Informe de capital de riesgo en encriptación y cadena de bloques del segundo trimestre de 2023
En el segundo trimestre de 2023, el capital de riesgo en el campo de la encriptación y la cadena de bloques aún no ha tocado fondo. A pesar de un leve aumento en el número de transacciones, el volumen total de inversión continuó disminuyendo en comparación con el trimestre anterior. La valoración mediana de las startups de encriptación cayó a 17.93 millones de dólares, alcanzando un nuevo mínimo desde el primer trimestre de 2021.
Las amplias categorías de Web3 dominan en volumen de transacciones, y las empresas de la categoría de transacciones han recaudado la mayor cantidad de fondos. Estados Unidos sigue siendo el centro de emprendimiento en encriptación, ocupando más del 43% de todas las transacciones y obteniendo más del 45% de la financiación.
El entorno de financiación sigue siendo desafiante. En el segundo trimestre, solo se establecieron 10 nuevos fondos de encriptación de capital de riesgo, con un total de recaudación de 720 millones de dólares, alcanzando un nuevo mínimo desde el inicio de la pandemia.
En términos de distribución geográfica, las empresas estadounidenses obtuvieron el 45% de la financiación, seguidas por el Reino Unido ( 7.7% ), Singapur ( 5.7% ) y Corea del Sur ( 5.4% ). En cuanto al número de transacciones, Estados Unidos representa el 43%, Singapur y el Reino Unido cada uno el 7.5%, y Corea del Sur el 3.1%.
Desde la perspectiva de categorías de inversión, las empresas emergentes en comercio, inversión y préstamos obtuvieron 473 millones de dólares en financiamiento, representando el 20%. Web3, NFT, juegos y otros campos siguieron de cerca, obteniendo 442 millones de dólares, representando el 19%. En el área de Layer 2/interoperabilidad se produjo la transacción de mayor volumen de este trimestre, LayerZero completó una ronda de financiamiento Serie B de 120 millones de dólares.
Desde la perspectiva de la cantidad de transacciones, los campos de juegos Web3, NFT, etc. se mantienen a la vanguardia, seguidos por el campo de transacciones y plataformas de intercambio. Es notable que la cantidad de transacciones de las empresas de productos de privacidad y seguridad creció un 275% en comparación con el mes anterior, mientras que el campo de infraestructura creció un 114%.
Las transacciones en la fase posterior se centran principalmente en la minería y el campo de la Cadena de bloques empresarial, mientras que las categorías de cumplimiento (, como las herramientas de análisis de cadena ), se enfocan en transacciones en la etapa inicial de semillas.
A pesar de que el entorno general es difícil, la actividad de capital de riesgo en criptomonedas se mantiene relativamente fuerte en comparación con el mercado bajista de 2017-2020, con un número de transacciones y montos de inversión que son aproximadamente el doble de los de aquel entonces. Esto indica que el ecosistema emprendedor está experimentando un crecimiento neto a largo plazo.
Sin embargo, las instituciones de capital de riesgo enfrentan una grave situación de recaudación de fondos. El aumento de las tasas de interés ha disminuido la preferencia de los inversores por los activos de riesgo, además de la continua caída de los precios de los activos encriptados, y el colapso de varias empresas respaldadas por capital de riesgo el año pasado, lo que hace que la recaudación de fondos en 2023 sea especialmente difícil.
La falta de nuevos fondos de capital de riesgo seguirá ejerciendo presión sobre los fundadores. Los fundadores necesitan centrarse más en los ingresos y un modelo de negocio sostenible, y estar preparados para aceptar financiamiento a menor escala y ceder más acciones.
A pesar de esto, la actividad de transacciones en las etapas iniciales de la semilla sigue siendo activa. Las transacciones de la ronda de semilla y la ronda A representan cerca del 75% de todas las transacciones, lo que indica que los emprendedores siguen activos y los inversores mantienen su interés. Los inversores astutos pueden encontrar acciones potenciales entre estos emprendedores que desafían la adversidad.
Esta página puede contener contenido de terceros, que se proporciona únicamente con fines informativos (sin garantías ni declaraciones) y no debe considerarse como un respaldo por parte de Gate a las opiniones expresadas ni como asesoramiento financiero o profesional. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más detalles.
Informe de capital riesgo encriptación del Q2 de 2023: disminución total, valoración en mínimos históricos, dominación de Estados Unidos.
Informe de capital de riesgo en encriptación y cadena de bloques del segundo trimestre de 2023
En el segundo trimestre de 2023, el capital de riesgo en el campo de la encriptación y la cadena de bloques aún no ha tocado fondo. A pesar de un leve aumento en el número de transacciones, el volumen total de inversión continuó disminuyendo en comparación con el trimestre anterior. La valoración mediana de las startups de encriptación cayó a 17.93 millones de dólares, alcanzando un nuevo mínimo desde el primer trimestre de 2021.
Las amplias categorías de Web3 dominan en volumen de transacciones, y las empresas de la categoría de transacciones han recaudado la mayor cantidad de fondos. Estados Unidos sigue siendo el centro de emprendimiento en encriptación, ocupando más del 43% de todas las transacciones y obteniendo más del 45% de la financiación.
El entorno de financiación sigue siendo desafiante. En el segundo trimestre, solo se establecieron 10 nuevos fondos de encriptación de capital de riesgo, con un total de recaudación de 720 millones de dólares, alcanzando un nuevo mínimo desde el inicio de la pandemia.
En términos de distribución geográfica, las empresas estadounidenses obtuvieron el 45% de la financiación, seguidas por el Reino Unido ( 7.7% ), Singapur ( 5.7% ) y Corea del Sur ( 5.4% ). En cuanto al número de transacciones, Estados Unidos representa el 43%, Singapur y el Reino Unido cada uno el 7.5%, y Corea del Sur el 3.1%.
Desde la perspectiva de categorías de inversión, las empresas emergentes en comercio, inversión y préstamos obtuvieron 473 millones de dólares en financiamiento, representando el 20%. Web3, NFT, juegos y otros campos siguieron de cerca, obteniendo 442 millones de dólares, representando el 19%. En el área de Layer 2/interoperabilidad se produjo la transacción de mayor volumen de este trimestre, LayerZero completó una ronda de financiamiento Serie B de 120 millones de dólares.
Desde la perspectiva de la cantidad de transacciones, los campos de juegos Web3, NFT, etc. se mantienen a la vanguardia, seguidos por el campo de transacciones y plataformas de intercambio. Es notable que la cantidad de transacciones de las empresas de productos de privacidad y seguridad creció un 275% en comparación con el mes anterior, mientras que el campo de infraestructura creció un 114%.
Las transacciones en la fase posterior se centran principalmente en la minería y el campo de la Cadena de bloques empresarial, mientras que las categorías de cumplimiento (, como las herramientas de análisis de cadena ), se enfocan en transacciones en la etapa inicial de semillas.
A pesar de que el entorno general es difícil, la actividad de capital de riesgo en criptomonedas se mantiene relativamente fuerte en comparación con el mercado bajista de 2017-2020, con un número de transacciones y montos de inversión que son aproximadamente el doble de los de aquel entonces. Esto indica que el ecosistema emprendedor está experimentando un crecimiento neto a largo plazo.
Sin embargo, las instituciones de capital de riesgo enfrentan una grave situación de recaudación de fondos. El aumento de las tasas de interés ha disminuido la preferencia de los inversores por los activos de riesgo, además de la continua caída de los precios de los activos encriptados, y el colapso de varias empresas respaldadas por capital de riesgo el año pasado, lo que hace que la recaudación de fondos en 2023 sea especialmente difícil.
La falta de nuevos fondos de capital de riesgo seguirá ejerciendo presión sobre los fundadores. Los fundadores necesitan centrarse más en los ingresos y un modelo de negocio sostenible, y estar preparados para aceptar financiamiento a menor escala y ceder más acciones.
A pesar de esto, la actividad de transacciones en las etapas iniciales de la semilla sigue siendo activa. Las transacciones de la ronda de semilla y la ronda A representan cerca del 75% de todas las transacciones, lo que indica que los emprendedores siguen activos y los inversores mantienen su interés. Los inversores astutos pueden encontrar acciones potenciales entre estos emprendedores que desafían la adversidad.