¿Qué es una orden de límite de parada?

Resumen

Una orden stop-limit es una combinación de un stop trigger y una orden limitada. Ayuda a los traders a controlar las ganancias o pérdidas. Cuando el precio alcanza el trigger, la orden limitada aparece automáticamente. Incluso si estás desconectado. Es importante tener en cuenta los niveles de soporte, resistencia y las fluctuaciones del precio del activo.

El precio de stop activa una orden limitada. El precio limitado es el que se ejecuta la orden. La configuración del precio limitado ( suele ser superior al precio de stop para compras, inferior para ventas ), teniendo en cuenta las fluctuaciones del mercado entre la activación del precio de stop y la colocación de la orden limitada.

Introducción

Si no solo mantienes activos, sino que también comercia, necesitas entender no solo las órdenes de mercado. La orden stop-limit brinda más control. Parece complicado para los principiantes. Vamos a desglosar las diferencias entre órdenes limitadas, stop-loss y stop-limit.

Comparación de diferentes tipos de órdenes

Las órdenes limitadas, de stop-loss y stop-limit son muy populares. La orden limitada establece un rango de precios. El stop-loss establece un precio para la orden de mercado. El stop-limit mezcla ambos tipos. Más detalles:

Orden limitada

Elige el precio máximo de compra o el precio mínimo de venta. El intercambio intenta ejecutar la orden cuando el mercado alcanza tu precio. Es útil si tienes un punto de entrada o salida objetivo.

Normalmente, las órdenes Sell Limit se colocan por encima del mercado, y las órdenes Buy Limit, por debajo. Si se coloca al precio actual, se ejecutará casi instantáneamente si la liquidez es normal.

Orden de stop-limit

Combina una orden de activación y una orden limitada. El stop añade un desencadenante para colocar un límite en el intercambio. ¿Cómo funciona?

¿Cómo funciona?

Desglosémoslo en partes. El precio de stop es el desencadenante para una orden limitada. Cuando el mercado alcanza el precio de stop, se crea automáticamente una orden limitada al precio deseado.

Stop y limit pueden ser lo mismo. No necesariamente. En general, es más seguro establecer el precio stop ligeramente por encima del precio límite de venta. Para una compra, viceversa. Esto le da más oportunidades de ejecutar una orden limitada.

Ejemplos de órdenes stop-limit

Para la compra

El activo cuesta $300. Quieres comprar al alza. Pero no demasiado caro. El análisis técnico muestra que la tendencia al alza puede comenzar al superar los $310.

Estás colocando una orden stop-limit. Precio de parada $310, límite $315. Cuando el precio llegue a $310, aparecerá una orden limitada a $315. Se ejecutará a un precio de $315 o menos. Si el mercado pasa rápidamente por encima de $315, la orden puede ejecutarse parcialmente o no ejecutarse en absoluto.

A la venta

Compraste a $285, ahora el precio es de $300. Para no entrar en rojo, coloque una orden stop-limit para vender cuando caiga al precio de entrada. El precio stop es de $289, el precio límite es de $285. Cuando se alcancen los 289 dólares, se creará una orden con límite de 285 dólares. Se cumplirá a $ 285 o más.

Ventajas

Se pueden configurar y planificar operaciones. No es necesario estar constantemente atento a los precios en un mercado de 24 horas. También se puede asegurar una determinada ganancia. A algunos traders les resulta más tranquilo mantener posiciones que vender a cualquier precio.

Contras

Los mismos que los órdenes limitados: no hay garantía de ejecución. Una orden limitada comenzará a funcionar solo cuando se alcance el precio indicado o uno mejor. Este precio puede que nunca se alcance. La brecha entre el stop y el límite puede resultar insuficiente. Los activos volátiles a veces crean una brecha de precio mayor que su orden.

El problema puede estar en la liquidez si hay pocos interesados en comerciar. Si temes la ejecución parcial, utiliza la opción "ejecutar o cancelar". Esta solo requiere la ejecución completa. Pero ten en cuenta, más condiciones - menos posibilidades de ejecución.

Estrategias

¿Cómo es mejor utilizar estas órdenes? Aquí hay algunas ideas:

1. Estudia la volatilidad del activo. Es mejor establecer un pequeño espacio entre el stop y el límite para una mayor probabilidad de ejecución. Pero si el activo salta como loco, la brecha debe ampliarse.

2. Tenga en cuenta la liquidez. Las órdenes stop-limit son especialmente buenas para activos con grandes diferenciales o baja liquidez.

3. Utilice el análisis técnico para los precios. Es bueno establecer un precio de stop en un nivel de soporte o resistencia. Por ejemplo, una orden de stop-limit con un precio de stop ligeramente por encima de un importante nivel de resistencia.