El ecosistema DeFi de Solana está en pleno desarrollo: el volumen de operaciones en DEX ha aumentado drásticamente y el TVL ha superado los 4.3 mil millones de dólares.
Visión general del ecosistema DeFi de Solana: principales productos y tendencias de desarrollo
Según un informe de la plataforma de datos, el volumen de transacciones DeFi de Solana continúa creciendo, con un volumen diario promedio de transacciones DEX al contado que se disparó a 1.5 mil millones de dólares en el primer trimestre. Este crecimiento es impulsado principalmente por el comercio de Memecoin. Solana, gracias a sus tarifas de transacción extremadamente bajas y su rápida velocidad de confirmación, se ha convertido en un centro para los minoristas y los comerciantes de Memecoin. Con el precio de SOL aumentando de manera constante, el valor total bloqueado (TVL) de Solana también ha crecido hasta 4.311 millones de dólares. Al igual que otras cadenas públicas, el TVL de Solana está compuesto principalmente por DEX, LST, plataformas de préstamos y comercio de derivados.
Intercambio descentralizado (DEX)
Los intercambios descentralizados generalmente operan en torno a ecosistemas específicos, especialmente en el caso de cadenas Layer1 no EVM como Solana.
|---------|----------------|-----------|-----------------|-------------|
| Proyecto | TVL Valor total bloqueado (millones de dólares) | Capitalización de mercado circulante (millones de dólares) | FDV Valor totalmente diluido (millones de dólares) | Volumen de 24h (millones de dólares) |
| Raydium | 9.65 | 4.58 | 9.65 | 6.50 |
| Júpiter | 5.96 | 11.72 | 86.82 | 8.18 |
| Orca | 2.36 | 1.07 | 2.68 | 5.96 |
Raydium
Raydium permite a cualquiera crear pools y guiar la liquidez de los tokens, lo que ha llevado al lanzamiento de una gran cantidad de monedas meme en Solana. Raydium se convirtió en el DEX preferido para la emisión de monedas meme, con un TVL de aproximadamente 965 millones de dólares y un volumen de comercio de aproximadamente 1,162 millones de dólares en 24 horas.
Sin embargo, con el surgimiento de plataformas de memes representadas por Pump.fun, están reemplazando gradualmente a Raydium como el escenario para el lanzamiento de proyectos. Si estas plataformas comienzan a construir su propio DEX, podría tener un impacto aún mayor en Raydium.
Jupiter
Jupiter como agregador de liquidez puede encontrar la ruta de precio más ventajosa en todos los principales DEX y AMM en Solana, minimizando el deslizamiento y las tarifas de transacción. Además de ser una plataforma DEX líder, Jupiter también cuenta con una plataforma de negociación de contratos perpetuos descentralizada.
Los usuarios pueden participar como comerciantes o proveedores de liquidez. Los titulares de JLP pueden obtener la mayor parte de las tarifas generadas por el intercambio perpetuo, y estos ingresos se reinvierten directamente en JLP, aumentando el valor de JLP.
Jupiter también lanzó la herramienta de descubrimiento de mercados MEME APE, que ayuda a los usuarios a descubrir los últimos tokens lanzados y realizar un filtrado de riesgos.
Orca
Orca con el lema "DEX para personas, no programas", ha estado entre los principales DEX de Solana durante mucho tiempo. Cuenta con un mecanismo de creación de mercado activo de liquidez concentrada similar a UniswapV3 - Whirlpools. Esto permite a los proveedores de liquidez concentrar sus fondos en un rango de precios específico, mejorando la eficiencia del uso de capital.
Staking de Liquidez (LST)
Los usuarios en Solana tienen una demanda relativamente baja de staking líquido, principalmente porque Solana no tiene un requisito de cantidad mínima de staking y el precio de SOL es bajo, lo que reduce la barrera de entrada para convertirse en validador.
|------------|---------|---------------------------|-----------------|----------|----------------|
| Proyecto | LST | APY (Tasa de rendimiento anual) | TVL (Valor total bloqueado) (millones de dólares) | Capitalización de mercado circulante (dólares) | FDV Valor completamente diluido (dólares) |
| Jito | JitoSOL | 8.26% | 17.05 | 2.95 millones | 23.74 millones |
| Marinade | mSOL | 7.44% | 14.13 | 2741万 | 1.01亿 |
| BlazeStake | bSOL | 7.06% | 2.75 | Cantidad de desbloqueo desconocida | 683 mil |
Jito (JTO)
Jito se convirtió rápidamente en el proyecto líder en el campo después de lanzar el programa de puntos de airdrop en septiembre de 2023. El TVL de JTO es de 1,705 millones de dólares, lo que lo convierte en el proyecto con el TVL más alto en el ecosistema de Solana. El APY de staking de Jito SOL es actualmente del 8.26%, que incluye los ingresos por staking de Solana y la participación en los ingresos de MEV.
Marinade
Marinade se centra en la apuesta nativa, con un APY alto, convirtiéndose en un proyecto líder en el ecosistema, con 1.413 millones de dólares en valor bloqueado. A pesar de tener un valor bloqueado similar al de Jito, su capitalización de mercado y FDV difieren considerablemente, lo que podría significar que $MNDE tiene cierto potencial de crecimiento.
BlazeStake
BlazeStake es el segundo mayor proyecto LST del ecosistema Solana, con un TVL de aproximadamente 275 millones de dólares. Actualmente, se estima que el APY de staking es del 7.06%, ligeramente inferior al de Jito. Su FDV es de 6.87 millones de dólares, en comparación con los 2.387 millones de dólares de Jito, lo que indica que podría necesitar un APY más alto para atraer usuarios.
Préstamo
Guardar
Save (originalmente llamado Solend) es un protocolo de préstamo descentralizado algorítmico en Solana. Ofrece servicios de préstamo que son 100 veces más rápidos y 100 veces más económicos en Solana.
Después de experimentar un incidente de ataque a un oráculo, Save adoptó el oráculo PYTH, mejorando la seguridad. Actualmente, la demanda de préstamos en el ecosistema de Solana es relativamente baja, pero nuevos protocolos de préstamos como Marginfi están a punto de lanzarse, lo que merece atención.
Derivados
Los derivados son contratos financieros que obtienen su valor de activos subyacentes, utilizados para gestionar riesgos y especular sobre la dirección del mercado. Los principales protocolos de derivados en Solana incluyen Jupiter, Drift, Flash Trade y Zeta.
|--------------|-----------------|----------------|
| Proyecto | TVL (Valor Total Bloqueado) (millones de dólares) | FDV (Valor Total Diluido) (dólares) |
| Drift | 3.6 millones | 5.3 millones |
| Comercio Rápido | 1469万 | 5.5亿 |
| Zeta Markets | 9.7 millones | Sin emisión de tokens |
Drift
Drift es un DEX integrado multifuncional que ofrece servicios como trading previo al mercado, apalancamiento de 20 veces y préstamos colaterales. Cuenta con el apoyo de Multicoin Capital y ha atraído a una gran cantidad de usuarios y volumen de transacciones en poco tiempo.
Comercio Rápido
Flash Trade es un intercambio descentralizado de spot y contratos enfocado en la red Solana. Utiliza un sistema único de múltiples pools de activos y una estructura de NFT, ofreciendo una experiencia de trading con bajas tarifas de transacción y un pequeño impacto en los precios.
Zeta Markets
Zeta Markets es una plataforma de Finanzas descentralizadas de derivados, diseñada para simplificar la experiencia de trading de derivados. Ofrece dos productos centrales, DEX y FLEX, que permiten a los usuarios realizar operaciones de opciones y futuros.
PYTH
PYTH es el principal oráculo en la cadena de Solana, que ofrece una velocidad de actualización de datos más rápida y una mayor estabilidad en comparación con los oráculos tradicionales. No solo se utiliza en la cadena de Solana, sino que también se puede aplicar a otras cadenas de bloques, lo que le confiere un gran potencial de desarrollo.
Conclusión
El ecosistema DeFi de Solana está en rápido desarrollo, con nuevos proyectos surgiendo constantemente. Aunque los productos maduros han establecido una sólida base de usuarios y confianza en el mercado, los productos emergentes también están atrayendo rápidamente a los usuarios a través de un diseño innovador de interfaces de usuario, educación del usuario y construcción de comunidades. Con la aparición de más productos innovadores, el ecosistema DeFi de Solana se volverá más próspero y diverso.
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BoredRiceBall
· hace16h
Las tarifas de transacción son extremadamente bajas, ¡así que ve a por ello!
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TokenEconomist
· hace16h
de hecho, la trayectoria de crecimiento aquí se alinea perfectamente con la ley de Metcalfe: tvl = f(efecto_red^2) * memecoin_multiplier
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DeFiVeteran
· hace16h
sol alcista批 tvl顶不住了
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HashBrownies
· hace16h
Es ridículo, hace un par de días todavía decían que iba a caer al suelo.
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DegenApeSurfer
· hace16h
Otra oleada de tontos atrapando un cuchillo que cae
El ecosistema DeFi de Solana está en pleno desarrollo: el volumen de operaciones en DEX ha aumentado drásticamente y el TVL ha superado los 4.3 mil millones de dólares.
Visión general del ecosistema DeFi de Solana: principales productos y tendencias de desarrollo
Según un informe de la plataforma de datos, el volumen de transacciones DeFi de Solana continúa creciendo, con un volumen diario promedio de transacciones DEX al contado que se disparó a 1.5 mil millones de dólares en el primer trimestre. Este crecimiento es impulsado principalmente por el comercio de Memecoin. Solana, gracias a sus tarifas de transacción extremadamente bajas y su rápida velocidad de confirmación, se ha convertido en un centro para los minoristas y los comerciantes de Memecoin. Con el precio de SOL aumentando de manera constante, el valor total bloqueado (TVL) de Solana también ha crecido hasta 4.311 millones de dólares. Al igual que otras cadenas públicas, el TVL de Solana está compuesto principalmente por DEX, LST, plataformas de préstamos y comercio de derivados.
Intercambio descentralizado (DEX)
Los intercambios descentralizados generalmente operan en torno a ecosistemas específicos, especialmente en el caso de cadenas Layer1 no EVM como Solana.
|---------|----------------|-----------|-----------------|-------------| | Proyecto | TVL Valor total bloqueado (millones de dólares) | Capitalización de mercado circulante (millones de dólares) | FDV Valor totalmente diluido (millones de dólares) | Volumen de 24h (millones de dólares) | | Raydium | 9.65 | 4.58 | 9.65 | 6.50 | | Júpiter | 5.96 | 11.72 | 86.82 | 8.18 | | Orca | 2.36 | 1.07 | 2.68 | 5.96 |
Raydium
Raydium permite a cualquiera crear pools y guiar la liquidez de los tokens, lo que ha llevado al lanzamiento de una gran cantidad de monedas meme en Solana. Raydium se convirtió en el DEX preferido para la emisión de monedas meme, con un TVL de aproximadamente 965 millones de dólares y un volumen de comercio de aproximadamente 1,162 millones de dólares en 24 horas.
Sin embargo, con el surgimiento de plataformas de memes representadas por Pump.fun, están reemplazando gradualmente a Raydium como el escenario para el lanzamiento de proyectos. Si estas plataformas comienzan a construir su propio DEX, podría tener un impacto aún mayor en Raydium.
Jupiter
Jupiter como agregador de liquidez puede encontrar la ruta de precio más ventajosa en todos los principales DEX y AMM en Solana, minimizando el deslizamiento y las tarifas de transacción. Además de ser una plataforma DEX líder, Jupiter también cuenta con una plataforma de negociación de contratos perpetuos descentralizada.
Los usuarios pueden participar como comerciantes o proveedores de liquidez. Los titulares de JLP pueden obtener la mayor parte de las tarifas generadas por el intercambio perpetuo, y estos ingresos se reinvierten directamente en JLP, aumentando el valor de JLP.
Jupiter también lanzó la herramienta de descubrimiento de mercados MEME APE, que ayuda a los usuarios a descubrir los últimos tokens lanzados y realizar un filtrado de riesgos.
Orca
Orca con el lema "DEX para personas, no programas", ha estado entre los principales DEX de Solana durante mucho tiempo. Cuenta con un mecanismo de creación de mercado activo de liquidez concentrada similar a UniswapV3 - Whirlpools. Esto permite a los proveedores de liquidez concentrar sus fondos en un rango de precios específico, mejorando la eficiencia del uso de capital.
Staking de Liquidez (LST)
Los usuarios en Solana tienen una demanda relativamente baja de staking líquido, principalmente porque Solana no tiene un requisito de cantidad mínima de staking y el precio de SOL es bajo, lo que reduce la barrera de entrada para convertirse en validador.
|------------|---------|---------------------------|-----------------|----------|----------------| | Proyecto | LST | APY (Tasa de rendimiento anual) | TVL (Valor total bloqueado) (millones de dólares) | Capitalización de mercado circulante (dólares) | FDV Valor completamente diluido (dólares) | | Jito | JitoSOL | 8.26% | 17.05 | 2.95 millones | 23.74 millones | | Marinade | mSOL | 7.44% | 14.13 | 2741万 | 1.01亿 | | BlazeStake | bSOL | 7.06% | 2.75 | Cantidad de desbloqueo desconocida | 683 mil |
Jito (JTO)
Jito se convirtió rápidamente en el proyecto líder en el campo después de lanzar el programa de puntos de airdrop en septiembre de 2023. El TVL de JTO es de 1,705 millones de dólares, lo que lo convierte en el proyecto con el TVL más alto en el ecosistema de Solana. El APY de staking de Jito SOL es actualmente del 8.26%, que incluye los ingresos por staking de Solana y la participación en los ingresos de MEV.
Marinade
Marinade se centra en la apuesta nativa, con un APY alto, convirtiéndose en un proyecto líder en el ecosistema, con 1.413 millones de dólares en valor bloqueado. A pesar de tener un valor bloqueado similar al de Jito, su capitalización de mercado y FDV difieren considerablemente, lo que podría significar que $MNDE tiene cierto potencial de crecimiento.
BlazeStake
BlazeStake es el segundo mayor proyecto LST del ecosistema Solana, con un TVL de aproximadamente 275 millones de dólares. Actualmente, se estima que el APY de staking es del 7.06%, ligeramente inferior al de Jito. Su FDV es de 6.87 millones de dólares, en comparación con los 2.387 millones de dólares de Jito, lo que indica que podría necesitar un APY más alto para atraer usuarios.
Préstamo
Guardar
Save (originalmente llamado Solend) es un protocolo de préstamo descentralizado algorítmico en Solana. Ofrece servicios de préstamo que son 100 veces más rápidos y 100 veces más económicos en Solana.
Después de experimentar un incidente de ataque a un oráculo, Save adoptó el oráculo PYTH, mejorando la seguridad. Actualmente, la demanda de préstamos en el ecosistema de Solana es relativamente baja, pero nuevos protocolos de préstamos como Marginfi están a punto de lanzarse, lo que merece atención.
Derivados
Los derivados son contratos financieros que obtienen su valor de activos subyacentes, utilizados para gestionar riesgos y especular sobre la dirección del mercado. Los principales protocolos de derivados en Solana incluyen Jupiter, Drift, Flash Trade y Zeta.
|--------------|-----------------|----------------| | Proyecto | TVL (Valor Total Bloqueado) (millones de dólares) | FDV (Valor Total Diluido) (dólares) | | Drift | 3.6 millones | 5.3 millones | | Comercio Rápido | 1469万 | 5.5亿 | | Zeta Markets | 9.7 millones | Sin emisión de tokens |
Drift
Drift es un DEX integrado multifuncional que ofrece servicios como trading previo al mercado, apalancamiento de 20 veces y préstamos colaterales. Cuenta con el apoyo de Multicoin Capital y ha atraído a una gran cantidad de usuarios y volumen de transacciones en poco tiempo.
Comercio Rápido
Flash Trade es un intercambio descentralizado de spot y contratos enfocado en la red Solana. Utiliza un sistema único de múltiples pools de activos y una estructura de NFT, ofreciendo una experiencia de trading con bajas tarifas de transacción y un pequeño impacto en los precios.
Zeta Markets
Zeta Markets es una plataforma de Finanzas descentralizadas de derivados, diseñada para simplificar la experiencia de trading de derivados. Ofrece dos productos centrales, DEX y FLEX, que permiten a los usuarios realizar operaciones de opciones y futuros.
PYTH
PYTH es el principal oráculo en la cadena de Solana, que ofrece una velocidad de actualización de datos más rápida y una mayor estabilidad en comparación con los oráculos tradicionales. No solo se utiliza en la cadena de Solana, sino que también se puede aplicar a otras cadenas de bloques, lo que le confiere un gran potencial de desarrollo.
Conclusión
El ecosistema DeFi de Solana está en rápido desarrollo, con nuevos proyectos surgiendo constantemente. Aunque los productos maduros han establecido una sólida base de usuarios y confianza en el mercado, los productos emergentes también están atrayendo rápidamente a los usuarios a través de un diseño innovador de interfaces de usuario, educación del usuario y construcción de comunidades. Con la aparición de más productos innovadores, el ecosistema DeFi de Solana se volverá más próspero y diverso.