2026年 está a tornar-se um divisor de águas na indústria de comunicações óticas. O mercado global de módulos óticos prevê uma expansão a uma taxa média anual de 35%, e por trás deste número está a transformação de toda a cadeia de valor — a aplicação madura de soluções de silício ótico e tecnologia CPO (óptica de encapsulamento conjunto), que estão prestes a abrir uma nova porta de crescimento.

Como será distribuído este benefício? Desde o design de chips até à fabricação, da montagem de módulos à integração de sistemas, toda a cadeia de produção está a preparar-se. No setor de circuitos integrados optoeletrônicos, gigantes tecnológicos como Intel, Broadcom e NVIDIA já têm estratégias estabelecidas, enquanto Cisco, Nokia e outros fornecedores de equipamentos de comunicação também competem pela liderança. Empresas especializadas como MaxLinear e Lumentum estão a prosperar, enquanto novas empresas como Credo e Astera Labs estão a acelerar na pista do silício ótico.

As oportunidades na produção também estão em alta. TSMC, Intel e UMC tornaram-se centros de fluxo de produção, com a sua capacidade a determinar a velocidade de produção de chips de silício ótico. Ao mesmo tempo, GlobalFoundries, STMicroelectronics e outros também competem por fatias do processo CMOS. Fornecedores de módulos óticos como Coherent e Lumentum estão numa posição de ligação, tendo de conectar-se aos chips e ao mesmo tempo satisfazer as necessidades finais.

No downstream, fabricantes de EMS/conectores como Amphenol e Jabil desempenham papéis cruciais na montagem, enquanto Arista Networks, Cisco, Huiyu e outros estão a desencadear uma nova rodada de competição no setor de redes de centros de dados. A posição dominante da Corning no setor de cabos de fibra óptica permanece sólida, mas com a evolução tecnológica, o cenário competitivo também está a ajustar-se de forma subtil.

Esta é uma atualização de toda a cadeia, desde o design de chips, fabricação de wafers, encapsulamento de módulos até à integração de sistemas. Quem conseguir conquistar este setor de crescimento de 35%, terá vantagem na próxima fase do ciclo tecnológico.