7 janvier | Analyse de la tendance ETH

Point de vue principal

Prix actuel : 3 247,35 $ (au 7 janvier matin)

• Variation sur 24h : +0,99 %
• Variation cumulée sur 7 jours : +9,13 %

Perspectives à court terme : Optimiste

• Les indicateurs techniques multi-périodes maintiennent une tendance haussière, les graphiques 4h et journalier montrent tous deux des signaux forts de hausse
• Le prix pourrait continuer à monter après un recul vers le support à 3 200 $, avec pour objectif la résistance à 3 294 $
• La confluence des indicateurs techniques, des dérivés et des données on-chain favorise la hausse, avec un espace de progression supérieur au risque de baisse

Supports clés :

• 3 200 $ : point de douleur maximal pour les options, zone de concentration des options à échéance proche
• 3 186 $ : indicateur de super tendance en 1h, ligne de défense importante pour les haussiers
• 3 157 $ - 3 175 $ : zone dense de liquidations longues, volume total de liquidations d’environ $883M

Résistances clés :

• 3 294 $ : bande de Bollinger en haut, résistance technique multi-périodes
• 3 300 $ : zone concentrée de liquidations courtes, une cassure pourrait accélérer la hausse

Analyse technique

Structure de tendance multi-périodes

Graphique journalier : tendance forte à la hausse

• RSI : 63,66 (optimiste, proche de la zone de surachat mais pas encore dedans)
• MACD : +40,92 (fort momentum haussier)
• Le prix approche de la bande de Bollinger en haut à 3 261 $, toutes les principales moyennes mobiles sont en configuration haussière
• L’indicateur de super tendance est à 2 988 $, le prix évolue largement au-dessus de cet indicateur

Graphique 4h : momentum le plus fort

• RSI : 62,00 (signal clair d’achat)
• MACD : +2,06 (maintien du momentum haussier)
• ADX : 51,26 (tendance forte, valeur supérieure à 50 indique une forte direction)
• Le prix a cassé la moyenne de Bollinger au milieu à 3 192 $, avec un objectif de hausse vers la bande supérieure à 3 292 $

Graphique 1h : consolidation à court terme

• RSI : 52,14 (neutre à légèrement haussier)
• MACD : -1,05 (légère faiblesse du momentum)
• Le prix oscille autour de la moyenne de Bollinger à 3 244 $, nécessitant une digestion à court terme

Résumé de la configuration technique

• Tous les indicateurs de super tendance multi-périodes donnent un signal “long”
• Le prix s’est stabilisé au-dessus des moyennes clés EMA12, EMA26, SMA50
• La bande de Bollinger s’est élargie, la volatilité augmente en accompagnement de la poursuite de la tendance
• La correction à court terme n’altère pas la tendance haussière de moyen terme

Marché des dérivés

Données de positionnement sur les contrats à terme

• Position totale : 41 milliards de dollars (en baisse de 1,3 % sur 24h, léger resserrement des positions)
• Taux de financement : 0,01 % (paiement par les longs, taux modéré indiquant un marché pas surchauffé)
• Liquidations sur 24h : 97 millions de dollars (longs 50 M$, shorts 46 M$, liquidation bilatérale équilibrée)

Marché des options

• Position totale : 7,8 milliards de dollars (+2,3 % sur 24h, demande en options en hausse)
• Point de douleur maximal : concentré entre 3 100 $ et 3 300 $
• Les options à échéance récente autour de 3 200 $ présentent un fort effet de magnétisme

Distribution des liquidations

• Mur de liquidation en dessous : autour de 3 157 $, environ 989 M$ de liquidations longues
• Mur de liquidation au-dessus : autour de 3 300 $, liquidations shorts d’environ $67M , distribution asymétrique, indiquant une exposition importante des longs mais aussi une tendance globale haussière

Contexte du marché

Performance récente du prix

• Les 7 derniers jours, le prix est passé de 2 967 $ à 3 295 $, soit une hausse d’environ +11 %
• Le 6 janvier, le prix a atteint 3 302,87 $, un nouveau sommet depuis le 11 décembre
• 7 jours consécutifs de hausse, marché très dynamique

Signaux on-chain

• Réserves en exchanges : en baisse à 16,42 M ETH (contre 16,72 M le 31 décembre), baisse de 1,8 %
• Flux de capitaux : sortie nette de 85K ETH le 6 janvier, signe d’accumulation
• Capitalisation : 391,94 milliards de dollars
• Volume de transactions sur 24h : 27,34 milliards de dollars

La baisse continue des réserves en échange avec la hausse du prix reflète un transfert de capitaux des exchanges vers les détenteurs à long terme, un signal positif pour la suite.

Fondamentaux de l’écosystème

• Optimisation du mécanisme de staking : la file d’attente de staking d’Ethereum est vidée (6 janvier), permettant des changements en temps réel pour les validateurs
• Rendement de staking : proche de 3 % annualisé
• DeFi : TVL (total value locked) atteint 74 milliards de dollars, forte activité
• Investissements institutionnels : ETF BTC et ETH ont reçu 1,5 milliard de dollars début 2026, demande continue des institutions

Conclusion

ETH est actuellement en tendance haussière forte, la confluence multi-périodes indique une orientation positive, les fonds sur le marché dérivé sont modérés, et les données on-chain montrent des signes d’accumulation. À court terme, le prix pourrait osciller entre 3 200 $ et 3 300 $, digérant la hausse précédente.

Points clés à surveiller :

• Si le prix parvient à s’établir au-dessus de 3 300 $ et à le franchir, un nouveau cycle haussier pourrait s’ouvrir
• La validité du support à 3 200 $ doit être surveillée, une cassure pourrait entraîner une liquidation en chaîne
• Le mur de liquidation à 3 157 $ doit être pris en compte, une chute rapide pourrait accentuer la volatilité

Globalement, avec l’amélioration de l’écosystème de staking, l’afflux de fonds via ETF, et les signaux d’accumulation on-chain, la tendance à moyen et court terme de l’ETH reste favorable. Il est conseillé de profiter des retracements pour renforcer les positions longues, avec un stop-loss placé en dessous de 3 150 $.