Muchas personas al comenzar a hacer trading de contratos, piensan en operar con toda la posición desde el principio, y la razón suena bastante lógica: resistir la volatilidad, no explotar fácilmente. Pero en realidad, esta lógica tiene una falla fatal.

Operar con toda la posición nunca significa que puedas usar apalancamiento a tu antojo o abusar de la gestión de la posición como un paraguas protector. Si realmente abres con toda la posición y apalancamiento de diez veces, ante una tendencia en contra, no solo perderás un poco, sino que tu cuenta se liquidará por completo. He visto a demasiadas personas cometer este error: piensan que con toda la posición están seguros, así que tienen 5000U en la cuenta y se atreven a apostar 4800U en una operación a corto plazo. Pero en una oscilación, se liquidan directamente, sin siquiera tener la oportunidad de reaccionar.

El verdadero propósito de usar toda la posición es darte un respiro más, no arriesgar tu vida por la volatilidad. Con el mismo apalancamiento de diez veces, algunos pierden un poco y cierran rápidamente para detener las pérdidas, mientras que otros aguantan hasta el final y terminan explotando por completo. ¿En qué se diferencia? En la distribución de la posición.

Un ejemplo sencillo: tienes 1000U en la cuenta y solo usas 100U para abrir una posición con 50 veces de apalancamiento. Incluso si cometes un error en la predicción, puedes detener las pérdidas a tiempo y conservar el resto del dinero. Pero si inviertes 900U directamente, incluso con solo 10 veces de apalancamiento, una oscilación puede hacer que toda la cuenta quede comprometida.

Por eso, deja de preguntar cuántas veces de apalancamiento son seguras, porque esa es la pregunta equivocada. La verdadera pregunta es: ¿cuánto estás arriesgando en esta operación? ¿Has puesto bien el stop-loss? ¿Podrás aguantar si la tendencia se invierte?

Yo todavía opero con toda la posición en contratos, pero hay algunas reglas estrictas que debo seguir: no arriesgar más del 20% del total de la cuenta en una sola operación, siempre poner el stop-loss, limitar las pérdidas al 3% del capital, no operar a la ligera en zonas de consolidación, y mucho menos aumentar la posición por impulso.

Para sobrevivir y salir del mercado en contratos, no se trata de evitar riesgos, sino de aprender a gestionarlos. Operar con toda la posición no es una excusa para hacer un all-in de una sola vez, sino una forma de ser más flexible ante las fluctuaciones del mercado. El abismo siempre está allí, solo estamos aprendiendo a encender esa luz. Lo demás, depende de tu propia elección.