Bagaimana cara mendapatkan penghasilan stabil melalui arbitrase cryptocurrency: Panduan lengkap praktik nyata

Arbitrase kripto bukan hanya tentang membeli rendah dan menjual tinggi

Ketika datang untuk menghasilkan uang dari perdagangan aset digital, reaksi pertama banyak orang adalah “beli rendah dan jual tinggi”. Tapi apakah itu benar-benar satu-satunya cara? Tentu saja tidak. Pasar mata uang kripto jauh lebih kompleks dari yang Anda kira, dengan berbagai cara untuk menghasilkan keuntungan. Jika Anda tertarik dengan perdagangan mata uang kripto tetapi pusing dengan berbagai konsep dan manajemen risiko, arbitrase kripto mungkin yang Anda cari.

Apa itu Perdagangan Arbitrase Kripto?

Inti dari arbitrase sederhana: manfaatkan perbedaan harga aset yang sama di pasar yang berbeda dan pada waktu yang berbeda untuk menghasilkan keuntungan.

Di pasar kripto, harga koin yang sama sering bervariasi antar bursa karena alasan sederhana - penawaran dan permintaan berbeda. Perbedaan harga ini persis merupakan peluang keuntungan bagi arbiter.

Dibandingkan dengan spekulasi mata uang tradisional, yang membutuhkan pemahaman analisis fundamental dan teknis, perdagangan arbitrase lebih langsung: cukup temukan selisih harga dan lakukan transaksi cepat. Tetapi kecepatan adalah kuncinya – peluang cepat berlalu.

Penjelasan terperinci tentang lima model arbitrase utama

1. Arbitrase lintas pertukaran: Cara paling langsung untuk menghasilkan uang

Arbitrase lintas bursaIni untuk menuangkan perbedaan harga antara platform yang berbeda. Karena likuiditas dan basis pengguna yang berbeda antar bursa, kutipan mata uang yang sama di berbagai platform seringkali tidak konsisten.

Arbitrase standar: penangkapan spread sederhana dan kasar

Cara paling dasar adalah dengan membeli dengan harga murah di platform A dan langsung menjual dengan harga tinggi di platform B.

Mari kita ambil contoh:

• Pertukaran tertentu A: Harga BTC $21,500
• Pertukaran tertentu B: Harga BTC $21.000

Jika Anda membeli 1 BTC di platform B dan menjualnya di platform A pada saat yang sama, Anda bisa mendapatkan $500 setelah dikurangi biaya penanganan. Namun masalahnya adalah perbedaan harga ini mungkin hanya ada selama beberapa detik.

Itu sebabnya arbiter profesional menggunakan alat otomatis. Mereka menyimpan dana di berbagai platform, terhubung ke bot perdagangan melalui antarmuka API, dan menangkap dan mengeksekusi perdagangan dalam sekejap. Pada kenyataannya, spread $500 hampir tidak ada untuk mata uang seperti BTC, yang sangat likuid. Namun, mata uang dengan volume perdagangan kecil dan likuiditas yang buruk memiliki lebih banyak peluang untuk perbedaan harga.

Arbitrase Regional: Tontonan Harga di Berbagai Wilayah

Menariknya, harga pertukaran di beberapa daerah sangat tinggi. Misalnya, beberapa bursa di Asia Timur sering mengutip harga yang melambung karena antusiasme investor lokal.

Peluang seperti itu muncul pada Juli 2023: Curve Finance (CRV)Di suatu wilayah, bursa mengutip 600% lebih tinggi dari rata-rata global. Meskipun keuntungannya menarik, likuiditas bursa lokal kecil dan sulit untuk menarik koin, yang juga berisiko.

Arbitrase terdesentralisasi: Perang harga CEX vs DEX

Pertukaran terpusat(CEX)Buku pesanan digunakan untuk mencocokkan transaksi, dan pertukaran terdesentralisasi(DEX)Gunakan pembuat pasar otomatis(AMM)Harga mekanisme. Harga koin yang sama pada dua jenis bursa sering terputus.

Anda dapat membeli DEX dengan harga murah, menjual dengan harga tinggi di CEX, atau sebaliknya.

2. Arbitrase platform tunggal: Hasilkan uang dalam bursa

Arbitrase tingkat pendanaan: pendapatan pasif paling stabil

Ini adalah favorit banyak arbiter profesional -Dapatkan penghasilan tetap dengan risiko hampir nol。

Mekanismenya adalah sebagai berikut: di pasar berjangka, pedagang panjang membayar pedagang pendek (atau sebaliknya), yang disebutTingkat pendanaan。

Biasanya tingkat pendanaannya positif, yang berarti bahwa penjual jangka panjang mensubsidi penjual pendek.

Bagaimana cara menghasilkan uang dengannya? BangunPosisi lindung nilai：

1. Beli BTC di pasar spot (misalnya 100)
2. Buka posisi short dengan leverage 1x pada saat yang sama di pasar berjangka (setara 100 BTC)
3. Kedua posisi lindung nilai satu sama lain, dan kenaikan atau penurunan harga tidak berpengaruh pada Anda
4. Duduk dan tunggu tingkat pendanaan diuangkan kembali, yang akan dikumpulkan setiap 8 jam

Kuncinya adalah memastikan bahwa posisi di kedua sisi persis sama, sehingga Anda benar-benar dapat menghindari risiko.

Selama periode tingkat pendanaan yang tinggi (ketika pasar terlalu bullish), pendapatan ini dapat mencapai tingkat tahunan lebih dari 10%. Meskipun suku bunga berfluktuasi, interval imbal hasil akan berubah selama periode volatilitas tinggi, jadi Anda perlu mengawasi pengumuman.

Arbitrase P2P: Model yang dapat dimainkan dengan sejumlah kecil uang

Pasar P2P adalah tempat di mana penjual dan pembeli berdagang secara langsung. Penjual bebas menetapkan harga, yang menciptakan spread.

Pengoperasiannya sederhana:

• Temukan koin dengan spread bid-ask terbesar
• Tempatkan pesanan beli dan jual dan tunggu lawan mengeksekusi
• Dapatkan selisih dengan harga penawaran rendah dan harga permintaan tinggi

Tetapi perhatikan beberapa lubang:

• Biaya penanganan memakan keuntungan: Jika pokoknya kecil, biaya penanganan dapat memakan semua keuntungan
• Risiko lawan: Pastikan untuk memilih rekanan yang memiliki reputasi baik dan waspadalah terhadap penipuan
• Pemilihan platform: Menemukan platform dengan perlindungan komprehensif dan layanan pelanggan 24/7 adalah yang paling penting

3. Arbitrase segitiga: Gameplay yang kompleks namun canggih

Strategi ini melibatkan tiga mata uang dan membutuhkan pemahaman mendalam tentang kerentanan harga pasar.

Misalnya, Anda dapat melakukannya seperti ini:

• Beli BTC dengan USDT
• Beli ETH dengan BTC
• Tukarkan ETH kembali ke USDT

Jika USDT masuk dan keluar tidak sama dalam siklus ini, ada keuntungan.

Tapi inilah tangkapannya: kecepatan transaksi adalah kuncinya. Penundaan apa pun dapat membuat spread menghilang atau bahkan berbalik. Kebanyakan orang menggunakan robot perdagangan untuk mengotomatiskan eksekusi.

4. Arbitrase opsi: Cara kelas atas untuk bertaruh pada volatilitas

Arbitrase opsi tidak mendapatkan selisih harga, tetapi menghasilkanPerbedaan volatilitas。

Sederhananya: volatilitas pasar yang diharapkan(Volatilitas tersirat)Ketika tidak konsisten dengan volatilitas aktual, ada peluang untuk arbitrase.

• Opsi panggilan: Anda percaya bahwa BTC akan naik lebih cepat dari yang diharapkan pasar, beli opsi panggilan
• Pasangan bearish-bullish: Beli opsi put dan call untuk memanfaatkan arbitrase bias harga

Jenis perdagangan ini membutuhkan pemahaman profesional tentang harga opsi, dan pemula rentan terhadap jebakan.

Keuntungan Nyata dari Arbitrase

(1) Keuntungan cepat Hal yang paling menarik adalah kecepatan. Mungkin hanya perlu beberapa menit dari penemuan peluang hingga penutupan, yang jauh lebih cepat daripada spekulasi mata uang tradisional.

(2) Ada banyak peluang Ada lebih dari 700 bursa di seluruh dunia, dan perbedaan harga ada di mana-mana. Koin baru diluncurkan dan bursa baru diluncurkan setiap hari, menciptakan aliran peluang yang stabil untuk arbitrageur.

(3) Pasar masih belum matang Sirkulasi informasi di pasar kripto tidak sebaik pasar tradisional, dan sinergi penetapan harga antar bursa buruk, yang memberikan kesempatan kepada arbiter.

(4) Volatilitas menciptakan perbedaan harga Justru karena fluktuasi besar dalam lingkaran mata uang, perbedaan harga koin yang sama pada platform yang berbeda akan diperbesar, dan peluang arbitrase akan meningkat.

Tantangan dan risiko dunia nyata

(1) Alat otomatisasi diperlukan Pengoperasian manual terlalu lambat, dan pada saat Anda melakukan pemesanan, perbedaan harga telah hilang. Robot harus digunakan, tetapi biaya pengembangan dan pemeliharaan adalah pengeluaran.

(2) Biaya adalah musuh Biaya penarikan, biaya transaksi, biaya jaringan… Setelah transaksi arbitrase, berbagai biaya dapat memakan lebih dari 50% dari laba kotor. Operasi kecil tidak menguntungkan sama sekali.

(3) Margin keuntungan kecil Plafon arbitrase adalah spread itu sendiri, yang biasanya hanya 1-3%. Untuk menghasilkan uang dalam jumlah yang layak, Anda memerlukan modal besar dan operasi frekuensi tinggi.

(4) Masalah batas penarikan Sebagian besar bursa memiliki batas penarikan harian. Tidak peduli seberapa bagus keuntungannya, jika tidak dapat ditarik, itu akan-. Beberapa platform memiliki batasan yang sangat ketat.

Mengapa arbitrase berisiko rendah

Spekulasi mata uang tradisional membutuhkan analisis teknis dan penilaian fundamental, dan risiko ada di mana-mana ketika pasar berfluktuasi.

Arbitrase berbeda: Anda tidak bertaruh pada arah, Anda hanya mendapatkan spread. Spread adalah kegagalan pasar yang objektif, dan tidak ada “kesalahan prediksi”.

Seluruh operasi biasanya hanya memakan waktu beberapa menit dari penemuan hingga penutupan, dan paparan risikonya sangat singkat. Sebaliknya, begitu perdagangan tradisional dibuka, risikonya mengikuti sampai posisi ditutup.

Robot mempercepat proses arbitrase

Peluang arbitrase cepat berlalu, dan tenaga kerja tidak dapat mengimbangi. Di sinilah bot perdagangan masuk.

Robot yang baik dapat:

• Pantau harga real-time di beberapa bursa secara bersamaan
• Secara otomatis mengidentifikasi peluang arbitrase
• Lakukan pemesanan secara instan
• Menghilangkan penggunaan perhitungan manual yang membosankan

Banyak arbiter profesional mengandalkan sistem otomatis. Selalu teliti dengan cermat saat memilih dan mengonfigurasi bot.

Ringkasan: Peluang vs. Realitas

Arbitrase kripto memang menawarkan jalur cepat dan berisiko rendah menuju keuntungan. Tetapi kesuksesan membutuhkan: prinsip yang cukup, alat yang sempurna, perhitungan pengeluaran yang akurat, dan pemahaman yang jelas tentang risiko.

Ringkasan keuntungan: Risiko rendah, tidak perlu analisis yang rumit, kecepatan cepat

Ringkasan kerugian: Membutuhkan pokok yang besar, banyak biaya, margin keuntungan kecil, dan penarikan terbatas

Satu pengingat terakhir: arbitrase terlihat sederhana, tetapi tidak ada kekurangan orang pintar di pasar. Saat mengejar peluang ini, penting untuk berhati-hati dan tidak tertipu oleh janji palsu dan waspada terhadap penipuan apa pun. Mengerjakan pekerjaan rumah Anda, memilih platform formal, dan beroperasi secara rasional adalah cara menuju kelangsungan hidup jangka panjang.