Серед трьох кривих індикатора KDJ, найчастіше коливається лінія J, потім лінія K, а найменше коливається лінія D.

Індикатор KDJ в процесі проектування в основному досліджує взаємозв'язок між максимальними, мінімальними та кінцевими цінами, одночасно інтегруючи концепцію імпульсу, індикатори сили та переваги ковзних середніх. Тому він дозволяє швидко та інтуїтивно оцінювати ринкові тенденції, широко використовується для аналізу середньо- та короткострокових трендів на фондовому ринку та став одним з найпоширеніших інструментів технічного аналізу на ринках ф'ючерсів та акцій.

Індикатор KDJ є за своєю суттю концепцією випадкових Коливань, тому він є відносно точним для розуміння короткострокових і середньострокових ринкових тенденцій. Однак, навіть на довгострокових графіках, KDJ має певне значення для прогнозування середньострокових трендів акцій. Наприклад, KDJ індикатор на тижневому графіку надає хороший орієнтир для середньострокової торгівлі.

У індикаторі KDJ значення K і D знаходяться в діапазоні від 0 до 100, але значення J може перевищувати 100 або бути нижчим за 0. Проте, в аналітичному програмному забезпеченні зазвичай оцінюється в межах 0-100. Загалом, з точки зору чутливості, J є найсильнішим, далі йдуть K, а D є найповільнішим, але з точки зору безпеки, J є найнижчим, далі йдуть K, а D є найстабільнішим.

Основні точки застосування KDJ:

1. Якщо лінія J на тижневому графіку змінилася з нижче 0 на висхідну і закінчилася на тижневому бичачому барі, це може означати, що приходить можливість, і можна розглянути розподілену покупку. Це особливо помітно в бичачому ринку, коли ціна акцій перебуває вище 60-тижневої ковзаючої середньої.

2. У веденні ведмедячого ринку, коли ціна акцій коливається нижче 60-тижневого ковзного середнього, тижневий J-лінія часто сповільнюється нижче 0. У цьому випадку не слід миттєво купувати, а слід терпляче чекати, поки тижневий J-лінія не повернеться вгору і закінчиться тижневою бичачою свічкою.

3. Якщо тижнева J-лінія зростає вище 100 і повертається вниз, закінчуючи тижневу свічку в вигляді ведмежої, слід бути обережним щодо формування вершини і розглянути можливість скорочення позицій. Особливо важливо бути обережним в умовах ведмежого ринку, коли ціна акцій знаходиться нижче 60-тижневої рухомої середньої.

4. У сильному ринку, де ціна акцій перебуває вище 60-тижневого рухомого середнього, лінія J на тижневому графіку часто сповільнюється на рівні понад 100. У цьому випадку не слід відразу продавати, а варто терпляче дочекатися, поки лінія J на тижневому графіку не повернеться вниз і не закінчиться на тижневій свічці знижувального типу.

Інвесторам потрібно звернути увагу на наступні два пункти при застосуванні індикатора KDJ:

(1) Індикатор KDJ є короткостроковим технічним індикатором і підходить для аналізу тенденцій цін акцій за відносно короткий період. Для аналізу більш тривалих тенденцій цін акцій можна використовувати індикатор KDJ на тижневому рівні.

(2) KDJ показник підходить для генерації торгових сигналів на коливному ринку. Коли ціна акцій входить в односторонній тренд зростання або падіння, показник KDJ сповільнюється. Сповільнений показник KDJ не може видавати дієві торгові сигнали.

Загальні принципи:

1. D% перевищує 80, що вказує на перенасичення ринку покупками, а D% нижче 0 вказує на перенасичення ринку продажами.

2. Якщо J% перевищує 100, ринок вказує на перепродаж, а якщо J% нижче 10, ринок вказує на перепродаж.

3. KD Золотий перетин: K% пробиває D% зверху, що можна вважати сигналом до покупки.

4. KD мертва хрест: коли K% проходить D% знизу, це можна вважати сигналом на продаж.

Параметри індексу KDJ:

Зазвичай у аналітичному програмному забезпеченні параметри за замовчуванням для індикатора KDJ становлять 9. З практичної точки зору, налаштування цього параметра призводить до того, що денний індикатор KDJ має часті та чутливі коливання, що є недоліком, оскільки він генерує багато недійсних сигналів. Через це індикатор KDJ часто ігнорується учасниками ринку.

Є люди, які вважають, що цей індикатор не має великої цінності. Однак, насправді, якщо змінити параметри індикатора KDJ, можна зрозуміти, що він все ще має відносно хороший ефект на визначення цінових трендів. На основі досвіду використання, якщо встановити параметри щоденного індикатора KDJ на одне з наступних значень: 5, 19, 25, можна отримати відносно хороший ефект. Користувачі можуть гнучко налаштовувати параметри цього індикатора залежно від різних акцій та часових рамок.

Якщо значення K перевищує 80, це вказує на зону перекупленості, і в короткостроковій перспективі ціна акцій може бути схильна до зниження. Якщо значення K опускається нижче 20, це вказує на зону перепроданості, і в короткостроковій перспективі ціна акцій може підвищитися.

Однак, в процесі фактичного використання KDJ існує безліч «дефектів». Наприклад, після того, як значення K потрапляє в зону перепродажу або перекупленості, часто виникають затримки або явище «уповільнення», що може заплутати інвесторів. Крім того, якщо ціна акцій різко коливається в короткостроковій перспективі або миттєві коливання ринку є значними, використання сигналів перетворення KD для торгівлі може призвести до складних ситуацій, коли купують за високою ціною, а продають за низькою.

1. J-значення перевищує 100, і особливо якщо воно перевищує 100 три дні поспіль, ціна акцій часто формує короткостроковий пік.

2. Коли J-значення менше 0, особливо якщо воно залишається нижче 0 протягом трьох днів поспіль, ціна акцій часто формує короткострокове дно. Інвестори повинні звернути увагу на те, що сигнали J-значення не з'являються часто, але коли вони з'являються, їхня надійність дуже висока. Навколо нас багато досвідчених інвесторів, які спеціалізуються на виявленні сигналів J-значення та визначенні оптимальних моментів для покупки та продажу акцій. Цей сигнал можна вважати сутністю індикатора KDJ.