrar a média exponencial de 9 períodos.

Aplicações:

• Quando o MACD > linha de sinalização e o MACD > 0 → Bullish. (Sinal forte de compra)
• No MACD < Signal Line และ MACD < 0 → Bearish (Sinais de Venda Fortes)

Nota: valor EMA(9) Quanto à Linha de Sinal, pode ser ajustada de acordo com a experiência do trader, como a EMA.(5) ou EMA(7) Para tornar o sistema mais rápido.

Parte 3: Histograma MACD (Gráfico de barras)

Histograma MACD = MACD - Linha de Sinalização

Mostra a diferença entre o MACD e a Linha de Sinalização num gráfico de barras.

Interpretação:

• Histograma > 0 (Positivo): MACD > Linha de Sinal → Tendência Otimista Quanto mais positivo, melhor. A tendência é ainda mais forte.
• Histograma < 0 (Eliminar): MACD < Signal Line → แนวโน้มขาลง ยิ่งลบมากเท่าไร แนวโน้มก็ยิ่งแข็งแกร่ง
• Histograma = 0 (Ponto crítico): As duas retas cruzam-se → pontos alteram a tendência.

Quando o Histograma = 0 e depois começa a ser negativo, é um sinal de venda que o MACD atravessa a Linha do Sinal. Se começar positivo, será um sinal de compra de que o MACD atravessa a Linha de Sinal para cima.

EMA vs. SMA no cálculo do MACD

SMA (Média móvel simples) Dê peso igual a todos os valores, resultando em linhas suaves mas menos suscetíveis ao preço mais recente.

EMA (Média móvel exponencial) Pese mais com os preços mais recentes. Isto torna-os mais sensíveis às alterações de preço.

O MACD utiliza a EMA porque pode enviar sinais mais rapidamente, adequado para dados de séries temporais. (Séries Temporais) Como os preços das ações ou das criptomoedas.

Exemplo de cálculo baseado em dados USDCHF

Aqui está uma tabela de exemplo dos cálculos MACD do preço de fecho do USDCHF para o período de junho a julho de 2023:

Preço de fecho |(12) | EMA(26) | MACD | Linha de Sinal | Histograma | |--------|---------|---------|---------|------|-------------|-----------| | 21/07 | 0,8651 | 0,8705 | 0,8808 | -0,0104 | -0,0067 | -0,0037 | | 20/07 | 0,8579 | 0,8728 | 0,8821 | -0,0093 | -0,0057 | -0,0036 | | 19/07 | 0,8576 | 0,8755 | 0,8840 | -0,0086 | -0,0048 | -0,0037 | | 10/07 | 0,8889 | 0,8964 | 0,8970 | -0,0006 | -0,0008 | 0,0002 | | 06/07 | 0,8985 | 0,8969 | 0,8979 | -0,0010 | -0,0007 | -0,0002 | | 23/06 | 0,8949 | 0,8991 | 0,8993 | -0,0002 | 0,0012 | -0,0014 | | 22/06 | 0,8923 | 0,8998 | 0,8996 | 0,0002 | 0,0016 | -0,0014 | | 16/06 | 0,8916 | 0,9034 | 0,9013 | 0,0020 | 0,0035 | -0,0015 | | 09/06 | 0,8987 | 0,9062 | 0,9014 | 0,0049 | 0,0038 | 0,0011 | | 02/06 | 0,9056 | 0,9025 | 0,8992 | 0,0032 | 0,0029 | 0,0004 | | 22/05 | 0,8982 | 0,8955 | 0,8936 | 0,0019 | 0,0019 | 0,0000 |

A partir desta tabela, a evolução do MACD pode ser vista começando a partir de um valor negativo e depois aproximando-se de 0 até cruzar o eixo horizontal, indicando uma mudança de tendência descendente para tendência ascendente.

O que indica o MACD?

1) Indicação de tendência (Identificação de tendências)

Como o MACD é calculado com base na diferença de duas EMAs, pode indicar a principal tendência direcional:

• Tendência ascendente: Ocorre quando a EMA(12) > EMA(26) Faz o MACD > 0
• Tendência descendente: Ocorre quando a EMA(12) < EMA(26) Faz o MACD < 0
• Ponto Crítico: Quando MACD = 0, o sistema não pode indicar claramente a tendência, mas é um ponto de viragem importante.

2) Medindo a força de uma tendência (Força de Momento)

A aceleração da linha MACD indica a força da tendência:

Forte tendência ascendente:

• A EMA de curto prazo afasta-se da EMA de longo prazo.
• O MACD mostra valores positivos e acelera de forma mais positiva.
• A linha MACD apresenta uma inclinação crescente para cima.

Tendência de subida fraca:

• A EMA de curto prazo começa a aproximar-se da EMA de longo prazo.
• O MACD é positivo, mas menos positivo.
• A linha MACD tem uma inclinação descendente, podendo haver uma mudança na tendência como resultado.

Forte tendência descendente:

• A EMA de curto prazo é separada da EMA de longo prazo numa direção descendente.
• O MACD mostra valores negativos e acelera de forma mais negativa.
• A linha MACD tem uma inclinação descendente crescente.

3) Sinais de conflito (Divergência) - Sinais de mudança de tendência

Divergência de Baixa: O preço também atingiu novos máximos na tendência ascendente, mas o MACD não seguiu o mesmo caminho. (O valor MACD está abaixo do máximo anterior.) Isto indica que o momento está a enfraquecer.

Divergência Otimista: O preço também atingiu um novo mínimo na tendência descendente, mas o MACD não seguiu o mesmo caminho. (O valor MACD é superior ao mínimo anterior.) Indica que o ímpeto está a consolidar-se.

Como usar o MACD para comércio - Sistemas de Sinalização

Método 1: Zero-Cross (Cortando através do eixo horizontal)

Aqui está a forma mais básica de ler o MACD:

Sinais de compra:

• O MACD está abaixo da linha 0. (Negativo) Mostra uma tendência descendente
• Quando o MACD ultrapassa a linha 0 e entra na zona positiva → um sinal de compra.
• Indica que a tendência está a mudar de baixista para ascendente.

Sinais de venda:

• O MACD está acima da linha 0. (Positivo) Mostra uma tendência ascendente
• Quando o MACD atravessa a linha 0 e entra na zona negativa → um sinal de venda.
• Indica que a tendência está a mudar de tendência ascendente para descendente.

Método 2: Crossover MACD (Cruzamento com a Linha de Sinalização)

Este método fornece um sinal mais rápido do que o Zero-Cross porque procura alterações no MACD antes de cruzar o eixo horizontal:

Sinais de compra:

• O MACD está abaixo da Linha de Sinal, na zona negativa. (Tendência descendente)
• O MACD está a aumentar gradualmente, mostrando um enfraquecimento do momentum baixista.
• Quando o MACD atravessa a Linha de Sinalização. Mesmo que continue negativo, → sinal de compra.

Sinais de venda:

• O MACD está acima da Linha de Sinal, na zona positiva. (Tendência ascendente)
• O MACD está a descer gradualmente, mostrando um enfraquecimento do momentum otimista.
• Quando o MACD atravessa a Linha de Sinalização. Apesar de ainda ser positivo, → sinais de venda.

Método 3: Negociação por Divergência MACD

Use o conflito entre preço e MACD para prever o ponto de alteração:

Sinais de compra (Divergência Otimista):

• O preço atingiu um novo mínimo durante a queda.
• MACD não segue O valor no novo mínimo é superior ao mínimo anterior.
• O MACD começa a atravessar a Central Line → um sinal de compra.

Sinais de venda (Divergência baixista):

• O preço atingiu um novo máximo durante a fase ascendente.
• MACD não segue O valor no novo máximo é inferior ao máximo anterior.
• O MACD começa a atravessar a Central Line → um sinal de venda.

A usar MACD em combinação com outras ferramentas

Isto porque o MACD é um indicador atrasado que fica mais lento do que o preço real. Recomendações para usar em combinação com outras ferramentas para aumentar a precisão:

MACD + RSI

RSI (Índice de Força Relativa) Indica momentum e indica preços sobrecomprados. (Sobrecomprado) Ou exagerado. (Sobrevalorizado)

Sistema de Combinação:

• Usar o MACD para confirmar a tendência.
• Usar o RSI que entra na zona de Sobrevenda/Sobrecompra para encontrar um ponto de viragem.
• A interseção MACD torna o sinal mais preciso.

MACD + Bandas de Bollinger

Bandas Bollinger Use o desvio padrão para indicar o ponto em que o preço se desvia significativamente da média.

Sistema de Combinação:

• Quando as Bollinger Bands apertam (apertar) Volatilidade ainda baixa
• E o MACD continua a mover-se de ambos os lados.
• Banda de Bollinger Breakout juntamente com Crossover MACD → Sinais Fiáveis

MACD + Williams %R

Williams %R Ajudar a identificar Zonas de Sobrecompra/Sobrevenda

Sistema de Combinação:

• Quando a Williams %R entra na zona de sobrevenda e começa a subir.
• E o MACD cruza a Central Line up → um forte sinal de compra.
• Quando a Williams %R entra na zona de sobrecompra e começa a declinar.
• E o MACD atravessa a Central Line → um forte sinal de venda.

MACD + Padrões de Preços

Use o modelo de preços. (por exemplo, Triângulo, Duplo Cima/Baixo, Cabeça e Ombros) Como indicador da escolha do caminho:

Sinal de Separação:

• O preço está a formar um padrão de oscilação. (Triângulo, Retângulo)
• O MACD move-se perto do eixo horizontal. Mostra baixa volatilidade
• Quando o preço quebra, o histograma mostra uma mudança clara.
• Crossover MACD confirma → sinais fiáveis

Limitações MACD a Ter em Atenção

1. Como Indicador de Atraso: Sinaliza mais devagar que o preço, especialmente quando se usa Zero Cross
2. Risco de Serra de Chicote: Num mercado restrito. (Mercado de Distribuição) O MACD pode enviar sinais falsos frequentemente.
3. Atraso do Sinal: Embora o MACD Crossover seja mais rápido que o Zero Cross, continua a ser lento em comparação com os Indicadores Avançados.
4. A divergência ocorre raramente: Esta informação tem grandes implicações, mas pode demorar muito tempo.

Solução:

• O MACD não deve ser usado como um único indicador.
• Deve ser combinado com Suporte/Resistência, Ação do Preço e outras ferramentas.
• Experimentar ajustar os valores de FastLength, SlowLength e SignalLength para se adequar ao período de tempo utilizado.
• Combinado com Gestão de Risco Rigorosa

Conclusão

O MACD é uma ferramenta analítica versátil e útil para traders de todos os níveis, mas o sucesso da utilização do MACD depende de:

1. Compreende Totalmente Sobre a Metodologia MACD e os Princípios por Trás dela
2. Teste da Conta Demo Para se familiarizar e ajustar ao seu estilo de trading.
3. Integração com outras ferramentas Para aumentar a precisão e reduzir falsos sinais.
4. Gestão de Risco Ao definir o stop loss correto e obter lucro.

Se um trader conseguir aplicar este conhecimento de forma disciplinada e de acordo com o plano de negociação, será capaz de o fazer. Este indicador torna-se uma ferramenta que lhe permite acompanhar consistentemente as tendências de preços e gerar lucros.