O preço do ETH caiu drasticamente, resultando em 1 bilhão de dólares em liquidações. As liquidações de empréstimos DeFi atingiram um novo recorde no ano.
Recentemente, o mercado de Ativos de criptografia passou por uma grave correção. Desde o início de agosto, o desempenho do mercado tem sido consistentemente fraco, com múltiplos fatores contribuindo para essa situação. O aumento das tensões geopolíticas, a mudança na política do banco central japonês que causou grandes oscilações no mercado de ações japonês, os dados de emprego nos Estados Unidos abaixo das expectativas e a disseminação de preocupações sobre uma recessão econômica, juntamente com os fracos resultados de várias gigantes da tecnologia e do varejo, afetaram a confiança do mercado.
No dia 5 de agosto, com uma grande queda nos mercados financeiros tradicionais, o mercado de ativos de criptografia também despencou. Segundo estatísticas, o valor liquidado em todas as exchanges em 24 horas alcançou 1 bilhão de dólares, onde os valores liquidadas do bitcoin e do ethereum foram de 350 milhões de dólares e 342 milhões de dólares, respetivamente.
A análise em cadeia mostra que a queda acentuada no preço do Ethereum desencadeou uma série de reações em cadeia. Vários grandes detentores foram forçados a liquidar suas posições para pagar empréstimos. Por exemplo, um endereço liquidou 6.559 ETH para pagar um empréstimo de 277,9 WBTC; outro endereço liquidou 2.965 ETH para pagar um empréstimo de 7,2 milhões de USDT; e ainda outro endereço liquidou 2.771 ETH para pagar um empréstimo de 6,06 milhões de USDC, entre outros.
Os dados mostram que, em apenas uma semana, o preço do ETH caiu de cerca de 3.300 dólares para abaixo de 2.200 dólares, uma queda de mais de 30%. Além dos fatores gerais de queda do mercado, a grande desvalorização do preço do ETH também está relacionada ao aumento da pressão de liquidação de alavancagem no mercado e à venda em massa de ETH por algumas grandes instituições.
Há análises que sugerem que algumas instituições podem, devido a chamadas de margem no mercado tradicional, precisar de liquidez durante o fim de semana, ou escolher sair do negócio de ativos de criptografia por razões regulatórias. De acordo com dados on-chain, várias principais empresas de market making venderam recentemente cerca de 130 mil ETH.
Esta série de eventos provocou uma reação em cadeia, resultando em um montante de liquidação de 100 milhões de dólares em ETH em uma hora, com um total de liquidações de 445 milhões de dólares em 24 horas. As liquidações de empréstimos na plataforma DeFi também atingiram um novo recorde este ano, chegando a 320 milhões de dólares, dos quais 216 milhões de dólares foram liquidações de colaterais em ETH.
Vale a pena notar que, se o preço do ETH continuar a cair para 1950 dólares, ativos de criptografia no valor de 92,2 milhões de dólares estarão em risco de liquidação; se cair para 1790 dólares, esse número subirá para 271 milhões de dólares.
Apesar de o mercado ter passado por um ajuste severo, os fundamentos não colapsaram completamente. O índice de medo e ganância do mercado caiu para 26, um nível baixo desde 2023, e o espaço para uma nova queda acentuada a curto prazo pode ser limitado.
Qual é o futuro do desenvolvimento do ETF de spot ETH?
Em comparação com o bom desempenho do ETF de spot de Bitcoin, o caminho para o desenvolvimento do ETF de spot de Ethereum parece ser mais tortuoso. Os dados mostram que, apesar de o ETF de spot de Bitcoin ter apresentado um certo nível de saída líquida a médio prazo (principalmente devido à venda de um determinado fundo), a entrada líquida acumulada geral ainda se mantém em cerca de 17,5 bilhões de dólares, o que também é um importante suporte para a estabilidade do preço do Bitcoin.
No entanto, a situação do ETF de spot do Ethereum não é muito otimista. Devido ao tempo de lançamento coincidir com um ambiente econômico macroeconômico turbulento e um grande recuo no mercado de ativos de risco como as ações nos EUA, atualmente houve uma saída líquida acumulada de 511 milhões de dólares, com o tamanho total de ativos sendo relativamente menor em comparação ao ETF de Bitcoin. Dentre eles, um fundo de ETF de ETH representa a maior parte do volume de saída, com um valor superior a 2,1 bilhões de dólares, enquanto outros emissores de ETF estão em estado de entrada líquida.
Apesar disso, o lançamento do ETF de spot de ETH ainda marca um grande avanço regulatório para a indústria de encriptação, com implicações de longo prazo. Com a compreensão mais profunda das instituições financeiras tradicionais sobre os fundamentos do ETH, espera-se que no futuro atraia mais fluxos de capital.
O CEO de um gigante dos pagamentos afirmou que, no contexto da volatilidade do ambiente macroeconómico global, deve-se prestar mais atenção à tecnologia, ao desenvolvimento da indústria e à popularização da aplicação, em vez das flutuações de preços a curto prazo. Ele continua otimista em relação ao futuro da indústria de encriptação. Dados históricos mostram que a indústria de Ativos de criptografia tende a ter um desempenho ruim em agosto e setembro, mas as tendências após outubro costumam ser mais otimistas.
Até 5 de agosto, o valor de mercado do ETH era de aproximadamente 273,4 mil milhões de dólares, classificando-se em 37º lugar na lista de valor de mercado das empresas globais, abaixo do valor de mercado da Coca-Cola e do Bank of America, e até mesmo abaixo das reservas de caixa da empresa de um famoso investidor após a venda das suas ações da Apple (276,9 mil milhões de dólares).
Como líder em blockchains públicas aplicacionais no campo dos ativos de criptografia, o Ethereum ainda possui um enorme potencial em termos de aplicação técnica e inovação. A recente queda no valor de mercado também criou melhores oportunidades de posicionamento para investidores institucionais. Além disso, o mercado espera amplamente que o Federal Reserve possa iniciar cortes nas taxas de juros em setembro. A política de cortes nas taxas do Federal Reserve deverá compensar o impacto da volatilidade do iene no curto prazo, e a liberação de liquidez no mercado pode trazer mais injeções de capital para o ETF spot de ETH.
Esta página pode conter conteúdo de terceiros, que é fornecido apenas para fins informativos (não para representações/garantias) e não deve ser considerada como um endosso de suas opiniões pela Gate nem como aconselhamento financeiro ou profissional. Consulte a Isenção de responsabilidade para obter detalhes.
6 Curtidas
Recompensa
6
3
Compartilhar
Comentário
0/400
AltcoinAnalyst
· 08-02 21:39
A partir dos dados, o enfraquecimento do mercado financeiro tradicional afeta novamente o sentimento do mercado, é necessário estar atento a uma possível nova queda do TVL à frente, recomenda-se verificar o indicador de ativação de contas nas últimas 72h para avaliar a movimentação dos Grandes investidores.
Ver originalResponder0
CryptoSourGrape
· 08-02 21:24
De fato, foram novamente os pros que explodiram com toda a alavancagem e posição completa. Eu não tive nem a oportunidade de perder.
O preço do ETH caiu drasticamente, resultando em 1 bilhão de dólares em liquidações. As liquidações de empréstimos DeFi atingiram um novo recorde no ano.
Ativos de criptografia mercado遭遇剧烈 cair，引发连锁反应
Recentemente, o mercado de Ativos de criptografia passou por uma grave correção. Desde o início de agosto, o desempenho do mercado tem sido consistentemente fraco, com múltiplos fatores contribuindo para essa situação. O aumento das tensões geopolíticas, a mudança na política do banco central japonês que causou grandes oscilações no mercado de ações japonês, os dados de emprego nos Estados Unidos abaixo das expectativas e a disseminação de preocupações sobre uma recessão econômica, juntamente com os fracos resultados de várias gigantes da tecnologia e do varejo, afetaram a confiança do mercado.
No dia 5 de agosto, com uma grande queda nos mercados financeiros tradicionais, o mercado de ativos de criptografia também despencou. Segundo estatísticas, o valor liquidado em todas as exchanges em 24 horas alcançou 1 bilhão de dólares, onde os valores liquidadas do bitcoin e do ethereum foram de 350 milhões de dólares e 342 milhões de dólares, respetivamente.
A análise em cadeia mostra que a queda acentuada no preço do Ethereum desencadeou uma série de reações em cadeia. Vários grandes detentores foram forçados a liquidar suas posições para pagar empréstimos. Por exemplo, um endereço liquidou 6.559 ETH para pagar um empréstimo de 277,9 WBTC; outro endereço liquidou 2.965 ETH para pagar um empréstimo de 7,2 milhões de USDT; e ainda outro endereço liquidou 2.771 ETH para pagar um empréstimo de 6,06 milhões de USDC, entre outros.
Os dados mostram que, em apenas uma semana, o preço do ETH caiu de cerca de 3.300 dólares para abaixo de 2.200 dólares, uma queda de mais de 30%. Além dos fatores gerais de queda do mercado, a grande desvalorização do preço do ETH também está relacionada ao aumento da pressão de liquidação de alavancagem no mercado e à venda em massa de ETH por algumas grandes instituições.
Há análises que sugerem que algumas instituições podem, devido a chamadas de margem no mercado tradicional, precisar de liquidez durante o fim de semana, ou escolher sair do negócio de ativos de criptografia por razões regulatórias. De acordo com dados on-chain, várias principais empresas de market making venderam recentemente cerca de 130 mil ETH.
Esta série de eventos provocou uma reação em cadeia, resultando em um montante de liquidação de 100 milhões de dólares em ETH em uma hora, com um total de liquidações de 445 milhões de dólares em 24 horas. As liquidações de empréstimos na plataforma DeFi também atingiram um novo recorde este ano, chegando a 320 milhões de dólares, dos quais 216 milhões de dólares foram liquidações de colaterais em ETH.
Vale a pena notar que, se o preço do ETH continuar a cair para 1950 dólares, ativos de criptografia no valor de 92,2 milhões de dólares estarão em risco de liquidação; se cair para 1790 dólares, esse número subirá para 271 milhões de dólares.
Apesar de o mercado ter passado por um ajuste severo, os fundamentos não colapsaram completamente. O índice de medo e ganância do mercado caiu para 26, um nível baixo desde 2023, e o espaço para uma nova queda acentuada a curto prazo pode ser limitado.
Qual é o futuro do desenvolvimento do ETF de spot ETH?
Em comparação com o bom desempenho do ETF de spot de Bitcoin, o caminho para o desenvolvimento do ETF de spot de Ethereum parece ser mais tortuoso. Os dados mostram que, apesar de o ETF de spot de Bitcoin ter apresentado um certo nível de saída líquida a médio prazo (principalmente devido à venda de um determinado fundo), a entrada líquida acumulada geral ainda se mantém em cerca de 17,5 bilhões de dólares, o que também é um importante suporte para a estabilidade do preço do Bitcoin.
No entanto, a situação do ETF de spot do Ethereum não é muito otimista. Devido ao tempo de lançamento coincidir com um ambiente econômico macroeconômico turbulento e um grande recuo no mercado de ativos de risco como as ações nos EUA, atualmente houve uma saída líquida acumulada de 511 milhões de dólares, com o tamanho total de ativos sendo relativamente menor em comparação ao ETF de Bitcoin. Dentre eles, um fundo de ETF de ETH representa a maior parte do volume de saída, com um valor superior a 2,1 bilhões de dólares, enquanto outros emissores de ETF estão em estado de entrada líquida.
Apesar disso, o lançamento do ETF de spot de ETH ainda marca um grande avanço regulatório para a indústria de encriptação, com implicações de longo prazo. Com a compreensão mais profunda das instituições financeiras tradicionais sobre os fundamentos do ETH, espera-se que no futuro atraia mais fluxos de capital.
O CEO de um gigante dos pagamentos afirmou que, no contexto da volatilidade do ambiente macroeconómico global, deve-se prestar mais atenção à tecnologia, ao desenvolvimento da indústria e à popularização da aplicação, em vez das flutuações de preços a curto prazo. Ele continua otimista em relação ao futuro da indústria de encriptação. Dados históricos mostram que a indústria de Ativos de criptografia tende a ter um desempenho ruim em agosto e setembro, mas as tendências após outubro costumam ser mais otimistas.
Até 5 de agosto, o valor de mercado do ETH era de aproximadamente 273,4 mil milhões de dólares, classificando-se em 37º lugar na lista de valor de mercado das empresas globais, abaixo do valor de mercado da Coca-Cola e do Bank of America, e até mesmo abaixo das reservas de caixa da empresa de um famoso investidor após a venda das suas ações da Apple (276,9 mil milhões de dólares).
Como líder em blockchains públicas aplicacionais no campo dos ativos de criptografia, o Ethereum ainda possui um enorme potencial em termos de aplicação técnica e inovação. A recente queda no valor de mercado também criou melhores oportunidades de posicionamento para investidores institucionais. Além disso, o mercado espera amplamente que o Federal Reserve possa iniciar cortes nas taxas de juros em setembro. A política de cortes nas taxas do Federal Reserve deverá compensar o impacto da volatilidade do iene no curto prazo, e a liberação de liquidez no mercado pode trazer mais injeções de capital para o ETF spot de ETH.