#美联储重启降息步伐 sudah hampir sepuluh tahun main derivatif, sudah lihat terlalu banyak orang jatuh di kontrak. Jujur saja, soal likuidasi itu sembilan puluh persen bukan salah pasar, tapi karena manajemen risiko sendiri yang nggak beres.

$BTC $ETH

Pertama saya mau bahas kesalahpahaman terbesar—semua orang takut leverage tinggi.

Sebenarnya leverage 100x itu sendiri nggak menakutkan, yang bahaya itu berapa banyak uang yang kamu masukin. Saya pernah lihat orang pakai leverage 100x tapi cuma buka posisi 1%, risikonya sama aja kayak beli spot 1% dari modal. Rumus yang benar-benar menentukan hidup mati itu: risiko aktual = leverage × persentase modal yang dipasang.

Waktu crash besar 2024, statistik menunjukkan 78% akun yang kena likuidasi punya kesamaan—sudah rugi 5% tapi masih keras kepala nggak mau cut loss. Saya punya aturan besi: kerugian satu transaksi nggak boleh lebih dari 2% modal. Kedengarannya konservatif? Tapi ini yang bikin kamu bisa bertahan cukup lama, sampai akhirnya dapat peluang.

Ada cara hitung posisi simpel: maksimal dana yang bisa dimasukkan = (modal × 2%) ÷ (range cut loss × leverage). Misal akun kamu ada 50.000, siap rugi 2% per trade, buka leverage 10x, berarti maksimal masuk 5.000 per posisi. Kalau begini, bahkan rugi 10 kali berturut-turut pun modalmu masih ada.

Untuk take profit, saya bagi tiga tahap: untung 20% lepas sepertiga, naik ke 50% lepas sepertiga lagi, sisanya kalau turun tembus MA 5 hari langsung clear posisi. Tahun lalu ada teman pakai strategi ini, dari 50.000 jadi 1 juta. Nggak selalu semulus itu, tapi setidaknya profitnya aman.

Ada satu trik jarang dipakai—pakai 1% modal beli opsi Put buat hedging. Kayak beli asuransi buat posisi, waktu black swan 2024, cara ini berhasil selamatkan 23% modal. Memang mesti keluar duit sedikit, tapi di saat krusial bisa jadi penyelamat.

Keuntungan atau kerugian trading sebenarnya bisa dihitung: (win rate × rata-rata profit) - (loss rate × rata-rata rugi). Misal tiap trade maksimal rugi 2%, profit bisa 20%, bahkan kalau win rate cuma 34%, dalam jangka panjang akun tetap positif.

Terakhir, ada empat garis merah, ini pelajaran yang saya dapat pakai uang beneran:

Kerugian per transaksi nggak lebih dari 2% modal;
Jumlah trading setahun maksimal 20 kali;
Risk reward ratio minimal 3:1;
70% waktu lebih baik kosong posisi, hanya masuk kalau peluangnya sangat jelas.

Jangan trading cuma pakai feeling dan intuisi, disiplin itu kunci buat profit stabil. Pasar akan selalu ada, tapi kalau modal habis ya sudah selesai.