Tailandia Endurece las Reglas de Cripto Mientras Amplía los Productos de Bitcoin

Los financiadores ocultos enfrentan un escrutinio a nivel de accionistas

Tailandia se está moviendo para reforzar el control sobre las estructuras de propiedad de cripto, mientras amplía el acceso regulado a los mercados. Las autoridades planean rastrear a los financiadores ocultos y restringir los flujos de capital ilícitos. Al mismo tiempo, los reguladores están abriendo vías para derivados vinculados a Bitcoin y productos negociados en bolsa.

Reformas de propiedad amplían las definiciones de control

Thailand’s Securities and Exchange Commission está preparando reglas para captar a los patrocinadores financieros no divulgados de empresas cripto. La propuesta se dirige a entidades que brindan un apoyo financiero significativo a accionistas formales. Su objetivo es alinear su supervisión con los estándares existentes de aprobación de los grandes accionistas.

El marco cubrirá garantías, financiación estructurada y acuerdos de inversión en capas. Los reguladores creen que estas herramientas a menudo ocultan el control real dentro de los negocios cripto. Por lo tanto, el nuevo enfoque ampliará la rendición de cuentas más allá de los registros visibles de propiedad.

Las reglas se aplicarán a las bolsas, brokers y dealers con licencia bajo la digital asset business law. Las autoridades pretenden cerrar brechas que permiten la influencia indirecta sin divulgación formal. Como resultado, las empresas deben reevaluar las relaciones con socios financieros silenciosos.

Intensificación del endurecimiento AML a medida que el mercado se abre

Medidas anteriores ya habían endurecido las definiciones de los grandes accionistas dentro de las compañías de activos digitales. Las autoridades ahora clasifican a las personas con más de cinco por ciento de derechos de voto como partes interesadas clave. Además, incluyen a quienes ejercen control mediante influencia indirecta o influencia operativa.

El Ministry of Finance introdujo estas actualizaciones para fortalecer la transparencia en todo el sector. Los reguladores quieren asegurar que el control refleje el verdadero poder de toma de decisiones. En consecuencia, las empresas deben identificar a todas las partes que ejerzan una influencia significativa sobre la gestión.

Las compañías han recibido un plazo de 180 días para revisar y actualizar las divulgaciones de propiedad. Deben presentar solicitudes de aprobación para cualquier gran accionista identificado recientemente. Este proceso busca eliminar arreglos de testaferros y estructuras de tenencia en capas.

Las autoridades también aplicarán look-through tests a los canales de financiación vinculados al control de propiedad. Estas verificaciones rastrearán las fuentes de capital detrás de acuerdos financieros complejos. Por lo tanto, los financiadores que moldean los resultados del negocio quedarán bajo supervisión regulatoria.

Tailandia está incrementando la aplicación contra actividades de lavado de dinero vinculadas a plataformas de activos digitales. Las autoridades recientemente congelaron miles de cuentas sospechosas vinculadas a operaciones de mule wallet. Este movimiento señala una postura más firme contra las redes de transacciones ilícitas.

Los reguladores también están avanzando reglas que exigen el intercambio de datos de transacciones entre proveedores de servicios cripto. El marco obligará a incluir detalles de identificación tanto para los remitentes como para los destinatarios. Este sistema pretende mejorar la trazabilidad en las transferencias de activos digitales.

Los funcionarios consideran estas medidas esenciales para proteger la integridad del mercado y prevenir el fraude. Están integrando estándares globales de cumplimiento en las regulaciones internas. Como resultado, el ecosistema se enfrenta a obligaciones más estrictas de monitoreo y reporte.

Al mismo tiempo, Tailandia está promoviendo productos de inversión cripto regulados. Las autoridades ahora reconocen las criptomonedas como activos subyacentes elegibles para los mercados de derivados. Este cambio apoya el lanzamiento de productos financieros estructurados vinculados a activos digitales.

Los reguladores también están preparando directrices para los fondos cotizados en bolsa (exchange-traded funds) de cripto dentro del mercado nacional. El marco permitirá una exposición limitada de la cartera a activos digitales. Este enfoque equilibra la innovación con una gestión controlada del riesgo.

La estrategia dual de Tailandia refleja una supervisión más estricta junto con una expansión medida del mercado. Las autoridades buscan atraer la participación institucional mientras limitan los riesgos de crimen financiero. En consecuencia, el país se está posicionando como un centro regulado para la actividad de activos digitales.

Este artículo se publicó originalmente como Thailand Tightens Crypto Rules While Expanding Bitcoin Products on Crypto Breaking News – your trusted source for crypto news, Bitcoin news, and blockchain updates.