Análisis completo de BTCFi: desde Lending hasta Staking, construye tu propio banco de Bitcoin móvil
Resumen
A medida que Bitcoin consolida su posición en el mercado financiero, el ámbito de BTCFi se está convirtiendo rápidamente en la vanguardia de la innovación en criptomonedas. Este informe de investigación analiza en profundidad múltiples campos clave de BTCFi, incluyendo stablecoins, servicios de préstamos, servicios de staking, servicios de re-staking y CeDeFi. El informe presenta el tamaño del mercado de BTCFi y su potencial de crecimiento, y explora el impacto de la participación de inversores institucionales en el mercado. Se analiza detalladamente los mecanismos de diferentes tipos de stablecoins, plataformas de préstamos, servicios de staking, entre otros, y se compara la seguridad, rentabilidad y riqueza ecológica de diferentes categorías de activos. Finalmente, se predice que el ámbito de BTCFi verá más innovaciones y flujos de capital, consolidando aún más la posición de liderazgo de Bitcoin en el ámbito financiero.
BTCFi es una serie de actividades financieras centradas en Bitcoin, que incluyen préstamos, staking, trading, futuros y derivados. Según las predicciones de datos, para el año 2030 el tamaño del mercado de BTCFi podría alcanzar 1.2 billones de dólares. En la última década, el mercado de BTCFi ha mostrado un notable potencial de crecimiento, atrayendo a un número creciente de instituciones, lo que ha generado flujos de capital, mayor liquidez en el mercado y una mejora en la estabilidad.
Este artículo profundizará en varios campos populares en el mercado de BTCFi, incluyendo préstamos, monedas estables, servicios de staking, servicios de re-staking y CeDeFi, analizando su mecanismo de funcionamiento, desarrollo del mercado, plataformas y productos principales, medidas de gestión de riesgos y tendencias de desarrollo futuro.
Segmentación del sector BTCFi
1. Stablecoin moneda estable en el mercado
Las stablecoins son un tipo de criptomoneda que está diseñada para mantener un valor estable, generalmente vinculada a una moneda fiduciaria u otros activos de valor. Logran la estabilidad de precios mediante el respaldo de activos en reserva o la regulación algorítmica de la oferta, y se utilizan ampliamente en escenarios como el comercio, los pagos y las transferencias transfronterizas.
Las stablecoins se pueden dividir en stablecoins centralizadas ( como USDT, USDC ) y stablecoins descentralizadas ( como DAI, FRAX ). En el ecosistema de BTC, los proyectos de stablecoins que merecen atención son principalmente las stablecoins descentralizadas.
Proyecto Uno, Bitsmiley Protocol
Bitsmiley es el primer proyecto de moneda estable nativa del ecosistema BTC. Los usuarios pueden acuñar la moneda estable bitUSD sobrecolateralizando BTC nativo en la red BTC. El proyecto también incluye protocolos de préstamos y derivados, con el objetivo de proporcionar un nuevo ecosistema financiero para Bitcoin.
Proyecto dos, Bamk.fi(NUSD)
Bamk.fi es el emisor de NUSD (Nakamoto Dollar), NUSD es un dólar sintético en el L1 de Bitcoin. NUSD circula en el protocolo BRC 20-5 byte y Runes.
Proyecto Tres, Yala Labs
Yala, a través de su infraestructura modular construida de manera independiente, permite que su moneda estable $YU fluya libre y de manera segura entre varios ecosistemas, liberando la liquidez de BTC. Los productos principales incluyen la moneda estable sobrecolateralizada $YU, Metamint y derivados de seguros.
Proyecto Cuatro, Satoshi Protocol
El Protocolo Satoshi es el primer protocolo de stablecoin CDP en el ecosistema BTC, basado en el ecosistema BEVM. Los usuarios pueden acuñar stablecoins en dólares $SAT depositando BTC y activos generadores de intereses basados en BTC, con una tasa de colateral mínimo del 110%.
Proyecto Cinco, BTU
BTU es el primer proyecto de moneda estable descentralizada en el ecosistema de Bitcoin, que utiliza el modelo de caja de deuda colateral (CDP), permitiendo a los usuarios emitir moneda estable basada en activos BTC. BTU, a través de un diseño descentralizado sin costuras, aborda el problema de la falta de liquidez que enfrentan los tenedores de Bitcoin en el ecosistema DeFi actual.
2. Lending赛道
El préstamo de Bitcoin es un servicio financiero que permite obtener un préstamo utilizando Bitcoin como garantía o ganar intereses prestando Bitcoin. Este modelo proporciona liquidez a los poseedores de Bitcoin, al mismo tiempo que ofrece a los inversores nuevas vías de ingresos.
Proyecto uno, Liquidium
Liquidium es un protocolo de préstamos P2P que opera sobre Bitcoin, que permite a los usuarios usar activos nativos de Ordinals y Runes como colateral para prestar y pedir prestado Bitcoin nativo.
Proyecto dos, Shell Finance
Shell Finance es un protocolo de moneda estable basado en BTC L1, que admite el uso de BTC, Ordinals NFT, Runes, activos BRC-20 y ARC-20 como colateral para obtener $bitUSD.
3. Carrera de Staking
El staking se conoce generalmente por sus características de seguridad y estabilidad en la generación de intereses. El staking ocurre a nivel de red y se utiliza completamente para proteger la red. Los activos de staking de participación suelen estar vinculados a la liquidez de DeFi, recompensas por rendimiento y derechos de gobernanza.
Proyecto uno, Babylon
Babylon es un protocolo de staking de Bitcoin, cuyo componente central es una cadena de bloques POS compatible con Cosmos IBC, que permite bloquear Bitcoin en la red principal de Bitcoin para proporcionar seguridad a otras cadenas de consumo POS, al mismo tiempo que se obtienen ingresos por staking en la red principal de Babylon o en la cadena de consumo POS.
4. Restaking赛道
ReStaking es el uso de activos de tokens de staking líquidos para realizar staking en validadores de otras redes y blockchains, con el fin de obtener más rendimientos, al mismo tiempo que contribuye a mejorar la seguridad y la descentralización del nuevo network.
Proyecto uno, Chakra
Chakra es una infraestructura de liquidación modular innovadora que utiliza tecnología de pruebas de conocimiento cero, asegurando la seguridad y eficiencia descentralizadas. Al integrar la liquidez descentralizada de Bitcoin, Chakra ofrece una experiencia de liquidación más segura y fluida.
Proyecto dos, Bedrock
Bedrock es un protocolo de re-staking de liquidez de múltiples activos, respaldado por una solución no custodia diseñada en colaboración con RockX. Bedrock utiliza su estándar universal para liberar la liquidez y el valor máximo de los tokens PoS, así como de los tokens de staking líquido existentes.
5. Custodia descentralizada
Recientemente, el principal responsable de wBTC, BitGO, publicó un anuncio sobre la entrega del control de wBTC, lo que generó un debate en el mercado sobre la seguridad de WBTC. Como resultado, han surgido algunas nuevas soluciones de custodia descentralizada, como tBTC, FBTC y dlcBTC.
6. CeDeFi
CeDeFi es un servicio financiero que combina las características de las finanzas centralizadas ( CeFi ) y las finanzas descentralizadas ( DeFi ). En el modelo CeDeFi, los usuarios bloquean Bitcoin en una red de liquidación extrabursátil independiente de un intercambio de un tercero, y estos Bitcoins se mapean a tokens en el lado del intercambio en una proporción de 1:1.
Proyecto 1, Solv Protocol
El protocolo Solv es una matriz de liquidez unificada de Bitcoin, diseñada para unificar la liquidez dispersa de billones de dólares en Bitcoin a través de SolvBTC.
Proyecto dos, Bouncebit
Bouncebit es una cadena de Restaking de BTC, completamente compatible con EVM, con un diseño de productos CeDeFi, utilizando el token de custodia de liquidez LCT( para realizar el re-staking y Farming en la cadena.
)# Proyecto tres, Lorenzo protocol
Lorenzo es la capa financiera de liquidez BTC basada en Babylon. Lorenzo tokeniza los Bitcoins apostados en tokens de capital líquido ###LPT( y tokens de acumulación de rendimiento )YAT(, utilizados para cada transacción de apuesta.
) 7. DEX AMM Swap
El DEX AMM Swap es un mecanismo de intercambio descentralizado que opera en la blockchain. Utiliza algoritmos y pools de liquidez para proporcionar automáticamente liquidez a los pares de intercambio, sin necesidad de un libro de órdenes centralizado.
Proyecto Uno, Bitflow
Bitflow se centra en el rendimiento sostenible de BTC, utilizando tecnologías como PSBT, intercambios atómicos, AMM y soluciones de Layer-2 como Stacks para realizar transacciones de BTC, monedas estables, entre otras.
Proyecto dos, Dotswap
Dotswap es un DEX AMM nativo de la red principal de BTC, que soporta activos incluyendo Runes, BRC 20, ARC 20 y el más reciente CAT 20.
Proyecto tres, Unisat AMM Swap
Unisat es una aplicación de billetera centrada en Ordinals y brc-20, que utiliza un libro de órdenes para llevar a cabo transacciones en el mercado de inscripciones.
![Análisis completo de BTCFi: desde Lending hasta Staking, construye tu propio banco móvil de Bitcoin]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-2232551798b56462cb934d06e372e993.webp(
Comparación de diferentes clases de activos
) Comparación de seguridad
La atención del ecosistema BTC a la "seguridad" es mucho mayor que en otros ecosistemas. ETH y Solana, como blockchains PoS, presentan algunos riesgos de seguridad potenciales, como la excesiva centralización y el riesgo de corridas. Por otro lado, BTC, como sistema PoW, en principio no enfrenta estos problemas, pero la acumulación de riesgos debido a demasiados protocolos FI podría causar un riesgo sistémico.
comparación de tasas de rendimiento
BTCFi tiene un mayor potencial en comparación con ETHFi y SolFi, ya que los últimos han pasado por la primera etapa de crecimiento explosivo del TVL, mientras que BTCFi sigue siendo un mar azul. Desde esta perspectiva, los productos de BTCFi tienen una expectativa de rendimiento más alta.
diversidad ecológica
El ecosistema de ETH incluye múltiples áreas como Defi, NFT, RWA y Restake. Solana también tiene un ecosistema bastante maduro en DeFi y Liquid Staking. El ecosistema de BTCFi está en una fase de explosión, con numerosos proyectos emergiendo continuamente, incluidos los de Layer 2, y la financiación de capital de riesgo está aumentando, lo que ha llamado la atención del mercado.
Conclusión
Con el continuo desarrollo del ecosistema BTCFi, hemos sido testigos de una competencia saludable entre los protocolos, una competencia que no solo reduce el riesgo de centralización, sino que también promueve la madurez y diversidad de todo el ecosistema BTC. De cara al futuro, BTCFi seguirá siendo el motor de innovación en el ámbito de las finanzas criptográficas, impulsando la red Bitcoin hacia aplicaciones financieras de nivel superior y una mayor participación global. BTCFi tiene el potencial de convertirse en el puente que conecta las finanzas tradicionales con el mundo de las criptomonedas, ofreciendo a los usuarios de todo el mundo servicios financieros más ricos, seguros y eficientes.
![Análisis completo de BTCFi: desde Lending hasta Staking, construye tu propio banco móvil de Bitcoin]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-00422ba97cb9090acfa519db8ded00b2.webp(
Esta página puede contener contenido de terceros, que se proporciona únicamente con fines informativos (sin garantías ni declaraciones) y no debe considerarse como un respaldo por parte de Gate a las opiniones expresadas ni como asesoramiento financiero o profesional. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más detalles.
14 me gusta
Recompensa
14
5
Republicar
Compartir
Comentar
0/400
AirdropCollector
· hace16h
Finalmente no estoy abrazando moneda para dormir.
Ver originalesResponder0
SerumSquirrel
· 08-14 05:19
¿Qué jugar? El estándar es BTC.
Ver originalesResponder0
FlashLoanLord
· 08-14 05:10
¿Por qué el Bitcoin genera intereses?
Ver originalesResponder0
MetaMaximalist
· 08-14 05:02
hmm... otra perspectiva demasiado simplificada sobre btcfi. los efectos de red aquí son mucho más complejos de lo que hacen parecer, para ser honesto.
Ver originalesResponder0
GateUser-c802f0e8
· 08-14 04:55
mundo Cripto mujer heterosexual, stake todo depende de la sensación
Vista general de BTCFi: desde el préstamo hasta el stake, construyendo un banco de Bitcoin móvil
Análisis completo de BTCFi: desde Lending hasta Staking, construye tu propio banco de Bitcoin móvil
Resumen
A medida que Bitcoin consolida su posición en el mercado financiero, el ámbito de BTCFi se está convirtiendo rápidamente en la vanguardia de la innovación en criptomonedas. Este informe de investigación analiza en profundidad múltiples campos clave de BTCFi, incluyendo stablecoins, servicios de préstamos, servicios de staking, servicios de re-staking y CeDeFi. El informe presenta el tamaño del mercado de BTCFi y su potencial de crecimiento, y explora el impacto de la participación de inversores institucionales en el mercado. Se analiza detalladamente los mecanismos de diferentes tipos de stablecoins, plataformas de préstamos, servicios de staking, entre otros, y se compara la seguridad, rentabilidad y riqueza ecológica de diferentes categorías de activos. Finalmente, se predice que el ámbito de BTCFi verá más innovaciones y flujos de capital, consolidando aún más la posición de liderazgo de Bitcoin en el ámbito financiero.
Palabras clave: BTCFi, moneda estable, préstamos, staking, re-staking, CeDeFi, Bitcoin financiero
Resumen de la pista BTCfi
BTCFi es una serie de actividades financieras centradas en Bitcoin, que incluyen préstamos, staking, trading, futuros y derivados. Según las predicciones de datos, para el año 2030 el tamaño del mercado de BTCFi podría alcanzar 1.2 billones de dólares. En la última década, el mercado de BTCFi ha mostrado un notable potencial de crecimiento, atrayendo a un número creciente de instituciones, lo que ha generado flujos de capital, mayor liquidez en el mercado y una mejora en la estabilidad.
Este artículo profundizará en varios campos populares en el mercado de BTCFi, incluyendo préstamos, monedas estables, servicios de staking, servicios de re-staking y CeDeFi, analizando su mecanismo de funcionamiento, desarrollo del mercado, plataformas y productos principales, medidas de gestión de riesgos y tendencias de desarrollo futuro.
Segmentación del sector BTCFi
1. Stablecoin moneda estable en el mercado
Las stablecoins son un tipo de criptomoneda que está diseñada para mantener un valor estable, generalmente vinculada a una moneda fiduciaria u otros activos de valor. Logran la estabilidad de precios mediante el respaldo de activos en reserva o la regulación algorítmica de la oferta, y se utilizan ampliamente en escenarios como el comercio, los pagos y las transferencias transfronterizas.
Las stablecoins se pueden dividir en stablecoins centralizadas ( como USDT, USDC ) y stablecoins descentralizadas ( como DAI, FRAX ). En el ecosistema de BTC, los proyectos de stablecoins que merecen atención son principalmente las stablecoins descentralizadas.
Proyecto Uno, Bitsmiley Protocol
Bitsmiley es el primer proyecto de moneda estable nativa del ecosistema BTC. Los usuarios pueden acuñar la moneda estable bitUSD sobrecolateralizando BTC nativo en la red BTC. El proyecto también incluye protocolos de préstamos y derivados, con el objetivo de proporcionar un nuevo ecosistema financiero para Bitcoin.
Proyecto dos, Bamk.fi(NUSD)
Bamk.fi es el emisor de NUSD (Nakamoto Dollar), NUSD es un dólar sintético en el L1 de Bitcoin. NUSD circula en el protocolo BRC 20-5 byte y Runes.
Proyecto Tres, Yala Labs
Yala, a través de su infraestructura modular construida de manera independiente, permite que su moneda estable $YU fluya libre y de manera segura entre varios ecosistemas, liberando la liquidez de BTC. Los productos principales incluyen la moneda estable sobrecolateralizada $YU, Metamint y derivados de seguros.
Proyecto Cuatro, Satoshi Protocol
El Protocolo Satoshi es el primer protocolo de stablecoin CDP en el ecosistema BTC, basado en el ecosistema BEVM. Los usuarios pueden acuñar stablecoins en dólares $SAT depositando BTC y activos generadores de intereses basados en BTC, con una tasa de colateral mínimo del 110%.
Proyecto Cinco, BTU
BTU es el primer proyecto de moneda estable descentralizada en el ecosistema de Bitcoin, que utiliza el modelo de caja de deuda colateral (CDP), permitiendo a los usuarios emitir moneda estable basada en activos BTC. BTU, a través de un diseño descentralizado sin costuras, aborda el problema de la falta de liquidez que enfrentan los tenedores de Bitcoin en el ecosistema DeFi actual.
2. Lending赛道
El préstamo de Bitcoin es un servicio financiero que permite obtener un préstamo utilizando Bitcoin como garantía o ganar intereses prestando Bitcoin. Este modelo proporciona liquidez a los poseedores de Bitcoin, al mismo tiempo que ofrece a los inversores nuevas vías de ingresos.
Proyecto uno, Liquidium
Liquidium es un protocolo de préstamos P2P que opera sobre Bitcoin, que permite a los usuarios usar activos nativos de Ordinals y Runes como colateral para prestar y pedir prestado Bitcoin nativo.
Proyecto dos, Shell Finance
Shell Finance es un protocolo de moneda estable basado en BTC L1, que admite el uso de BTC, Ordinals NFT, Runes, activos BRC-20 y ARC-20 como colateral para obtener $bitUSD.
3. Carrera de Staking
El staking se conoce generalmente por sus características de seguridad y estabilidad en la generación de intereses. El staking ocurre a nivel de red y se utiliza completamente para proteger la red. Los activos de staking de participación suelen estar vinculados a la liquidez de DeFi, recompensas por rendimiento y derechos de gobernanza.
Proyecto uno, Babylon
Babylon es un protocolo de staking de Bitcoin, cuyo componente central es una cadena de bloques POS compatible con Cosmos IBC, que permite bloquear Bitcoin en la red principal de Bitcoin para proporcionar seguridad a otras cadenas de consumo POS, al mismo tiempo que se obtienen ingresos por staking en la red principal de Babylon o en la cadena de consumo POS.
4. Restaking赛道
ReStaking es el uso de activos de tokens de staking líquidos para realizar staking en validadores de otras redes y blockchains, con el fin de obtener más rendimientos, al mismo tiempo que contribuye a mejorar la seguridad y la descentralización del nuevo network.
Proyecto uno, Chakra
Chakra es una infraestructura de liquidación modular innovadora que utiliza tecnología de pruebas de conocimiento cero, asegurando la seguridad y eficiencia descentralizadas. Al integrar la liquidez descentralizada de Bitcoin, Chakra ofrece una experiencia de liquidación más segura y fluida.
Proyecto dos, Bedrock
Bedrock es un protocolo de re-staking de liquidez de múltiples activos, respaldado por una solución no custodia diseñada en colaboración con RockX. Bedrock utiliza su estándar universal para liberar la liquidez y el valor máximo de los tokens PoS, así como de los tokens de staking líquido existentes.
5. Custodia descentralizada
Recientemente, el principal responsable de wBTC, BitGO, publicó un anuncio sobre la entrega del control de wBTC, lo que generó un debate en el mercado sobre la seguridad de WBTC. Como resultado, han surgido algunas nuevas soluciones de custodia descentralizada, como tBTC, FBTC y dlcBTC.
6. CeDeFi
CeDeFi es un servicio financiero que combina las características de las finanzas centralizadas ( CeFi ) y las finanzas descentralizadas ( DeFi ). En el modelo CeDeFi, los usuarios bloquean Bitcoin en una red de liquidación extrabursátil independiente de un intercambio de un tercero, y estos Bitcoins se mapean a tokens en el lado del intercambio en una proporción de 1:1.
Proyecto 1, Solv Protocol
El protocolo Solv es una matriz de liquidez unificada de Bitcoin, diseñada para unificar la liquidez dispersa de billones de dólares en Bitcoin a través de SolvBTC.
Proyecto dos, Bouncebit
Bouncebit es una cadena de Restaking de BTC, completamente compatible con EVM, con un diseño de productos CeDeFi, utilizando el token de custodia de liquidez LCT( para realizar el re-staking y Farming en la cadena.
)# Proyecto tres, Lorenzo protocol
Lorenzo es la capa financiera de liquidez BTC basada en Babylon. Lorenzo tokeniza los Bitcoins apostados en tokens de capital líquido ###LPT( y tokens de acumulación de rendimiento )YAT(, utilizados para cada transacción de apuesta.
) 7. DEX AMM Swap
El DEX AMM Swap es un mecanismo de intercambio descentralizado que opera en la blockchain. Utiliza algoritmos y pools de liquidez para proporcionar automáticamente liquidez a los pares de intercambio, sin necesidad de un libro de órdenes centralizado.
Proyecto Uno, Bitflow
Bitflow se centra en el rendimiento sostenible de BTC, utilizando tecnologías como PSBT, intercambios atómicos, AMM y soluciones de Layer-2 como Stacks para realizar transacciones de BTC, monedas estables, entre otras.
Proyecto dos, Dotswap
Dotswap es un DEX AMM nativo de la red principal de BTC, que soporta activos incluyendo Runes, BRC 20, ARC 20 y el más reciente CAT 20.
Proyecto tres, Unisat AMM Swap
Unisat es una aplicación de billetera centrada en Ordinals y brc-20, que utiliza un libro de órdenes para llevar a cabo transacciones en el mercado de inscripciones.
![Análisis completo de BTCFi: desde Lending hasta Staking, construye tu propio banco móvil de Bitcoin]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-2232551798b56462cb934d06e372e993.webp(
Comparación de diferentes clases de activos
) Comparación de seguridad
La atención del ecosistema BTC a la "seguridad" es mucho mayor que en otros ecosistemas. ETH y Solana, como blockchains PoS, presentan algunos riesgos de seguridad potenciales, como la excesiva centralización y el riesgo de corridas. Por otro lado, BTC, como sistema PoW, en principio no enfrenta estos problemas, pero la acumulación de riesgos debido a demasiados protocolos FI podría causar un riesgo sistémico.
comparación de tasas de rendimiento
BTCFi tiene un mayor potencial en comparación con ETHFi y SolFi, ya que los últimos han pasado por la primera etapa de crecimiento explosivo del TVL, mientras que BTCFi sigue siendo un mar azul. Desde esta perspectiva, los productos de BTCFi tienen una expectativa de rendimiento más alta.
diversidad ecológica
El ecosistema de ETH incluye múltiples áreas como Defi, NFT, RWA y Restake. Solana también tiene un ecosistema bastante maduro en DeFi y Liquid Staking. El ecosistema de BTCFi está en una fase de explosión, con numerosos proyectos emergiendo continuamente, incluidos los de Layer 2, y la financiación de capital de riesgo está aumentando, lo que ha llamado la atención del mercado.
Conclusión
Con el continuo desarrollo del ecosistema BTCFi, hemos sido testigos de una competencia saludable entre los protocolos, una competencia que no solo reduce el riesgo de centralización, sino que también promueve la madurez y diversidad de todo el ecosistema BTC. De cara al futuro, BTCFi seguirá siendo el motor de innovación en el ámbito de las finanzas criptográficas, impulsando la red Bitcoin hacia aplicaciones financieras de nivel superior y una mayor participación global. BTCFi tiene el potencial de convertirse en el puente que conecta las finanzas tradicionales con el mundo de las criptomonedas, ofreciendo a los usuarios de todo el mundo servicios financieros más ricos, seguros y eficientes.
![Análisis completo de BTCFi: desde Lending hasta Staking, construye tu propio banco móvil de Bitcoin]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-00422ba97cb9090acfa519db8ded00b2.webp(