El Rally Tecnológico Gana Impulso: 4 Selecciones de Gran Capitalización para 2025 a Medida que Aumentan las Probabilidades de Recortes de Tasas

Después de semanas de turbulencia en el sector tecnológico en octubre y noviembre, Wall Street está recuperando el aliento, y los inversores están apostando por un recorte de tasas en diciembre para impulsar la siguiente etapa.

La Configuración: Por Qué Ha Cambiado el Sentimiento

El mes pasado pintó un cuadro sombrío para las grandes tecnológicas. Las valoraciones parecían estiradas, el bombo de la IA parecía exagerado y el sector se desangraba. Pero algo cambió la semana pasada. La herramienta CME FedWatch ahora establece una probabilidad del 84.9% de un recorte de tasas de 25 puntos básicos en diciembre—un cambio dramático del 46% solo unos días antes.

¿Qué hizo que la aguja se moviera? Los datos de inflación finalmente cooperaron. El índice de precios al productor fue más bajo de lo esperado, con un aumento del PPI básico de solo 0.1% mes a mes frente al pronóstico del 0.2%. Mientras tanto, las ventas minoristas aumentaron un 0.2%, señalando la resistencia del consumidor antes de la temporada de compras navideñas.

En el frente de las ganancias, los principales jugadores de IA han entregado resultados trimestrales robustos y han cerrado grandes acuerdos, restaurando la confianza de que el sector tiene fundamentos reales detrás del bombo.

Cuatro Titanes Tecnológicos Posicionados para el Ascenso

Amazon (AMZN): El gigante del comercio electrónico y la computación en la nube está mostrando una tasa de crecimiento de ganancias esperada del 29.7%. AWS sigue siendo el jugador dominante en infraestructura, mientras que Prime y Whole Foods anclan la fortaleza minorista. Las estimaciones de consenso se han elevado un 4.8% en los últimos 60 días.

NVIDIA (NVDA): El rey de las GPU continúa impulsando el auge de la IA con un impresionante pronóstico de crecimiento de ganancias del 54.5%. A pesar de la volatilidad reciente, el impulso de la demanda para los chips de IA sigue siendo estructural e intacto.

Palantir (PLTR): El líder en software de inteligencia está creciendo más rápido de lo que la mayoría se da cuenta, con una tasa de crecimiento de ganancias esperada del 78.1% y estimaciones de consenso que aumentan un 10.6% en dos meses. El software de la compañía está desplegado en 80 industrias a nivel global.

Micron (MU): Quizás la oportunidad más explosiva, con más del 100% de crecimiento proyectado en las ganancias este año. La demanda de memoria y almacenamiento por parte de los centros de datos de IA y dispositivos móviles no muestra signos de enfriamiento. Las estimaciones de consenso han aumentado un 5.9% recientemente.

Los cuatro tienen un fuerte impulso analista, con revisiones recientes de estimaciones que sugieren que el alza sigue intacta.

La Conclusión

Las esperanzas de recortes de tasas son reales, los datos económicos están cooperando y las ganancias tecnológicas están entregando. La combinación podría despertar un renovado apetito por las acciones de crecimiento a principios de 2025. La pregunta no es si estas empresas tienen fundamentos comerciales sólidos—los tienen. La pregunta es si el mercado las reevaluará al alza ahora que los vientos macroeconómicos finalmente están alineándose.