Informe Diario de Criptomonedas 01.07: Flujos de Capital Institucional se Reanudan, Adopción en Escenarios Minoristas y Señales de Fondo Técnico Emergen

1. Flujos Continuos de Capital Institucional y Perspectiva a Largo Plazo del Mercado
Recientemente se han producido importantes entradas de capital en Bitcoin y en ETFs de criptomonedas tradicionales, impulsadas por una renovada demanda institucional y una mejor apetencia por el riesgo en el mercado. Mientras tanto, la influencia de Wall Street en el mercado de criptomonedas se ha intensificado, potencialmente alterando el anterior rally "parabólico". Los ETFs de Bitcoin atrajeron casi $700 millones en un solo día, con Ethereum, XRP, Solana y otros ETFs subiendo en paralelo, reflejando un resurgir de la confianza institucional en las criptomonedas. El presidente de ProCap analizó que Wall Street está integrando Bitcoin en los sistemas financieros tradicionales; los primeros poseedores están saliendo, y aunque una tasa de crecimiento anual compuesta superior al 80% puede no repetirse en la próxima década, todavía existe potencial para superar a los índices bursátiles.
2. Progreso en Aplicaciones en Escenarios Minoristas y de Consumidores
Walmart ha lanzado funciones de comercio con Bitcoin y Ethereum a través de su app OnePay, marcando un paso tangible en la integración de criptomonedas en escenarios minoristas y de consumo tradicionales. Walmart permite a los consumidores comerciar con Bitcoin y Ethereum mediante OnePay, promoviendo el uso de criptomonedas en actividades minoristas diarias y acelerando la liquidez de activos digitales y la formación de hábitos de usuario. Este movimiento refleja la integración de la tecnología cripto por parte de grandes empresas tradicionales, difuminando aún más las fronteras entre las finanzas tradicionales y la economía cripto.
3. Indicadores Técnicos y Análisis de Tendencias de Precio
El indicador de relación de beneficios/pérdidas de los tenedores a corto plazo de Bitcoin muestra señales de un fondo en un mercado bajista histórico. La relación actual se ha recuperado, indicando potencial para una subida significativa. Los datos históricos muestran que cuando la relación de oferta de beneficios a pérdidas de los tenedores a corto plazo cae a alrededor de 0.013, suele marcar un fondo en un mercado bajista (como en 2011, 2015, 2018, 2022). La relación actual ha subido desde un mínimo de noviembre de 0.013 hasta 0.45. Los patrones históricos sugieren que cuando esta relación se acerca a 1, los precios de Bitcoin tienden a entrar en una fase de subida sostenida, dejando espacio para una mayor expansión.
4. Volatilidad del Mercado y Rendimiento de la Correlación de Activos
Los precios de las criptomonedas han experimentado una corrección, mostrando correlación con activos tradicionales como las acciones de EE. UU. y el oro, con el mercado exhibiendo una mezcla de sentimientos de riesgo y aversión al riesgo. Bitcoin ha caído de $95,000 a $92,500, con una bajada del 1.3% en las últimas 24 horas, y XRP, Solana y otros también han retrocedido. Mientras tanto, las acciones estadounidenses han tenido ligeras ganancias, el oro ha superado los $4,500 y la plata ha subido un 5%, indicando cierta correlación entre cripto y activos tradicionales, con la dinámica general del mercado influenciada por múltiples clases de activos.
5. Comportamiento de Mineros y Ajustes en la Asignación de Capital
El minero de Bitcoin Riot Platforms vendió Bitcoin para financiar la transformación de su centro de datos de IA, reflejando un uso diversificado de los ingresos de la minería. Riot vendió 2,201 BTC en noviembre de 2025, recaudando aproximadamente $200 millones para apoyar el desarrollo del centro de datos de IA. Este movimiento demuestra los ajustes estratégicos de los mineros en medio de la volatilidad del mercado, pasando de mantener en forma pura a invertir en negocios no mineros para satisfacer las necesidades de transformación de la industria.
6. Impactos de Rumores Geopolíticos y del Mercado
Los rumores sobre Venezuela ocultando reservas de Bitcoin han generado discusión en el mercado. Las autoridades advierten sobre la falsedad de la información, ya que el sentimiento a corto plazo ha sido alterado. Los rumores del mercado sugieren que el gobierno venezolano podría estar ocultando alrededor de $60 mil millones en reservas de Bitcoin, lo cual, si se libera en el mercado, podría impactar los precios. QCP advierte mantener cautela ante información no verificada. Aunque no está confirmado, la importancia estratégica de Bitcoin y los posibles shocks de oferta siguen influyendo en el sentimiento del mercado a corto plazo.