¿Cuál es tu PNL? La dura verdad sobre las tarjetas de puntuación de trading

PNL - Pérdidas y Ganancias. Tres letras simples que pueden hacerte sentir como un genio un día y un completo idiota al siguiente. Como alguien que ha visto mi cuenta de trading oscilar salvajemente, tengo algunas reflexiones sobre este llamado "registro" del trading.

Déjame desglosar este negocio de PNL desde mi perspectiva:

PNL es solo un lenguaje elegante de los traders para "¿estoy ganando o perdiendo?" Es la diferencia entre lo que pagaste y lo que obtuviste ( o podrías obtener ) por tus activos.

Hay dos sabores de este dolor - PNL Realizado ( el dinero que realmente has ganado o perdido ) y PNL No Realizado ( las ganancias o pérdidas en papel de las posiciones que aún mantienes ). Uno es real, el otro es fantasía hasta que presiones ese botón de vender.

Cuando tu PNL brilla en verde, te sientes como un genio del mercado. Cuando sangra en rojo, de repente te cuestionas cada decisión de vida. He estado allí más veces de las que me gustaría admitir.

Esas plataformas de trading aman mostrarte el PNL en tiempo real, probablemente porque activa tus receptores de dopamina como una máquina tragamonedas. Saben lo que están haciendo.

El apalancamiento es el multiplicador de PNL definitivo: fantástico cuando tienes razón, absolutamente devastador cuando te equivocas. Pregunta a cualquiera que haya sido liquidado cómo se sintió.

No olvides esos molestos cargos que se llevan tus ganancias. La casa siempre se queda con su parte, ¿no?

La liquidez del mercado ( o la falta de ella ) puede arruinar absolutamente tu PNL esperado a través del deslizamiento. Intenta salir de una posición durante alta volatilidad y observa cómo tus ganancias teóricas desaparecen.

La gestión de riesgos suena aburrida hasta que has visto tu PNL caer un 50% en minutos. Entonces, de repente, es el tema más interesante del mundo.

La montaña rusa emocional vinculada al PNL es quizás el aspecto más peligroso. He tomado decisiones terribles tratando de "arreglar" un día de PNL negativo. Al mercado no le importan tus sentimientos ni tu necesidad de igualar.

¿Impuestos? Sí, el gobierno quiere su parte de tus ganancias realizadas, pero no le importa en absoluto tus pérdidas más allá de una deducción limitada. Conveniente, ¿verdad?

La mayoría de los traders rastrean obsesivamente el PNL pero olvidan tener en cuenta el costo de oportunidad, el estrés, el tiempo invertido y el costo psicológico. Esos no aparecen en el estado de cuenta, pero son costos muy reales.

¿Me gustaría un ejemplo de cálculo de PNL? No gracias, ya he calculado mi dolor suficientes veces. Las matemáticas son simples; es la psicología la que es complicada.