Coinbase Prime Introduit la marge croisée sur le Spot, les dérivés et les Perpétuels réglementés - Crypto Economy

La plateforme institutionnelle de cryptomonnaies Coinbase étend les fonctionnalités de Coinbase Prime avec l’introduction du trading de futures réglementés et d’une fonctionnalité de marge croisée unifiée pour les marchés au comptant et dérivés. Cette démarche vise à renforcer l’infrastructure de courtage principal de la plateforme et à offrir aux institutions un environnement plus intégré pour la gestion de portefeuilles d’actifs numériques.

Selon la société, l’accès aux nouveaux futures sera facilité via Coinbase Financial Markets, le courtier en futures réglementé par la Commodity Futures Trading Commission. Cette intégration permettra aux clients institutionnels de négocier plus de 20 contrats à terme et perpétuels avec un accès continu 24/7 au marché.

Le déploiement inclut également des contrats à terme perpétuels proposés par Coinbase Derivatives, élargissant encore l’écosystème de dérivés de la plateforme. La société a accru son attention sur ce segment au cours de l’année dernière, face à une concurrence accrue entre plateformes de trading natives de la cryptomonnaie cherchant à capturer une part plus importante du marché des dérivés, qui représente environ 70 % à 75 % du volume total de trading de cryptomonnaies.

Au-delà de l’élargissement de l’accès aux dérivés, Coinbase positionne sa plateforme de courtage principal comme une solution institutionnelle complète. La société vise à consolider des services tels que la garde, le financement, le prêt, la gestion des risques et l’exécution des trades dans une infrastructure unique conçue pour les desks de trading professionnels.

Un élément clé de cette mise à jour est l’introduction de la fonctionnalité de marge croisée unifiée pour les portefeuilles au comptant et dérivés. Ce cadre permet aux institutions d’évaluer collectivement leurs expositions au risque plutôt que de maintenir des pools de collatéral séparés pour différents produits de trading. Traditionnellement, les positions au comptant et à terme nécessitaient des systèmes de marge indépendants, limitant l’efficacité du capital et la flexibilité opérationnelle.

Grâce à la marge croisée, les traders institutionnels peuvent utiliser le solde total de leurs comptes comme collatéral partagé pour leurs positions, améliorant ainsi l’efficacité du capital pour des stratégies de couverture telles que les trades de base, qui combinent une exposition longue au spot avec des positions courtes en futures. Coinbase a indiqué que son modèle de risque déterministe permettra également aux desks de trading d’estimer les marges requises avant d’exécuter des trades, offrant une plus grande transparence et un meilleur contrôle des risques par rapport aux moteurs de marge traditionnels.

Source : Annonce officielle de Coinbase

Avertissement : Ce contenu est fourni à titre informatif uniquement et ne constitue pas un conseil financier ni une recommandation d’investissement. Les marchés de cryptomonnaies sont très volatils et comportent des risques financiers importants.