Introdução à Teoria das Ondas de Elliott

O que é a Teoria de Elliott?

A Teoria de Elliott é uma teoria para análise técnica em mercados financeiros. Baseia-se na ideia de que os mercados tendem a seguir padrões específicos, independentemente do prazo 🔍

No seu núcleo, a Teoria das Ondas de Elliott (EWT) mostra que os movimentos do mercado seguem ciclos psicológicos. Os padrões refletem a psicologia do mercado, alternando entre tendências de baixa e de alta 📈📉

Ralph Nelson Elliott criou isso na década de 1930. Um contador e autor americano. A teoria só ganhou popularidade na década de 1970, graças a Prechter e Frost 🚀

Foi inicialmente chamado de Princípio das Ondas. Elliott estudou dados do mercado extensivamente. Principalmente mercados de ações. Sua pesquisa abrangeu cerca de 75 anos.

Agora é utilizado para identificar ciclos de mercado em vários mercados financeiros. Mas na verdade não é um indicador. É mais uma teoria. Como Prechter disse:

[...] O Princípio da Onda não é principalmente uma ferramenta de previsão; é uma descrição detalhada de como os mercados funcionam.

– Prechter, R. R. O Princípio da Onda de Elliott (p.19).

Padrão Básico de Ondas de Elliott

O padrão normalmente mostra 8 ondas. Cinco Ondas de Impulso a favor da tendência. Três Ondas Corretivas contra ela 🌊

Em um mercado em alta, parece assim:

Vemos cinco Ondas de Impulso - três para cima (1, 3, 5), duas para baixo (A, C). Qualquer movimento com a tendência principal é uma Onda de Impulso. Assim, 2, 4 e B são as Ondas Corretivas.

Elliott notou que esses padrões têm propriedades fractais. Meio fascinante. Afaste-se, e as ondas 1-5 podem ser apenas uma maior Onda Impulsiva (I). O movimento A-B-C? Apenas uma Onda Corretiva (II) 🔄

Amplie e a onda 3 se divide em cinco ondas menores.

Um ciclo de mercado em baixa? Parece semelhante, mas invertido.

Ondas de Impulso

As Ondas de Impulso seguem sempre a tendência maior 🏹

Cada Onda de Impulso contém cinco ondas menores. Elliott chamou isso de Padrão de Cinco Ondas. Ele fez três regras:

• A onda 2 não pode retrair mais de 100% da onda 1.

• A onda 4 não pode retrair mais de 100% da onda 3.

• A onda 3 não pode ser a mais curta entre as ondas 1, 3 e 5. Normalmente, é a mais longa. Ela sempre ultrapassa o ponto final da onda 1.

Ondas Corretivas

As Ondas Corretivas geralmente têm três ondas. Nomeadas A, B e C 🧩

Eles são menores do que as Ondas de Impulso. Faz sentido. Eles lutam contra a tendência maior. Essa luta torna-os difíceis de identificar às vezes. Eles variam em comprimento e complexidade.

Prechter enfatizou uma regra chave: Ondas corretivas nunca têm cinco ondas.

A Teoria de Elliott Funciona?

As pessoas discutem sobre isso. Alguns dizem que o sucesso depende da sua habilidade em dividir corretamente os movimentos do mercado 🤔

As ondas podem ser desenhadas de maneiras diferentes. Não é fácil. Leva prática. É subjetivo.

Críticos dizem que não é legítimo. Muito subjetivo. Regras demasiado frouxas. No entanto, milhares de investidores parecem usá-lo com sucesso 💰

Muitos traders agora misturam a Teoria de Elliott com outros indicadores. As ferramentas de Fibonacci são companheiras populares 🌟

Menos Pensamento

Elliott não especulou muito sobre o porquê de os mercados apresentarem esta estrutura de ondas 5-3. Ele apenas analisou dados e notou padrões. O princípio decorre dos ciclos de mercado criados pela natureza humana e pela psicologia das massas.

Lembre-se, no entanto - é apenas uma teoria, não um indicador. Não há uma forma "correta" de a usar. É subjetiva por natureza. Prever mercados com EWT requer prática. Você tem que aprender a contar ondas. Não é exatamente amigável para iniciantes 🧠